基于层次分析法的中小企业财务风险评价研究——以南京新昌环保设

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基于层次分析法的中小企业财务风险评价研究

——以南京新昌环保设备制造有限公司为例

汪静涵 西安培华学院

摘要：随着社会发展水平的不断提高，中小企业的发展取得了显著性进步。但是中小企业在发展的过程中，其财务风险与之并存。在采取有效措施之前要对财务风险进行准确评价。本文介绍了财务风险的内涵和影响因素，分析了层次分析法在中小企业财务风险评价中的应用。

关键词：层次分析法；中小企业；财务风险

中图分类号：F275 文献识别码：A 文章编号：1001-828X(2016)034-000267-01

前言

中小企业为了降低财务风险、提高企业的经济效益、优化企业

管理，应用层次分析法对企业财务风险进行评价，能够将复杂的问题简单化，能够为企业有序管理提供决策支持。因此，本文探究中小企业应用层次分析法评估财务风险具有重要的现实意义。

一、财务风险评价的内涵及影响因素

（一）财务风险的基本内涵

财务风险的定义具有广义和狭义之分。广义定义指的是，中小企业在经营管理的过程中，经营管理各个环节的预期与实际发展存在较大出入，进而企业会相应的出现经济亏损、财务运行失衡等现象，进而会导致企业发生财务风险。财务风险具体可以细分为筹集资金、投资、资金回收以及资金收益等四个方面[1]。

狭义定义指的是，企业在经营时，企业经济收益与实际预期存在差异，即企业在无序运行中产生的财务风险。由于中小企业的自行运转能力较差，经常通过借贷来维持企业经营，如果企业的借贷资金不能够支付贷款和利息，那么企业极易陷入财务风险。

（二）财务风险评价的基本内涵

所谓财务风险评价，即以识别风险为前提、衡量风险为基础，并将风险的范围、大小、次数、影响等因素作为判断标准，分析企业在发展中面临的各种损失，进而总结损失中产生的财务风险。财务风险评价具有综合性的特点。

（三）财务风险评价的影响因素

首先，国家政策的影响。为了提高企业财务风险评价的准确性，分析国家政策是极为必要的，因为政策在财务风险中干预中起着重要作用。然后，企业人员综合素质的影响。企业人员素质是影响财务风险评价的主要因素，如果工作人员素质较高、那么财务风险评价结果也会更准确。反之，如果工作人员素质较低、那么财务风险评价结果的准确性也会相应降低。最后，定量分析的影响。企业实行定量分析法进行财务风险评价，能够在一定程度上满足企业的发展需要，能够为企业发展提供有效的决策意见和管理方法。

二、基于层次分析法的中小企业财务风险评价

（一）层次分析法的内涵和特点

所谓层次分析法，即将问题按照三种层次进行细致分析，三种层次分别为目标层、方案层和准则层。其中，三者的关系主要是目标层在上、方案层在下、准则层居中。层次分析法的特征有三点，第一点是简单可应用性，第二点是灵活方便性，第三点是系统性[2]。

（二）层次分析法在财务风险评价中得具体应用１．构建财务风险结构模型

企业首先要明确风险评价的目标，在明确目标的基础上将其细分。此目标是建立风险递进层次的基础，细化目标之后，能够对影响目标的因素进行明确，进而风险评价结构模型能够分层次进行构建。其中，要根据财务特点对因素进行明确选择，进而能够提高风险评价的安全性和系统性。中小企业的财务风险结构模型能够这样确定：财务风险评价为a，财务风险评价下可以细分为运营能力a 1、偿债能力a 2、盈利能力a 3，运营能力、偿债能力和盈利能力构成了

模型b，运营能力又被细分为四种形式的周转率，即应收账款b 1、存货b 2、流动资产b 3、固定资产b 4，偿债能力又被细分为三种形式的比率，即流动b 5、速动b 6和资产负债b 7，盈利能力又被细分为销售利润率b 8、资产报酬率b 9和权益净利率b 10，b 层级指标均与各项能力成正比例相关。

２．判断矩阵构建

中小企业在发展的过程中基本遵循发展初期、中期、后期的阶段，因此，在构建风险评价结构模型时，要与各个阶段的发展特点充分结合，进而在此基础上对矩阵模型进行判断。在对模型进行实际判断时，要从模型的中间层进行分析，将中间层以上的层次为目标，并将同层次的元素按照重要性和影响程度进行有序排列。人们通过分析层次元素的重要程度来对矩阵数值进行判断。在对中小企业的调查分析中可以知道，b 1~b 10的企业财务指标对a 1~a 3具有针对性影响和显著作用。在对企业下层财务风险要素的重要性进行确定后，要分析其下层财务风险要素对上层财务风险要素的影响和作用，进而进行一致性检验。

３．一致性检验

企业财务风险评价的一致性检验主要分为六个步骤，第一步是对财务风险评价进行统一的分析和处理，第二步是计算财务风险评价性要素平均数数值，并将最大特征和统一向量进行明确，第三步是针对第二步所求的向量进行求和运算。第四步是得出正确结论，第五步是对一致性比例进行比较、确定，最后一步是进行严格判断。中小企业运用层次分析法进行层级要素重要性和影响程度分析，并在分析结果的基础上，对中小企业财务风险进行评价。所以，在对各个层级影响要素进行单一方向排序之后，还要进行总排序，进而求得精确的一致性比率结果。如果一致性比例的结果小于0.1，那么即意味着总排序符合一致性检验，进而企业能够做出准确的决策建议和经营管理防范；如果一致性比例结果大于0.1，那么即意味着总排序不符合一致性检验，企业的财务风险评级结构模型不合理[3]。

三、结论

综上所述，由于我国大多数中小企业的发展规模较小、经营管理存在不足，并且企业抵御外界威胁的能力较低，进而为了提高企业的经济效益、降低企业财务风险，中小企业在发展的过程中要合理运用层次分析法进行企业财务风险评价，通过实行有效措施来规避企业风险。

参考文献：

[1]段世芳.中小企业财务风险评价研究——基于层次分析法的视角[J].财会通讯,2015,17:92-95.

[2]吴岩.中小企业融资能力评价研究——层次分析法[J].中外企业家,2013,11:88-91+94.

[3]柯遵杰.层次分析法在微型企业财务风险评价中的应用[J].重庆与世界(学术版),2014,02:10-13.

作者简介：汪静涵(1995-)，女，陕西西安人，本科，主要从事会计学研究。