外汇交易原理与实务题库答案新编
《外汇交易原理与实务》
题库答案
一、单项选择
根据下列行情，回答问题：1-5
1、在外汇标价法中，以本币为标价货币、外币为单位货币的是（A ）
2、对JPY、CHF、CAD 这三种货来说是（A ）
3、对USD 来说是（ B ）
A、直接标价法
B、间接标价法
C、美元标价法
D、非美元标价法
4、行情表中，被报价货币为（ D ）
A、CAD
B、CHF
C、JPY
D、USD
5、行情表中，能正确表示报价行的BID价的一组数据是（ C ）
A、106.43 ,106.47,1.3278
B、106.47,1.2805,1.3278
C、106.43,1.2800,1.3273
D、1.2800,1.2805,1.3273
6、当前市场上即期汇率USD/JPY=110.5，当发生如下变动,USD/JPY=110.00下列说法正确的是( B )
A、USD升值，JPY贬值
B、USD贬值，JPY升值
C、USD贬值，JPY贬值
D、USD升值，JPY升值
7、某日市场上的即期汇率为GBP =1.5513/17USD，则报价者所报价格的SPREAD是（ D ）
A、 13POINS
B、 17PIONS
C、 1.55POINS
D、 4PIONS
8、某日市场上的即期汇率为 USD/SGD=1.4155，则小数为（ C ）
A 、 1
B 、 1.41 C、 55 D、 0.0055
9、某银行交易员今天作了如下交易，（SHOT/LONG代表—/+）
被报价货币汇率报价货币
（1）USD +100，000 1.3520 CHF —135，200
（2）USD —200，000 130.20 JPY +26，040，000
（3）GBP—100，00 1.8000 USD + 180，000
则USD、GBP、CHF、JPY分别为（A ）
A 、多头、空头、空头、多头
B、多头、多头、空头、空头
C 、空头、空头、空头、多头
D 、空头、多头、多头、多头
10、一笔美元与日圆的即期外汇交易，成交日为5月12日，采用标准交割日，13日是美国银行的假日，日本银行的营业日，14号是两国银行的营业日，则交割日应该在（ C ）
A 、 12
B 、13 C、 14 D 、15
11、已知USD/HKD=7.7900/7.8100,则中间价是(D )
根据下列行情，回答问题：12-16
12、在外汇标价法中，以1个本国货币为单位，折算为一定数量的外国货币是（B ）
13、对EUR、GBP 来说是（B ）
14、对USD来说是（A ）
A、直接标价法
B、间接标价法
C、美元标价法
D、非美元标价法
15、行情表中，报价货币为（ B ）
A 、EUR B、 USD C 、GP
B D、 CAD
16、行情中SELL表示（ B ）
A 、报价者买入1单位被报价货币的价格
B 、报价者卖出1单位被报价货币的价格
C 、询价者买入1单位被报价货币的价格 D、询价者买入1单位报价货币的价格
17、昨日开盘价为GBP/USD=1.5610，今日开盘价为GBP/USD=1.5820下列说法正确的是(B )
A、USD升值，GBP贬值
B、USD贬值，GBP升值
C、USD贬值，GBP贬值
D、USD升值，GBP升值
18、某日市场上的昨日收盘价为USD/SGD=1.5820，若今日开盘被报价货币上涨50PIPS，则其汇率为（ B ）
A、1.5770
B、 1.5870 C 、1.5820 D、 1.5850
19、某日市场上的即期汇率为 NZD/USD=0.5380，则大数为（ B ）
A、 0.5300
B、 0.53
C、 0.5380
D、 80
20、某银行承做四笔外汇交易：
（1）买入即期英镑400万
（2）卖出6个月的远期英镑300万
（3）卖出即期英镑250万
（4）买入6个月的远期英镑150万
则，这四笔业务的风险情况（B ）
A、银行头寸为零，现金流平衡
B、银行头寸为零，现金流不平衡
C、银行头寸不为零，现金流平衡
D、银行头寸不为零，现金流不平衡
21、一笔美元与日圆的即期外汇交易，成交日为5月12日，采用标准交割日，13
日是美国银行的营业日，日本银行的假日，14号是日本银行放假，美国银行的营业日，则交割日应该在哪一天？（ D ）
A、 12
B、 13
C、 14
D、 15
E、16
22、某银行的汇率报价AUD/USD=0.6970/80，若询价者购买USD，若询价者要买入被报价货币，若询价者要买入报价货币，下列表述下确的是（ C ）
A、 0.6970，0.6970，0.6980
B、 0.6980，0.6980，0.6970
C、 0.6970，0.6980，0.6970
D、 0.6980，0.6970，0.6980
23、甲、乙、丙三家银行的报价分别为USD/SGD=1.6150/57、1.6152/58、1.6151/56，若询价者要购买美元，哪家银行的报价最好？哪家银行的报价最具竞争性？
（ D ）
A、甲、乙 B 、乙、丙 C、甲、甲 D、丙、丙 E、甲、丙根据下列行情，回答问题：24-28
24、在外汇交易的行情中，这种行情被称为（B ）
A、直盘
B、交差盘
C、欧元报价法 D 、套算盘
25、行情表中，被报价货币为（ A ）
A 、 EUR B、 JPY C、 CHF D 、 GBP
26、行情表中，能正确表示报价行的OFFER价的一组数据是（ B ）
A、 127.74，1.5518，0.6568
B、 127.78，1.5522，0.6572
C 、127.74，1.5522，0.6572 D、 127.78，1.5522，0.6568
27、如果你是银行，你向客户报出美元兑港元汇率7.8057/67，客户要以港元买美元100万元，你给客户什么汇价。（B ）
A 、 7.8057
B 、 7.8067 C、 7.8062 D、 7.8010
28、接上题，如果客户以你的上述报价向你购买了500万美元，卖给你港元，随后，你打电话给一经济人想买回美元平仓，几家经纪人的报价如下，你该同哪一个经纪人交易，对你最有利（C ）
经纪人A：7.8058/65 经纪人B：7.8062/70
经纪人C：7.8054/60 经纪人D：7.8053/63
29、昨日开盘价为EUR/USD=1.2450，今日开盘价为EUR/USD=1.2320下列说法正确的是(A )
A、 USD升值，EUR贬值
B、 USD贬值，EUR升值
C、 USD贬值，EUR贬值
D、 USD升值，EUR升值
30、某日市场上的昨日收盘价为USD/CAD=1.2780，若今日开盘被报价货币下跌100PIPS，则其汇率为（C ）
A、 1.2780
B、 1.2880
C、 1.2680
D、 1.2800
31、某日市场上的即期汇率为AUD/USD=0.7210，则PIONTS为（A ）
A、 0
B、 0.0000
C、 0.7210
D、 10
32、某银行承做四笔外汇交易：
（1）卖出即期英镑400万
（2）买入6个月远期英镑200万
（3）买入即期英镑350万
（4）卖出6个月远期英镑150万
则:（B ）
A、头寸为零,无风险;
B、头寸为零,有风险;
C、头寸不为零,无风险;
D、头寸不为零,有风险
33、一笔美元与日圆的即期外汇交易，成交日为5月12日，采用标准交割日，13
日是美国银行的假日，日本银行的营业日，14号是日本银行放假，美国银行的营业日，则交割日应该在哪一天？（D ）
A、 12
B、 13
C、 14
D、 15
34、某银行的汇率报价USD/JPY=112.40/50，若询价者购买USD，若询价者要买入被报价货币，若询价者要买入报价货币，下列表述下确的是（B ）
A、 112.40，112.50，112.50
B、 112.50，112.50，112.40
C、 112.40，112.40，112.40
D、 112.50，112.50，112.50
35、甲、乙、丙三家银行的报价分别为EUR/USD =1.2153/60、1.2152/58、1.2154/59，若询价者要购买美元，哪家银行的报价最好？哪家银行的报价最具竞争性？（D ）
A、甲、丙
B、甲、乙
C、乙、丙
D、丙、丙
36、择期与远期外汇合约的区别在于（ B ）
A、远期外汇合约和择期均可在有效期内任何一天交割
B、远期外汇合约只能在到期日交割，择期可在有效期内任何一天交割
C、远期和择期都只能在到期日交割
D、远期外汇合约可在合约有效期内任何一天交割，择期只能在到期日交割
37、如果某时刻即期汇率为SPOT GBP/USD 1.6732/42，掉期率为 SPOT/3MONTH 80/70则远期汇率为（ D ）
A、 1.6292／1.6672
B、 1.6812
C、 1.6292／1.6812
D、1.6652／1.6672
38、把低利率货币转换为高利率货币并且存在高利率货币国，同时，对将要转换回来的高利率货币进行保值的交易叫做（ C ）
A、远期外汇交易
B、掉期交易
C、补偿套利交易
D、非补偿套利交易
39、某投机商预测将来某种外汇会贬值，则现在就卖出该种外汇，待将来便宜的时候再把这种外汇买回来从而获利的外汇交易是（ A ）
A、卖空
B、买空
C、买卖掉期交易
D、卖买掉期交易
40、英镑的年利率为27%，美元的年利率为9%，假如一家美国公司投资英镑1年，为符合利率平价，英镑应相对美元：（ C）
A.升值18%
B.贬值36%
C.贬值14%
D.升值14%
E.贬值8.5%
41、交易者能在短时间内获利的是：（A）
A.套汇
B.套利
C.货币期货
D.外币期权
42、在其他条件不变的情况下，远期汇率与利率的关系是：（B C）
A.利率高的货币，其远期汇率会升水
B.利率高的货币，其远期汇率会贴水
C.利率低的货币，其远期汇率会升水
D.利率低的货币，其远期汇率会升水
43、六月十日，A银行从B银行买入即期英镑500万，同时A银行卖给B银行1个
月远期英镑500万，这是一笔（ C ）交易
Ａ、套汇交易Ｂ、套利交易Ｃ、掉期交易Ｄ、择期交易
44、下列属于择期交易特点的是（ B ）
A、交易成本较低
B、买卖差价大
C、客户事先必须交纳保证金
D、可以放弃
交割
45、某投机商预测将来某种外汇会升值，则现在就买入该种外汇，待将来便宜的时
候再把这种外汇卖出从而获利的外汇交易是（B ）
A、卖空
B、买空
C、买卖掉期交易
D、卖买掉期交易
46、如果某时刻即期汇率为SPOT USD/CHF= 1.6410/20，掉期率为 SPOT/3MONTH 184/195，则远期外汇报价为（A ）
A、 1.6594/1.6615 B 、1.6615/1.6594 C、 1.6226／1.6225 D、 1.6225 ／1.6226
47、即期交易的标准交割日：（ C ）
A:当天；B:第一天；C:第二天；D:第三天
48、A:GBP 0.5 Mio
B:GBP 1.8920/25
A:Mine, PlS adjust to 1 Month
上述交易中，A,B之间做的是（ B ）
A、即期外汇交易
B、远期外汇交易
C、外汇掉期交易
D、外汇期货交易
49、即期外汇交易一般使用即期汇率是：（ A ）
A:电汇；B:信汇；C:票汇
50、在正常情况下，若交易日为周三，则CASH、TOM、SPOT、SPOT/3DAYS的交割日分别为（ D ）
A、周三、周五、周四、周二
B、周三、周五、周四、周一
C、周四、周三、周五、周二
D、周三、周四、周五、周一
51、期权的分类中，依履约价格可以分为（ A ）
A、价内、价外、价平
B、买权、卖权
C、美式期权、欧式期权
D、时间价值期权、内在价值期权
52、在掉期交易中，询价者的S/B价表示（ A C ）
A、询价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
B、报价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
C、报价者买入近期，卖出远期的被报价货币价格
D、询价者买入近期，卖出远期的报价货币的价格
53、某美国出口商，3个月后将收回62，500GBP，这时我们称其拥有英镑的？如果用期货交易进行保值，则应在期货市场上？（D）
A、空头，买入1张英镑合约
B、多头，买入1张英镑合约
C、空头，卖出1张英镑合约
D、多头，卖出1张英镑合约
54、在外汇期货市场赚取现货交易和期货交易差价的交易这是（ B ）
A、基差交易者
B、差价交易者
C、头寸交易者
D、帽客
55、对于期权交易的买方，盈亏情况是（ B ）
A.损失是有限的，而收益是有限的。
B.成本是有限的，而收益是无限的。
C.成本是无限的，而收益是无限的。
D.成本是无限的，而收益是有限的。
56、动态外汇是指（C ）
A、外汇的产生
B、外汇的转移
C、国际汇兑
D、外汇的储备
57、在外汇期货交易中，客户发出高于现行市场汇价某一个既定水平时停止买进的指令，此定单属于（ C ）
A、市价定单
B、限价定单
C、到价定单
D、停止定单
58、某美国进口商，3个月后将支付125，000GBP，这时我们称其拥有英镑的？如果用期货交易进行保值，则应在期货市场上( A )
A、空头，买入2张英镑合约
B、多头，买入2张英镑合约
C、空头，卖出2张英镑合约 D 、多头，卖出2张英镑合约
59、在掉期交易中，报价者所报的B/S价表示（ A C ）
A、询价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
B、报价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
C、报价者买入近期，卖出远期的被报价货币价格
D、询价者买入近期，卖出远期的报价货币的价格
60、某银行承做四笔外汇交易：
（1）卖出即期英镑400万（2）买入即期英镑300万（3）买入即期英镑250万（4）卖出即期英镑150万。则，这四笔业务的风险情况（ A ）
A、银行头寸为零，无风险
B、银行头寸为零，有风险
C、银行头寸不为零，无风险
D、银行头寸不为零，有风险
61、在掉期交易中，报价者所报的S/B价表示（ B ）
A、询价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
B、报价者卖出近期，买入远期的被报价货币价格
C、报价者买入近期，卖出远期的被报价货币价格
D、询价者买入近期，卖出远期的报价货币的价格
62、某美国进口商，3个月后将收回125，000GBP，这时我们称其拥有英镑的？如果用期货交易进行保值，则应在期货市场上？( D )
A、空头，买入2张英镑合约
B、多头，买入2张英镑合约
C、空头，卖出2张英镑合约
D、多头，卖出2张英镑合约
63、某投机商预测将来某种外汇会贬值，则现在就卖出该种外汇，待将来便宜的时候再把这种外汇买回来从而获利的外汇交易是（A ）
A、卖空
B、买空
C、买卖掉期交易
D、卖买掉期交易
64、如果两个外汇市场存在明显的汇率差异，人们就会进行( A )。
A、直接套汇
B、间接套汇
C、时间套汇
D、地点套汇
65、抛补套利实际是( D )相结合的一种交易。
A、远期与掉期
B、无抛补套利与即期
C、无抛补套利与远期
D、无抛补套利与掉期
二、判断对错
1、为了降低风险，即期外汇交易每日有最高和最低波动幅度限制。
（Χ）
2、相对物价上涨率高，本币趋于贬值，相对物价上涨率低，本币趋于升值。
（√）
3、本国利率上升，本币即期汇率走强。本国利率下跌，本币即期汇率趋于贬值。（√）
4、1月29日A银行与B银行进行了一笔远期外汇交易，期限1个月，2月29日为2月份的最后一天，且为非营业日，在这种情况下，交割日应在3月1日。
（Χ）
5、外汇市场可以24小时全天进行外汇交易。 ( √ )
6、以直接标价法表示的外汇汇率升降与本币对外价值的高低成正比例变化。
（Χ）
7、在外汇交易的报价方式中，报出的买卖差价越小，表明银行承受的风险越大，货币的交易性越高。（√）
8、即期外汇买卖双方的权利和义务是不对等的。（Χ）
9、在直接标价法下，银行采用双报价方式报价，前一个数字为外汇卖出价。
（Χ）
10、对债务进行套期保值时，在外汇市场上应做先买入后卖出的套期保值。（√）
11、1月28日A银行与B银行进行了一笔远期外汇交易，期限1个月，2月29日为2月份的最后一天，且为非营业日，在这种情况下，交割日应在3月1日。（Χ）
12、外汇交易中“1”表示10万。（Χ）
13、利率低，远期汇率趋于升水。（√）
14、在进出口报价中，本币报价改为外币报价时,应按买入价计算。（Χ）
15、在通过无形市场进行外汇交易时，交易双方通过电话口头确定的外汇交易价格可以无效，因为双方没有签订正式的书面合同。（Χ）
16、交易双方通过路透交易系统达成了一笔外汇交易，那么这笔外汇交易是在有形外汇市场进行的。（Χ）
17、现在人们几乎可以24小时全天进行外汇交易。（√）
18、期权的买方可以将期权全部或部分回售给卖方，所以外汇期权合约可以流通.（Χ）
19、如果两个市场存在明显的汇率差异，人们就会进行时间套汇( Χ )
20、为避免外汇交易的风险，外汇银行需不断进行轧平头寸交易。( √ )
21、套汇是指套汇者利用不同时间汇价上的差异，进行贱买或贵卖，并从中牟利的外汇交易。( Χ )
22.银行间即期外汇交易，主要在外汇银行之间进行，一般不需外汇经纪人参与外汇交易。( Χ )
23.在外汇市场上，如果投机者预测日元将会贬值，美元将会升值，即进行卖出美元买入日元的即期外汇交易。( Χ )
24.投资者若预测外汇将会贬值，便会进行买空交易。( Χ )
25.无抛补套利往往是在有关的两种汇率比较稳定的情况下进行的。( √ )
26.在浮动汇率制度下，进行无抛补套利交易一般不冒汇率波动的风险。( Χ )
27.是否进行无抛补套利，主要分析两国利率差异率和预期汇率变动率。( √ )
28.抛补套利的优点在于套利者既可以获得利率差额的好处，又可避免汇率变动的风险。（√）
29、远期汇率的升贴水总等于两国利差。（√）
30、择期合约规定的第一个与最后一个交割日，都必须是银行的营业日。（√）
31、择期外汇交易的成本较高，买卖差价大。（√）
32、货币期权的客户所承担的损失是期权费；时间期权的客户将比远期交易损失更多的风险收益。（Χ）
三、计算
1、1992年2月15日，伦敦外汇市场上英镑美元的即期价格汇价为：
￡1=US$1.8370—1.8385，六个月后美元发生升水，升水幅度为177/172点，威廉公司卖出六月期远期美元3000，问折算成英镑是多少?
1.8370-0.0177=1.8193
1.8375-0.0172=1.8213
3000÷1.8213=1647.17英镑
2、USD/CHF,SPOT/3 MONTH : 179.3—181; SPOT/6 MONTH : 365.5—367,求3 MONTH/6 MONTH 的换汇汇率。
365.5-181=184.5
367-179.3=187.7
3、如果某商品的原价为100美元，为防止汇率波动，用“一揽子”货币进行保值，其中英镑和马克各占30%，法郎和日元各占20%，在签约是汇率为GBP1=USD1.5，USD1=DEM2，USD1=FFr6，USD1=JPY130，在付汇时变为：GBP1=USD2，USD1=DEM1.5，USD1=FFr8，USD1=JPY120，问付汇时该商品的价格应该为多少美元？
（30%Χ2+30%Χ1/1.5+20%Χ1/8+20%Χ1/120）÷(30%Χ1.5+30%Χ1/2+20%Χ
1/6+20%Χ1/130）Χ100=130.23美元
4、下列为甲、乙、丙三家银行的报价，就每一个汇率的报价而言，若询价者要购买美元，哪家银行的报价最好？哪家银行的报价最具有竞争性？
5、若1993年8月15日我某公司按当时汇率$1=DM1.5288向德国某商人报出销售核桃仁的美元和马克价，任其选择，该商人决定按美元计价成交，与我某公司签定了数量1000公吨合同，价值750万美元。但到了同年11月20日，美元与马克的汇率却变为$1=DM1.6055，于是该商人提出该按8月15日所报马克价计算，并以增加3%的货价作为交换条件。
你认为能否同意该商人要求？为什么？
750万Χ1.5288=1146.6马克，1146.6万Χ（1+3%）=1180.998万马克
《外汇交易原理与实务》课后习题参考答案
课后习题参考答案 第一章外汇与外汇市场 一、填空题 1、汇兑 2、即期外汇远期外汇 3、比价 4、间接标价法 5、国际清偿 6、外币性普遍接 受性可自由兑换性8、国家或地区货币单位9、自由外汇非自由外汇(记账外汇)10、贸易外汇非贸易外汇 二、判断题 1、F 2、T 3、F 4、T 5、T 6、T 7、F 8、F 案例分析:(将汇率改为8、27) 1、⑴5500/8、27=665、05＄ ⑵661、85*8、27=5473、5￥ 5500-5473、5=26、5￥ 第二章外汇交易原理 一、翻译下列专业词语 1、买入 2、卖出 3、头寸 4、大数 5、交割日(起息日、结算日) 二、填空 1、汇率交割日货币之间 2、高 3、大 4、止损位 5、买入价卖出价 6、大高 7、多头8、空头9、售汇10、低 三、单项选择 1、A 2、C 3、D 4、B 5、C 6、A 7、B 8、D 9、C10、D 四、多项选择 1、ABCD 2、BD 3、ABCD 4、ABCD 5、AC 五、判断题 1、T 2、F 3、T 4、F 5、T 案例分析与计算 1、买美元最好的价格就是丙、乙、丙、丙、乙、乙 报价有竞争力的就是丙、丙、丙、丙、乙、乙 2、应比市场价格低。例如:101、40/45 买入价比市场价格低,可减少买入量,卖出价比市场价格低,可增加卖出量,从而减少美元头寸的持有量。 3、应比市场价格低。例如:101、50/55 买入价比市场价格低,可减少买入量,卖出价比市场价格低,可增加卖出量,从而减少美元头寸的持有量。 4、①C银行;1、4956②ABE银行均可;141、75 5、①D银行;0、7119②D银行;7、8072 6、买入价应比市场上最高报价高一些,卖出价应比市场最高价高一些,例如12 7、93/127、03。
《外汇交易原理与实务》课后习题参考答案
《外汇交易与实务》习题参考答案 ——基本训练+观念应用 （注：以下蓝色表示删减，粉红色表示添加） 第一章外汇与外汇市场 一、填空题 1、汇兑 2、即期外汇远期外汇 3、比价 4、间接标价法 5、国际清偿 6、外币性普遍接受性可自由兑换性 7、国家或地区货币单位 8、外汇市场的4个参与者：外汇银行、经纪人、一般客户、中央银行。(原8、 9、10删除) 二、判断题 1、F 2、T 3、F 4、T 5、T 6、T 7、F 8、F 案例分析： 太顺公司是我国一家生产向美国出口旅游鞋的厂家，其出口产品的人民币底价原来为每箱5500元，按照原来市场汇率USDI=RMB6.56，公司对外报价每箱为838.41美元。但是由于外汇市场供求变动，美元开始贬值，美元对人民币汇率变为USDl=RMB6.46，此时太顺公司若仍按原来的美元价格报价，其最终的人民币收入势必减少。因此，公司经理决定提高每箱旅游鞋的美元定价，以保证最终收入。问：太顺公司要把美元价格提高到多少，才能保证其人民币收入不受损失？若公司为了保持在国际市场上的竞争力而维持美元价格不变，则在最终结汇时，公司每箱旅游鞋要承担多少人民币损失？ 解答：⑴为保证人民币收入不受损失，美元价格需提高至： 5500/6.46≈851.39（USD） ⑵如维持美元价格不变，公司需承担人民币损失为： 5500-838.41*6.46=5500-5425.12 ≈83.87（CNY） 第二章外汇交易原理 二、填空 1、汇率交割日货币之间 2、高 3、大 4、止损位 5、买入价卖出价 6、大高 7、多头8、空头9、售汇10、低9、外汇交易双方必须恪守信用，遵循“一言为定”的原则，无论通过电话或电传，交易一经达成就不得反悔。 三、单项选择 1、A 2、C 3、D 4、B 5、C 6、A 7、B 8、D 9、C 10、D 四、多项选择 1、ABCD 2、BD 3、ABCD 4、ABCD 5、AC 五、判断题 1、T 2、F 3、T 4、F 5、T 案例分析与计算 1.下列为甲、乙、丙三家银行的报价，就每一个汇率的报价而言，若询价者要购买美元，哪
外汇交易原理与实务题库答案.
《外汇交易原理与实 务》 题库答案
一、单项选择 根据下列行情，回答问题：1-5 USD JPY 106.43 106.47 04-09 11:32 USD CHF 1.2800 1.2805 04-09 11:17 USD CAD 1.3273 1.3278 04-09 11:18 1、在外汇标价法中，以本币为标价货币、外币为单位货币的是（A ） 2、对JPY、CHF、CAD 这三种货来说是（A ） 3、对USD 来说是（ B ） A、直接标价法 B、间接标价法 C、美元标价法 D、非美元标价法 4、行情表中，被报价货币为（ D ） A、CAD B、CHF C、JPY D、USD 5、行情表中，能正确表示报价行的BID价的一组数据是（ C ） A、106.43 ,106.47,1.3278 B、106.47,1.2805,1.3278 C、106.43,1.2800,1.3273 D、1.2800,1.2805,1.3273 6、当前市场上即期汇率USD/JPY=110.5，当发生如下变动,USD/JPY=110.00下列说法正确的是( B ) A、USD升值，JPY贬值 B、USD贬值，JPY升值 C、USD贬值，JPY贬值 D、USD升值，JPY升值 7、某日市场上的即期汇率为GBP =1.5513/17USD，则报价者所报价格的SPREAD是（ D ） A、 13POINS B、 17PIONS C、 1.55POINS D、 4PIONS 8、某日市场上的即期汇率为 USD/SGD=1.4155，则小数为（ C ） A 、 1 B 、 1.41 C、 55 D、 0.0055 9、某银行交易员今天作了如下交易，（SHOT/LONG代表—/+） 被报价货币汇率报价货币 （1）USD +100，000 1.3520 CHF —135，200 （2）USD —200，000 130.20 JPY +26，040，000 （3）GBP—100，00 1.8000 USD + 180，000 则USD、GBP、CHF、JPY分别为（A ） A 、多头、空头、空头、多头 B、多头、多头、空头、空头 C 、空头、空头、空头、多头 D 、空头、多头、多头、多头 10、一笔美元与日圆的即期外汇交易，成交日为5月12日，采用标准交割日，13日是美国银行的假日，日本银行的营业日，14号是两国银行的营业日，则交割日应该在（ C ） A 、 12 B 、13 C、 14 D 、15 11、已知USD/HKD=7.7900/7.8100,则中间价是(D ) A.7.7900 B.7.8100 C.7.7800 D.7.8000 根据下列行情，回答问题：12-16 1 2 SELL BUY TIME EUR USD 1.2100 1.2104 04-09 11:32 GBP USD 1.8333 1.8338 04-09 11:32 12、在外汇标价法中，以1个本国货币为单位，折算为一定数量的外国货币是（B ） 13、对EUR、GBP 来说是（B ）
《外汇交易原理与实务》（第3版）-习题答案.docx
《外汇交易原理与实务》 课后习题参考答案 第一章外汇与外汇市场 一、填空题 1.汇兑 2.即期外汇；远期外汇 3.比价 4.间接标价法 5.国际清偿 6.外币性；普遍承受性；可自由兑换性 7.国家或地区；货币单位 8.可自由兑换外汇；非自由兑换外汇（包括有限自由兑换外汇和记账外汇） 9.官方外汇；私人外汇 10.贸易外汇；非贸易外汇二、判断题 1.（反比例关系）（中间汇率是买入汇率和卖出汇率的算术平均数，多在理论分析和媒体报 道中使用） 7.（银行与客户间买卖外汇时采用的汇率） 三、案例分析(将汇率改为8.27) 1. (1) 5 500/6.46=781.73 $661.85X6.46=5416.13¥ 5 500-5 416.13=83.87¥第二章外汇交易原理 一、翻译以下专业词语 1.买入 2.卖出 3.头寸 4.大数第八章其它衍生外汇交易 一、填空 1.即期对即期的掉期交易；即期对远期的掉期交易；远期对远期的掉期交易 2.纯粹的掉期交易；分散的掉期交易
3.隔夜交割；隔日交割 4.平均天数法；插补法 5.互换交易二、单项选择题 1. 3 MOHTH /6 MONTH的换汇汇率为： (375.5-191) / (377-189.5) =184.5/187.5 2. 1 MOHTH /2 MONTH的换汇汇率为： (92.5-44.3) / (90-45.1) =48.2/44.9 3. 2 Month/3 Month 的换汇汇率为：151-101/153-98=50/55六' 翻译并填空 1. 1.8230 2. 1.2787 (1.2828-0.0041) 翻译略
外汇交易习题与答案
第三章外汇交易 一、填空题 1、银行间市场，是指银行同业之间买卖外汇形成的市场。由于每日成交金额巨大，其交易量占整个外汇市场交易量的90%以上，故又称作。 2、在第一次世界大战之前就已发展起来，是世界上出现最早的外汇市场，也是迄今为止世界上规模最大的外汇市场，其外汇交易额约占世界外汇交易总额的30%。 3、是指在成交后的第二个营业日交割。如果遇上任何一方的非营业日，则向后顺延到下一个营业日，但交割日顺延不能跨月。 4、是指套汇者在不同交割期限、不同外汇市场利用汇率上的差异进行外汇买卖，以防范汇率风险和牟取差价利润的行为。其核心就是做到 ，赚取汇率差价。 5、由于外汇期货交易的结算是每天进行的，只要结算价格有变化，每天就会发生损益的收付，直到交割或结清为止。因此，外汇期货交易实际上实行的是 二、不定项选择题 1、目前世界上最大的外汇交易市场是（）。 A.纽约 B.东京 C.伦敦 D.香港 2、外汇市场的主要参与者是（）。 A.外汇银行 B.中央银行 C.中介机构口.顾客 3、按外汇交易参与者不同，可分为（）。 A.银行间市场 B.客户市场 C.外汇期货市场 D.外汇期权市场 4、利用不同外汇市场问的汇率差价赚取利润的交易是（）。 A.套利交易 B.择期交易 C.掉期交易心 D.套汇交易 5、即期外汇交易的交割方式有（）。 A.信汇 B.票汇 C.电汇 D.套汇 6、掉期交易的特点是（）。 A.同时买进和卖出 B.买卖的货币相同，数量相等 C.必须有标准化合约 D.交割期限不同 7、外汇期货市场由下列部分构成（）。 A.交易所 B.清算所 C.佣金商 D.场内交易员 8、外汇期货交易的特点包括（）。 A.保证金制度 B.逐日清算制度 C.现金交割制度 D.保险费制度
外汇交易实务课后答案
外汇交易实务课后答案 【篇一：外汇交易练习题答案】 ￡1=us$1.9682/87 。问： （1）如果你要卖给银行美元，应该使用哪个价格？1.9687 （2）如果你要卖出英镑，又应该使用哪个价格？ 1.9682 =skr 3.0582/637 3.假设汇率： us$1= ￥jp125.50/70 ， us$1=hk$7.8090/00 ，试计算日 元兑港币的汇率。分母交叉相除 jpy/hkd 7.8090/125.70 7.8100/125.50 得出 jpy/hkd 0.0621/22 4. 已知去年同一时期美元兑日元的中间汇率为us$1=jp ￥ 133.85 ， 而今年的汇率则为us$1=jp ￥ 121.90 ，求这一期间美元对日元的变 化率和日元对美元的变化率。 美元对日元的变化率：（1/121.90 — 1/133.85 ）/（1/133.85 ）= 9.8% ，美元对日元贬值9.8% 日元对美元的变化率：（121.90 —133.85 ） /133.85= -8.93% ，日元对美元升值8.93% 5. 如果你是银行 的报价员，你向另一家银行报出美元兑加元的汇率为 1.5025/35 ，客户想要从你这里买300 万美元。问： （1）你应该给客户什么价格？ 1.5035 （2）你想对卖出去的 300 万美元进行平仓，先后询问了 4 家银行，他们的报价分别为：①a 银行 1.5028/40 ②b银行 1.5026/37 ③c 银行 1.5020/30 ④d银行 1.5022/33 ， 问：这 4 家银行的报价哪一个对你最合适？具体的汇价是多少？ 答案为 c ，1.5030 6. 有一日本投机商预期美元将贬值。当时日元 3 个月期汇是us$1 ＝jp ￥ 120.01, 假设他预期三个月后美元兑日元的即期汇率为：us$1 ＝j p ￥117.01 ，则此投机商应该怎么做？如果三个月后，汇率果真为：us$1 ＝ j￥117.01 ，则他可以有多少盈利？若市场汇率刚好相反为： us$1 ＝ jp ￥ 122.01 呢？ 该投机商可作一个卖出 usd 的 3 个月远期交易，如果三个月后，汇率果 真为： us$1 ＝j￥117.01 ，则他每 1usd 可盈利 3jpy ，如果市场汇率刚 好相反为： us$1 ＝jp ￥ 122.01 ，则他每 1usd 损失 2jpy
国家开放大学《外汇交易实务》大作业参考答案
国家开放大学《外汇交易实务》大作业 外汇交易的类型有哪些？各有什么特点？ 答：一、即期交易 （1）即期外汇买卖 产品定义：指交易双方按当天外汇市场的即期汇率成交，并在交易日以后第二个工作日(T+2)进行交割的外汇交易。碰到起息日不是银行的营业日或是节假日，则顺延。我行也可以按客户的要求，进行当天成交、当天起息和当天成交、第二天起息的外汇交易。 产品特色：①为方便客户及时用款，我行可接受客户在达成交易的当天或下一个工作日办理交割。②交易币种丰富，交易方式灵活，交易手段多样。 （2）外汇宝 外汇存款利息收入之外，您可曾考虑通过外汇投资获取更高的回报？外汇走势波澜起伏，升值贬值在闪念之间，您是否担心手中外汇存款的币值被汇价波动所吞噬？中国银行“外汇宝”*业务，使您有机会在获取存款利息的同时，通过外汇交易进行保值甚至赚得额外的汇差收益。 产品特点：除周六、日、休市和其他非交易日，国际外汇市场全天候交易，白天、晚间均可投资，星期一早8点至星期六凌晨3点为交易时间（每日凌晨3点至4点除外）。即时买卖和挂单委托两种交易方式，您可以根据自己时间充裕与否进行选择。柜台交易、电话交易、自助终端和网上交易多种交易方式。 二、远期交易 （1）远期外汇买卖 产品定义：是指买卖双方按外汇合同约定的汇率，在约定的期限（成交日后第二个工作日以后的某一日期）进行交割的外汇交易。远期外汇买卖最长可以做到一年，超过一年的交易称为超远期外汇买卖。 产品功能与特点：远期外汇买卖是国际上最常用的避免外汇风险，固定外汇成本的方法。一般来说，客户对外贸易结算、到国外投资、外汇借贷或还贷的过程中都会涉及到外汇保值的问题，通过叙做远期外汇买卖业务，客户可事先将某一项目的外汇成本固定，或锁定远期外汇收付的换汇成本，从而达到保值的目的，同时更能使企业集中时间和人力搞好本业经营。通过恰当地运用远期外汇买卖，进口商或出口商可以锁定汇率，避免了汇率波动可能带来的损失。但是如果汇率向不利方向变动，那么由于锁定汇率，远期外汇买卖也就失去获利的机会。 （2）择期外汇买卖 产品定义：是指客户可以在约定的将来某一段时间内的任何一个工作日，按
2020年银行外汇交易原理与实务真题精选
2020年银行外汇交易原理与实务真题精选 [单项选择题] 1、根据下列行情，回答问题： 对USD来说是（） A.直接标价法 B.间接标价法 C.美元标价法 D.非美元标价法 参考答案：B [判断题] 2、通常汇率基本面分析主要关注市场变化的原因，而技术面分析则主要关注市场变化的效果（） 参考答案：对 [判断题] 3、巩固发展类客户办理E类衍生产品交易，由经办机构选择性办理即可，无需一级分行经营部门审批（） 参考答案：对 [单项选择题] 4、根据下列行情，回答问题： 行情表中，被报价货币为（） A.CAD B.CHF C.JPY https://www.wendangku.net/doc/4419229770.html,D 参考答案：D
[判断题] 5、审慎控制类客户办理Ｃ类衍生产品交易，可申请减免担保（） 参考答案：错 [单项选择题] 6、根据下列行情，回答问题： 行情表中，能正确表示报价行的BID价的一组数据是（） A.106.43，106.47，1.3278 B.106.47，1.2805，1.3278 C.106.43，1.2800，1.3273 D.1.2800，1.2805，1.3273 参考答案：C [填空题] 7简述外汇的特点。 参考答案：（1）外币性 （2）自由兑换性 （3）普遍接受性 （4）可偿性 [单项选择题] 8、当前市场上即期汇率USD/JPY=110.5，当发生如下变动，USD/JPY=110.00下列说法正确的是（） https://www.wendangku.net/doc/4419229770.html,D升值，JPY贬值 https://www.wendangku.net/doc/4419229770.html,D贬值，JPY升值 https://www.wendangku.net/doc/4419229770.html,D贬值，JPY贬值 https://www.wendangku.net/doc/4419229770.html,D升值，JPY升值 参考答案：B [填空题] 9简述外汇市场的参与者和外汇交易的层次。 参考答案：（1）外汇市场的参与者包括：外汇银行、外汇经纪人、买卖外汇的客户、中央银行。 （2）外汇交易的层次可以分为三个交易层次：银行和顾客之间的外汇交易、银行同业间的外汇交易以及银行与中央银行之间的外汇交易。
外汇交易习题与答案
外汇交易习题与答案文稿归稿存档编号：[KKUY-KKIO69-OTM243-OLUI129-G00I-FDQS58-
第三章外汇交易 一、填空题 1、银行间市场,是指银行同业之间买卖外汇形成(de)市场.由于每日成交金额巨大,其交易量占整个外汇市场交易量(de)90％以上,故又称作________. 2、 ________在第一次世界大战之前就已发展起来,是世界上出现最早(de)外汇市场,也是迄今为止世界上规模最大(de)外汇市场,其外汇交易额约占世界外汇交易总额 (de)30％. 3、 ________是指在成交后(de)第二个营业日交割.如果遇上任何一方(de)非营业日,则向后顺延到下一个营业日,但交割日顺延不能跨月. 4、________是指套汇者在不同交割期限、不同外汇市场利用汇率上(de)差异进行外汇买卖,以防范汇率风险和牟取差价利润(de)行为.其核心就是做到________,赚取汇率差价. 5、由于外汇期货交易(de)结算是每天进行(de),只要结算价格有变化,每天就会发生损益(de)收付,直到交割或结清为止.因此,外汇期货交易实际上实行(de)是________. 二、不定项选择题 1、目前世界上最大(de)外汇交易市场是( ). A．纽约 B．东京 C．伦敦 D．香港 2、外汇市场(de)主要参与者是( ). A．外汇银行 B．中央银行 C．中介机构 D．顾客 3、按外汇交易参与者不同,可分为( ). A．银行间市场 B．客户市场 C．外汇期货市场 D．外汇期权市场
4、利用不同外汇市场问(de)汇率差价赚取利润(de)交易是( ). A．套利交易 B．择期交易 C．掉期交易心 D．套汇交易 5、即期外汇交易(de)交割方式有( ). A．信汇 B．票汇 C．电汇 D．套汇 6、掉期交易(de)特点是( ). A．同时买进和卖出 B．买卖(de)货币相同,数量相等 C．必须有标准化合约 D．交割期限不同 7、外汇期货市场由下列部分构成( ). A．交易所 B．清算所 C．佣金商 D．场内交易员 8、外汇期货交易(de)特点包括( ). A．保证金制度 B．逐日清算制度 C．现金交割制度 D．保险费制度 9、按外汇期权行使期权(de)时限可分为( ). A．欧式期权 B．买人看跌期权 C．买入看涨期权 D．美式期权 10、赋予期权买者在有效期内,无论市场价格升至多高,都有权以原商定价格(低价)购买合同约定数额(de)外汇是( ). A．看涨期权 B．看跌期权 C．场内交易期权 D．场外交易期权 三、判断分析题 1、从全球范围看,外汇市场已经成为了一个24小时全天候运作(de)市场. ( )
2022-2023-2外汇交易原理学习通课后章节答案期末考试题库2023年
2022-2023-2外汇交易原理学习通课后章节答案期末考试题库2023年1.对于经营外汇实务的银行来说，贱买贵卖是其经营原则，买卖之间的差额一 般为1‰～5‰，是银行经营经营外汇实务的利润。那么下列哪些因素使得买卖差价的幅度越小。（） 参考答案: 外汇市场越稳定 2.下面属于金融期货的是（） 参考答案: 利率期货###外汇期货###股指期货 3.以下是外汇期货交易的机制是（） 参考答案: 公开叫价制度###保证金制度###订单制度###逐日清算制度 4.交割制度是期货交易的一种制度，一笔外汇期货交易的交割主要有以下哪些 结果？（） 参考答案: 未到期冲销###到期执行 5.以下属于期货交易订单的是（） 参考答案: 限价订单###止损限价订单###市价订单###止损订单
6.保证金制度是期货交易的核心，它包括（） 参考答案: 初始保证金###基础保证金###变动保证金###维持保证金 7.需要事先缴纳一定数额的保证金的外汇交易主要包括（）几种。 参考答案: 外汇期权交易###外汇期货交易 8.银行是外汇交易的最终执行者，银行的好坏将直接影响投资者以后市场操作 的实际效果。（） 参考答案: 对 9.电话交易完成后客户必须到银行柜台查询证实。（） 参考答案: 错 10.客户在柜台领取个人外汇买卖申请书或委托书，按表中要求填写完毕，连同 本人身份证、存折或现金交柜台经办员审核清点。（） 参考答案: 对 11.客户委托交易中，选择有电话委托交易的银行更有利，因为突发事件将会导 致市场汇率大幅度波动，电话委托交易方便投资者及时根据市场情况作出反应，减少由于时间延误而造成的交易风险。
外汇交易原理与实务题库答案
《外汇交易原理与实务》 题库答案 、汇标价法中，以本币为标价货 币、外币为单位货币的是（ A ） 对JPY CHF CAD 这三种货来说是（A ） 对USD 来说是（B ） 直接标价法 B 、间接标价法 行情表中，被报价货币为（D CAD B 、 CHF C 、 JPY 行情表中，能正确表示报价行的 106.43 ,106.47,1.3278 B 106.43,1.2800,1.3273 D 当前市场上即期汇率 B 、USD 乏值，JPY 升值 D 、USD 升值，JPY 升值 GBP=1.5513/17USD,则报价者所报价格的 SPREA 是（ D ） 17PI0NS C 、 1.55POINS D 、 4PIONS &某日市场上的即期汇率为 USD/SGD=1.4155则小数为（C ） A 、 1 B 、 1.41 C 、55 D 、0.0055 9、某银行交易员今天作了如下交易， （SHOT/LON 代 表一/+ ） 被报价货币 汇率 报价货币 （1） USD +100 000 1.3520 CHF —135， 200 （2） USD —200，000 130.20 JPY +26 ，040， 000 （3 GB —100，00 1.8000 USD + 180 ，000 贝U USD GBP CHF JPY 分别为（A ） 1、 2、 3、 A 4、 A 5 C 、美元标价法 D 、非美元标价法 ） D 、USD BID 价的一组数据是（C 、106.47,1.2805,1.3278 、1.2800,1.2805,1.3273 USD/JPY=110.5当发生如下变动,USD/JPY=110.00下列说法正确 的是（B ） A USD 升值，JPY 贬值 C USD 乏值，JPY 贬值 7、某日市场上的即期汇率为 在一、单项选择
2023年国际金融实务题库含答案
第一章外汇交易旳一般原理 一、单项选择题： 1、目前,多数国家（包括我国人民币）采用旳汇率标价法是（ A ）。 A、直接标价法 B、间接标价法 C、应收标价法 D、美元标价法 ２、按银行汇款方式不一样,作为基础旳汇率是（ A )。 A、电汇汇率 B、信汇汇率Ｃ、票汇汇率D、现钞汇率 ３、外汇成交后，在未来约定旳某一天进行交割所采用旳汇率是（ B )。 Ａ、浮动汇率B、远期汇率Ｃ、市场汇率D、买入汇率 ４、若要将出口商品旳人民币报价折算为外币报价，应用( A )。 A、买入价 B、卖出价 C、现钞买入价Ｄ、现钞卖出价 5、银行对于现汇旳卖出价一般( Ａ )现钞旳买入价。 A、高于 B、等于 C、低于 D、不能确定 6、我国银行公布旳人民币基准汇率是前一日美元对人民币旳( B )。 Ａ、收盘价 B、银行买入价 C、银行卖出价D、加权平均价 7、外汇规避风险旳措施诸多。有关选择货币法，说法错误 ．．旳是( A ）。 A、收“软”币付“硬”币Ｂ、尽量选择本币计价 Ｃ、尽量选择可自由兑换货币 D、软硬币货币搭配 8、下列外汇市场旳参与者不包括 ．．．( C )。 A、中国银行Ｂ、索罗斯基金C、无涉外业务旳国内企业 D、国家外汇管理局宁波市分局 9、对于经营外汇实务旳银行来说,贱买贵卖是其经营原则，买卖之间旳差额一般为1‰~5‰,是银行
经营经营外汇实务旳利润。那么下列哪些原因使得买卖差价旳幅度越小( A )。 A、外汇市场越稳定Ｂ、交易额越小 C、越不常用旳货币D、外汇市场位置相对于货币发行国越远 1０、被公认为全球一天外汇交易开始旳外汇市场旳( Ｃ )。 A、纽约 B、东京 C、惠灵顿Ｄ、伦敦 11、下列不属于 ．．．外汇市场旳参与者有（ D ）。 A、中国银行 B、索罗斯基金 C、国家外汇管理局浙江省分局Ｄ、无涉外业务旳国内企业1２、在有形市场中，规模最大外汇交易市场旳是（ A )。 A、伦敦 B、纽约Ｃ、新加坡 D、法兰克福 13、外汇市场上,银行旳报价均以多种货币对( D ）旳汇率为基础。 Ａ、直接标价法B、间接标价法Ｃ、应收标价法Ｄ、美元标价法 1４、银行间外汇交易额一般以( A )旳整数倍。 Ａ、10０万美元B、５0万美元C、１000万美元Ｄ、10万美元 1５、以点数表达旳远期汇率差价,每点所代表每个原则货币所折合货币单位旳（ A ) A、1/1000０Ｂ、1/10 C、1／1０0 D、1/１00０ 16、商业银行经营外汇业务时，假如卖出多于买进，则称为（Ｂ ) A、多头 B、空头 C、升水 D、贴水 17、下列货币名称与英文简写对应错误 ．．旳（ B ) Ａ、欧元—ＥURO Ｂ、澳元—CＡＤ C、新加坡元—SGＤ D、日元—YＥN １8、在伦敦外汇市场上用美元购置日元这样一笔外汇,结算国是（ A )。