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VEC与VAR模型间的区别与联系

你先别急,这个要一步步来

分情况讨论:

确认原序列平稳性,即ADF检验。如果原序列平稳,取原序列进入情况1;

如果原序列不平稳,对差分序列检验平稳性,然后进入情况2

情况1,使用原序列构建VAR模型,而后因果检验

情况2,对原序列进行协整检验,又分两种情况:

情况2.1:如果通过协整,则使用原序列构建VEC模型(即带修正项的VAR),再做因果检验。

注意:对于VEC模型的操作而言,使用的序列是原序列,但是输出的结果是差分序列的关系,比如在eviews的方框里填的是原序列如下:

Y1 Y2

输出结果是

D(Y1,t)=C(1)*COINT + C(2)*D(Y2,t-1) + C(3)*D(Y2,t-2) + ....... ....

D(Y2,t)=C(4)*COINT + C(5)*D(Y1,t-1) + C(6)*D(Y1,t-2) + ....... ....

其中,D表示差分,COINT是误差修正项

情况2.2:如果原序列没有通过协整,那么取差分序列,建立VAR模型,再做因果检验