美国旅行者集团总裁桑迪·威尔

美国旅行者集团总裁桑迪·威尔

打造巨舰的淬火师——美国旅行者集团总裁桑迪·威尔

----摘自乔斯《谁是最好的管理者》

桑迪·威尔，生于美国纽约的布鲁克林。童年十分苦难，中年时期在华尔街诸多公司做职员，直到50多岁才当上商业信贷公司的执行总裁。几度沉浮，于1992年把商业信贷公司更名成旅行者集团，上市后一路雄风，所向披靡，市场增长了330亿美元。桑迪·威尔成为美国企业界近10年来无可争议的杰出管理者之

主要业绩

●1996年旅行者集团凭借213亿美元的年收益跻身“财富500大”前40强。其综合市值已达340亿美元。

●成功地与花旗银行合作，成为金融业巨舰。

管理精粹

●“桑迪·威尔管理队伍的最有效办法，就是为他的高层职员提供可观的公司股权和优惠认购权，让他们为自己的利益，同时也是公司的利益忘我工作。”《财富》杂志评桑迪·威尔。“在10年的时间里，桑迪·威尔把一系列前景堪忧的公司打造成华尔街金融巨舰。”

商业周刊1997

打造巨舰的淬火师

桑迪·威尔对利润的追求似乎永无止境。在把一家公司送入正轨后，他会转而寻觅新的利润增长点。对于那些在金融服务业卓有建树的管理人才，威尔会不惜重金把他们召到自己麾下。他管理队伍的最有效办法就是为他的高层职员提供可观的公司股份和优惠认购权，让他们为自己的利益（同时也是为了旅行者的利益）忘我工作。

在10年的时间里，桑迪·威尔把一系列前景堪忧的公司打造成华尔街的金融巨舰。

在纽约曼哈顿旅行者集团总部，华尔街头号人物桑迪·威尔（SanfordI．Weill）办公室的一角挂着一块红木底的霓虹灯牌，这是桑迪·威尔的部下送给他的特别礼物。牌上的上百枚彩灯组成的字样是“TheChairmanisnothappy”（总裁不高兴），可每当桑迪·威尔按下背面的开头，牌上的那句话总让他喜形于色，因为电流会十分顽皮地绕过“not”这个词而展现在牌上的话就变成了“TheChairmanishappy”（总裁高兴）。从早期的商业信贷到今日的保险，金融服务市场的滚滚财源怎能不让这位商界巨子笑逐颜开？

智能行李箱汇总

2015年福建省大学生合泰杯单片机应用设计竞赛 作品创意书 0300000378 智能行李箱 集美大学诚毅学院 机械工程系 刘扬老师 陈文龙 游康 柯炜建 王贺文 2015 年3 月4 日

作品创意书 一、摘要 根据现代人出行时手提行李过多而手忙脚乱的情况，本文设计了一款结合红外线避障系统的智能行李箱。系统以HT32F1765单片机为控制核心，主要由电源模块、避障模块、蓝牙模块、执行模块等组成。作品实现了行李箱自动跟随主人行走、障碍物避障绕行、自动报警等功能，解决了现有行李箱笨重不易携带、易丢失等问题，使出行更便捷，具有广阔的市场前景和应用价值。 关键词：红外线避障；HT32F1765单片机； 二、作品介绍 2.1创作动机 每当节假日的时候很多同学需要长途旅行，行李较多，携带麻烦。如今出远门行李箱成了必不可少的拖载物品，其中大部分的型号亦附有内置小轮，可用拉杆方便拉动，2010年后亦出现有4个小轮的行李箱，除了可作360度的旋转外，在平地更可以不费力轻易推动。不过随着人们物质需求逐步上升，有时候行李箱会给人们造成一些不便之处。据调查，虽然有轮子辅助，但如果长时间的拉动，会造成旅人高度疲惫，极大的不符合现代人的高科技、舒适生活。如果行李箱可以自行移动，就可以极大方便人们出行。 而今随着社会智能化应用到各个行业，为了更好的服务人类，科技结合生活创造幸福生活。通过对行李箱智能化设计改造，可以让人们可以更加方便进行行李的拖运。在开阔地上可以顺利的跟随主人行走。在有少量障碍物的平地上在主人与其距离较近的情况下也可较好运行。 2.2功能 (1) 自动跟随主人同步移动。 （2）在跟随主人行走时，检测障碍物的距离并自动避障。 （3）行李箱因距离过远而与手机蓝牙信号断开，则自动发出警报声音。 2.3创新性与实用性 （1）将定向和移动两个功能合并于智能行李箱中，使得在旅途中，可以省去许多麻烦，减少旅人的压力。 （2）通过微型处理器计算出主人所在位置，并一直与主人保持一定距离。 （3）基于无线通讯服务端的智能行李箱，是一个新生的事物。它能够让人们解放双手，自由轻松地出游，不用在担心因拖行李箱而产生的各种不便。给人们带来一种身心愉悦的出游方式。

花旗集团的收购兼并之路

案例十四：花旗集团的收购兼并之路 1998年花旗公司和旅行者集团宣布合并，成为美国金融史上的一次创举，它使商业银行、投资银行及保险业务三者合一，对当时美国并行的两大银行法（即1933年颁布的《格拉斯一斯迪格尔法案》和1956年施行的《银行控股公司法案》）提出了全面挑战。它改写了美国金融发展的历史。 花旗与旅行者合并的选择不是凭空而来，它是在美国国内与国际金融市场内忧外患的形势下做出的。80年代，美国逐步放松了对非银行金融机构的管制，但对商业银行的分业管理却没有大的改观。非银行金融机构抢走了商业银行的许多业务，并通过兼并银行，形成“金融百货公司”,使商业银行的压力越来越大；同时，按当时的法律框架，外国银行享有许多优惠，比如可以跨州设立分支机构，可以经营证券业务，持有美国和外国企业的股票，外国银行迅猛发展。 在国际金融市场上，美国银行不断受到来自欧洲和日本的竞争压力。1992年“全能银行”和分行制在欧共体范围内全面推广；1998年日本进行了“大爆炸”式的金融改革，实行全能银行体制，经营业务涵盖商业存贷款、投资、保险等领域，美国银行地位迅速下降。花旗集团的合并应运而生。 1999年11月美国国会通过了《1999年金融服务现代化法》（Financial Service Modernization Act of 1999），新法案的通过使美国的金融业从立法上告别了分业经营的历史，迈向了一个混业经营的新时代。它允许在美国每一个城镇建立金融超级市场，提供低廉的一站式（One-Stop-Shop）服务，企业和消费者可以在一家金融公司内办妥所有的金融交易。花旗用实践走在了法律的前面。 另外，花旗公司和旅行者集团的合并还来源于其内在的动力与条件。当时，旅行者集团包括两家著名公司：旅行者保险公司和所罗门·美邦投资公司（Salomon Smith Barney Holding Inc.）。旅行者保险公司是美国最大保险公司之一，其财产保险与人寿保险纯利润之和有22亿美元。所罗门·美邦投资公司，居美国投资银行的第二位。旅行者集团在与花旗公司合并以前，是一个管理有方、经营有方的美国国内公司，它很少有国际方面的运作。合并之后它将以花旗的品牌和花旗在世界的运作网络来扩展其业务，远远比一个市场要快得多；同时它也可以帮助花旗的世界网络迅速向新兴市场扩展。就象两个执行官所预期的：合并所带来的交叉出售的契机将会实现巨额盈余利润，协同还会带来成本的降低，和多领域市场地位的提高。 由于花旗不断强化市场份额，而且合并之后的花旗集团依据专家建议在集团标志、业务扩张及整合方面进行统一规划，为消费者提供更广泛、更深层次的服务，使人们有理由相信花旗的前景不可限量。 合并之后，两家公司的股东分别享有合并公司50%的股份，花旗公司股东在免税交易过程中以1股花旗公司股份兑换2.5股花旗集团股份，而旅行者集团股东所持股数保持不变，这成为新公司的控股形式。原旅行者集团董事长兼CEO桑迪·维尔（Sandy Weill）与原花旗公司董事长兼CEO约翰·里德（John Reed）并列新公司董事长兼CEO。新董事会共有24名成员，其中11名来自合并前两个公司董事会。 原隶属花旗公司的花旗银行、隶属旅行者集团的所罗门·美邦公司、Primerica金融服务公司、旅行者财产保险公司、旅行者人寿及年金公司、商业信贷公司等继续作为独立的实体，原花旗公司与旅行者集团的资产管理部门合并组成SSBC资产管理公司。 合并后，花旗集团又陆续进行收购兼并了日本第三大证券公司（Nikko Cordial）、欧美长岛银行、英国Schroders投资银行、波兰第三大银行（R.BHW）、欧洲美国银行（EAB）、美国第一联合资本公司、墨西哥第二大银行－国民银行（Grupo Financiero Banamex）、美国金州银行、韩美银行等金融机构。

MK_17.《纽约适应计划》报告解读

《纽约适应计划》报告解读 李亚 摘要:伴随着城镇化的推进和城市的发展，气候变化所带来的影响不断加强，气候变化所引起的灾害对城市构成了巨大的威胁。《纽约适应计划》正是为提高城市应对气候变化的情况下提出来了。文章通过对《纽约适应计划》的解读,分析其内容与特征,剖析差距，为国内未来适应政策的制定提供思考与建议。 关键词:气候变化 《纽约适应计划》 韧性规划 引言 2015年1月15日世界经济论坛发布《全球风险2015》，在该报告所列举的十大高风险事件中，极端天气事件、应对气候变化不力位列其中，分别排列在第2、第7位。相对于其他风险要素，环境要素在近十年风险格局演变图（图1）中占据越来越多的位置，究其原因是全球气候变化所引发越来越多的环境问题。早在2009年联合国气候变化大会通过的《哥本哈根协议》中强调：气候变化是我们当今面临的最重大的挑战之一[1]。 图1：近十年风险格局演变图 城市发展与气候变化息息相关，气候变化引发的风暴、洪水、高温等一系列问题为城市发展带来重重挑战[2]。由于气候变化所带来的影响已不可避免，适应气候变化已经成为应对气候变化的重要组成部分[1][10],如何适应气候变化已经成为现代城市不得不面对的问题。在该种情况下,应对气候变化的适应计划（Adaptation Planning）应运而生，适应计划是政府制定的有计划地适应政策与行动[3]，其目的是降低气候变化所带来的影响，提高城市应对极端天气的能力。目前，各国根据自身发展的需要纷纷采取不同的措施，制定适应计划以应对气候环境的变化(表1)。

气候适应计划无疑成为推动城市可持续发展的政策与行动指南[3]，由于各国的国情不同，适应计划内容有所差异。相对于其他国家，美国已有59%的地方政府制定了不同形式的适应计划，纽约、华盛顿、芝加哥等已经成为先锋，其中2013年发布的《纽约适应计划》（以下简称《计划》）被认为是“集大成者”，一经问世便受到了全世界的关注。本文即对该计划内容进行梳理分析，借鉴其经验以期对我国的气候适应计划的发展有所帮助。 表1：不同国家采取的应对气候变化的适应性措施 国家/机构 时间 重点文件/行动 日本 2011年 早期侧重于修筑沿海提防与巩固港口，之后关注于气候变化所带来的高温、热 岛效应、能源等问题 欧盟 2007年 发布《欧洲适应气候变化——欧盟行动选择》，战略关注于洪水管理与防御 2009年 进一步发布《适应气候变化白皮书：面向一个欧洲的行动框架》，提高应对气 候变化的能力 澳大利亚 2007年 发布《国家气候变化适应框架》，旨在加强相关部门处理气候变化的能力与减 少脆弱性的建设 俄罗斯 应对气候变化主要对策有建设水文等预警系统，加固冻土消融地区，高温预警 等方面 印度 2008年 政府制定了提高气候变化适应能力的行动计划，重点有应对水资源短缺，保护 生态系统等 美国 2009年 发布《调整联邦气候研究适应气候变化挑战》，研究重点有极端天气与气候事 件灾害、海平面上升等方面 经济合作与发 展组织（OECE) 2009年 OECD环境政策委员会与发展援助委员会合作完成《将气候变化纳入发展合作的 政策指导》的报告 世界银行 2009年 发布《发展中国家适应气候变化的成本：新的方法与估计》报告（草） 来源：根据《气候变化与低碳城市规划》一书内容绘制 1《纽约适应计划》解析 1.1《计划》基本框架 2007年纽约规划（PlaNYC 2030）——“一个更加绿色，更加强大的纽约”中开始考虑气候变化对城市发展的影响，并提出减低城市碳排放量的目标，规划中所提出的127项具体计划都是对气候变化所做出的回应。2011年规划（PlaNYC 2030）修订中再次强调应对天气

美国值得借鉴的五个互联网金融案例

美国值得借鉴的五个互联网金融案例 随着银行、证券、保险、信托等金融行业纷纷以互联网作为载体开展日常业务，许多用户逐渐习惯通过网络购买理财产品，形成了互联网理财的概念。近期引起广泛关注的P2P借贷和余额宝，则以“互联网金融”的名义丰富了互联网理财的途径，也使得人们认识到：良好的用户体验和较低的理财门槛是互联网金融对于互联网理财的重要贡献，超越单纯的渠道意义。 然而，好体验与低门槛更多起到的是市场培育和投资者教育的作用，可以激活一部分市场。除却购买力限制外，金融产品的复杂性以及人们对于风险的恐惧，才是阻碍一般用户(尤其是不了解金融产品的用户)倾力投入理财市场的主要障碍。这一问题存在传统的解决方式，即专业化的理财咨询或理财规划服务。但在国内，类似的服务要么沦落为赤裸裸的产品推销;要么需要存在高昂的门槛，与“屌丝”绝缘。而借由互联网所带来的数字化洪流以及智能化的数据分析能力，国外(主要是美国)基于互联网的低门槛、自动化理财咨询/规划平台纷纷涌现，吸引到大量的国外“屌丝”用户，展现出良好的发展前景。 下面，就来介绍几个美国的类似平台，想必能为国内的互联网金融企业打开理财市场提供重要的借鉴价值。 Mint Mint是一个“老牌”的个人理财网站，于2007年9月上线，2010年10月被著名的会计软件公司Intuit收购。Mint拥有多项创新性功能：首先它可以通过授权把用户的多个账户信息(例如支票、储蓄、投资和退休金等)全部与Mint的账户连接起来，自动更新用户的财务信息;其次，它能够自动把各种收支信息划归入不同的类别(例如餐饮、娱乐、购物等)。这两项功能结合起来，用户相当于拥有了个人财务中心，可对自己的财务状况与日常收支一目了然。更重要的是，Mint可利用数据统计功能，帮助用户分析各项开支的比重、制订个性化的省钱方案和理财计划。 如此贴心的功能外加简便、易用的操作和逆天的免费策略(其收入主要来自向用户推荐“帮你省钱”的金融产品佣金)，使得Mint网站备受青睐，它在成立后的两年内获得三轮融资，并最终以1.7亿美元的价格被Intuit收购。目前，它是美国最负盛名的免费个人理财网站，注册用户超过1千万。 SigFig 与侧重于日常财务管理的Mint不同，正式上线于2012年5月1日的SigFig 更专注于用户的投资行为。同样它可以自动同步用户分散在各个投资帐号上的数据，在网站上予以集中展示。通过对这些投资数据进行分析，SigFig每周都会自动诊断用户的投资组合，给出个性化的建议，帮助用户节省成本、提高收益，例如：定位收益不佳的投资，发现并削减隐藏的经纪费用，检测理财顾问是否多收了你的费用，推荐收益更高的股票/基金，等等。另外，SigFig还提供简洁、易读的图表帮助用户评估风险、比较收益。 SigFig网站所做的，就是一般投资顾问要做的事情，但是它完全依靠算法，而且对个人用户完全免费。它的收入主要源于授权财经媒体使用其投资工具，以及推荐券商或投资顾问的推介费。今年7月初，SigFig获得1500万美元的B轮融资，其平台上的用户资产达750亿美元。 腹有诗书气自华

第十一课 飓风桑迪带来的思考

飓风桑迪带来的思考 桑迪已经过去，但它留给我们的思考将会继续。笔者在纽约亲身经历了这场影响多个地区和国家的飓风。目前，桑迪在美国的致亡人数已达119人，经济损失约合500亿美元，很可能是美国历史上最为严重的自然灾害之一。本次飓风可能会成为气象传说，因为它袭击了一个人口稠密的城市地区。纽约证券交易所在100多年内首次停开两天，航班取消，地铁和火车服务中断，多处停电停水。停电最为严重的地区包括新泽西州、纽约州、宾夕法尼亚州、康涅狄格州，受灾人数分别达1983694、1514147、526934、352286。受灾居民只能靠政府提供的临时发电机来给手机、电脑充电以便和外界取得联系，笔者所在的纽约大学因受飓风影响停课一周。 据称本次飓风将被作为影响力最广的灾害之一载入史册，原因并非其保险损失重大，而是大部分损失并没有被私人保险市场所覆盖。 例如，大城市通常采取自保，州和联邦财产也不会参加私人保险，洪水灾害则由联邦政府提供保险保障。据巨灾建模机构美国科学研究协会（American Institutes for Research，AIR）估计，桑迪导致的保险损失约为70-150亿美元，可能将会是美国历史上第三大损失严重的风暴。估计的损失包括居民、商业和工业财产以及机动车，另外还有居住成本和经营中断。另一家巨灾建模机构Eqecat估计的保险损失为50-100亿美元，稍低于AIR的估计值。虽然估计有差异，但两家所估损失均未涵盖洪水损失，洪水损失由国家洪水保险计划（National Flood Insurance Program）覆盖。根据Eqecat估计，国家洪水保险计划损失可达200亿美元。 从20年前的安德鲁飓风，到2005年的卡特里娜飓风，到2011年的飓风艾伦，再到2012年的飓风桑迪，美国遭受的飓风灾害频度呈增加之势。根据慕尼黑再保险的统计，美国2011年的巨灾损失为359亿美元，远在2000-2010年均值238亿美元（以2011年计价）之上。2011年损失最严重的是包括龙卷风在内的雷暴雨，保险损失超过250亿美元；排在其后的是包括飓风在内的热带气旋，保险损失为55亿美元，其中损失比重最高的是飓风艾伦（Hurricane Irene），保险损失为50亿美元（包括国家洪水保险计划损失）。 美国只是一个缩影，世界其他国家和地区也都不断遭受各种巨灾风险的威胁。中国1998年的长江大洪水、2008年的四川汶川地震，2011年的日本海啸等等。气候变化已成共识，多变气候带来的灾害天气对全球经济、生态、人类健康和福祉造成潜在威胁。但其中多少为自然原因，又有多少是人为所致，仍存在很多争论。无论如何，巨灾风险因其影响范围广、损失重大，已得到越来越多关注，相应风险分散机制在一些国家也已陆续建立。 巨灾风险因其所存在的逆向选择、风险太过集中、损失难以预测且十分巨大等特点而私人保险市场很难单独承保，政府多会介入管理。美国联邦和各州政府通过实施各类政府计划，包括联邦政府的国家洪水保险计划、夏威夷飓风减灾基金、加州地震局、佛罗里达州居民财产保险公社等，以及州政府的再保险项目等，缓解了巨灾保险缺位问题。但美国政府并非从一开始就介入巨灾风险管理。 以洪水保险为例，19世纪末20世纪初，美国私营保险机构将洪水灾害损失列入保险赔付范畴。20世纪20年代，一些保险公司因洪水遭受了巨大损失，保险业由此认识到洪水保险不同于一般事故损失保险，此后几十年洪水保险发展陷入低谷。20世纪50年代，美国开始重视研究洪水保险，经过一些列研究和立法，美国国会于1968年通过了国家洪水保险法，国家洪水保险计划由此诞生。该计划经历了从自愿参加到强制参保的转变，目前采用政府委托私营保险公司管理的运作模式，保险公司负责销售保单、理赔和垫付赔款，并从政府获得手续费收入，损失则由联邦政府承担。 在巨灾风险管理模式上，除美国的政府主导型外，还有日本的政企合作、德国和英国的商业运作、墨西哥的巨灾债券等。在日本，参加地震保险、再保险公司分散风险、社会救助和政府救助是应对地震风险和损失的四道防线。通过采用商业保险公司和政府的双层保险模式，日本较好地分散了聚在风险。在德国和英国，巨灾保险由商业保险公司经营，政府不直接参与其中，但有发达的再保险市场分散风险。以洪水保险为例，在德国，保险人在曜急５セ∩咸峁└郊雍樗鹗ПＵ希颜呖勺孕醒≡袷欠窆郝蚋郊颖Ｏ铡Ｓ捎谝话阒挥泻樗追⒌厍阆蛴诠郝蚋郊雍樗Ｏ眨虼吮７岩话愫芨摺Ｓ⒐虿捎冒蠖ūＯ招问剑樗Ｏ蘸推渌Ｏ眨ㄈ缁鹪帧

(金融学案例分析)伊利诺斯银行

美国伊利诺斯银行（Continental Illinois Bank）是二十世纪八十年代美国一家经营实力很强的商业银行，1984年时已拥有400多亿美元的资产。20世纪70年代中期，美国房地产行业价格暴跌，不少银行损失惨重，可由于伊利诺斯银行当时发放房地产贷款较少，因而是全美帐面盈利最好的商业银行之一。为此，这家银行曾于1978年当选为美国五家最佳管理企业之一。这家银行主要从事批发业务，即其贷款对象主要是大公司：其贷款的来源是没有保险的大额公司存款和存单、欧洲美元和附属债务等形式的资金。20世纪70年代末及80年代初，该银行的管理层实施了错误的公司战略，正是这一战略误导银行走上了破产之路。当时管理层宣布，银行的目标是成为对美国工商业的最大贷款者。这就意味着它开始要从其他银行如美洲银行、花旗银行、摩根、大通、化学以及其邻近的竞争对手芝加哥第一国民银行手中夺取业务份额。 为了迅速扩大市场份额，该行取消了原先贷款必须通过信贷委员会审批的程序，并扩大了信贷员的贷款权限。到1981年，全行工商贷款余额达143亿美元，几乎是1974年49亿美元的3倍。同年，美联储稽核局官员在检查中发现：这家银行能源贷款占工商贷款余额的47%，占贷款总余额的20%；其中375笔余额达24亿美元的贷款，已经有两年没有做过贷后检查。 20世纪80年代初期，美国能源业蓬勃发展，对石油开采和生产的贷款需求旺盛。该行的一些官员与俄克拉何马州某产油区的一家小银行建立了密切的工作关系。伊利诺斯银行以为，俄州这家银行通晓关于

石油贷款的一切事项，于是居然同意买进后者不能维持的银行贷款。伊利诺斯银行还超越自己法定贷款限制参与其他银行的贷款业务。当俄州这家银行因坏账损失而倒闭时，伊利诺斯银行的麻烦开始明朗化。1982年8月，全球性能源危机爆发。由于该行的能源贷款主要发放给一些实力不强、信用不高的客户，故此后不久就全部变成了呆滞贷款。另外，由于这家银行的资金来源并非以吸收储蓄存款为主，而是靠同业拆借，因而其资本充足率也存在着严重问题。 1984年5月8日，两家日本报纸报道了一则虚假新闻，说伊利诺斯银行已接近破产，于是在24小时之内，国内外以往与之有同业往来的银行，几乎同时中断了与它的资金拆借业务。虚假新闻报道60天后，因储蓄存款流失100亿美元，伊利诺斯银行的经营走到了“山穷水尽”的境地。 伊利诺斯银行发生流动性危机后，美国银行监管当局认为，让伊利诺斯这样的大银行倒闭会拖累一大批企业，甚至会严重威胁整个银行体系的稳定，因此决定对该银行予以挽救。1984年7月26日，美联储和伊利诺斯银行董事会经讨论，共同提出了一个解决危机、重组伊利诺斯银行的方案。9月26日，银行股东大会批准了这个方案。根据这一方案，政府当局除了出资救助以外，还出面组织美国联邦存款保险公司和二十八家银行联合向该行注入20亿美元资本金。该计划通过一系列复杂的交易使联邦存款保险公司成为该行的所有者，伊利诺斯银行已基本被国有化了。 1985年和1986年，伊利诺斯银行的报表上出现了赢利。1986年底，

关于多功能旅行箱的功能介绍及其意义

关于多功能旅行箱的功能介绍及其意义 人生需要一场说走就走的旅行，可目前随着交通道路的拥挤、高噪音、重污染、停车难等等问题的产生，是否会将您说走就走的念头打回原形！湖南益阳人贺亮才先生在经常出差和旅行的过程中，深感行李不易携带，总是重负前行，既容易耽误时间，又会毁了旅行的心情。于是潜心探索并研发了便携式的多功能旅行箱，不仅仅能够提高了出差时的工作效率，又能使您在旅行过程中拥有好的心情。这将使一项有利于推动社会进步，方便于人类的伟大发明，并且已经获得了发明专利，专利号为20131043239.5。 （一）、多功能旅行箱的主要功能： （1）、最主要的功能在于多功能旅行箱可以当做小型的电动车使用，可以坐在旅行箱上驾驶前行，即可方便行李的携带，又可方便人们免于打车或步行。 (2)、具有导航功能，可以方便您的出差或旅行； （3）、多功能旅行箱还具有防盗功能功能，可以避免行李丢失的情况发生。 （二）、多功能旅行箱的特点： （1）、是属于充电式的，方便随时出行，又能节能减排； （2）、速度可根据手柄来调节； （3）、可以根据方向盘灵活转弯变道； （4）、相对于电动车来说，体积偏小，便于在拥挤的道路上行驶，灵活度较高，易掌控。

(5)、多功能旅行箱设计非常轻便，它可以像平常的旅行箱一样使用之外，它还是一辆小电动车，它还有人性化的自动复位提手，符合人体工程学设计的提手，坚固耐用，具有超乎想象的质感和手感。 （三）、多功能旅行箱的社会意义和经济意义 （1）、对于上班族来说，在如今车水马龙的道路上，每天可以 骑着多功能旅行箱上下班，可以在上下班交通的高峰期随意穿行而过，不用每天挤公交，不仅可以省钱省油，还可以节约您的宝贵时间；多功能旅行箱对于自己开车上下班停车难、车位紧张的问题也是一项伟大的突破，而且多功能旅行箱的零噪音、零污染有利于人类的身心健康。 （2）、对于旅行者或者出差者来说，多功能旅行箱，下车就能 骑着走，方便于行李的携带，并且节约空间，不用担心人潮车流的拥挤，随时都可以去您想去的地方，还可以应对紧急事件的发生。既可以提高出差时的工作效率，还可以使您在旅行的过程中，让您保持身心愉快。 （3）、这是一项旅行箱多功能的首次创新发明，是有利于社会进 步的一项公益性的创造，对于日后快节奏生活和高效率工作的情况下将会普及到生活中去，具有巨大的市场前景和社会价值。 以后大家还会面临等车难？上下班拥挤的交通、汽车带来的污染？交通事故带来的灾难？现在就告诉你不用，因为“亮才”多功能旅行箱会为你解决这一切问题。

花旗银行发展

浅谈花旗银行危机和解决方案 摘要：花旗银行从全球银行竞相模仿学习的榜样到濒临破产被救助的境地，背后有着深层次原因。从宏观层面看，有国际货币体系缺陷造成美元流动性泛滥而促使银行不断从事高风险业务的原因，有金融自由化浪潮下金融监管日益缺失和能力滞后的原因，有滥用宏观经济政策导致金融机构风险不断积累而得不到有效释放的原因，还有美国消费模式以及宪政体制等多方面原因。本文的目的在于通过对花旗银行危机的研究，寻找出一条适合解决银行危机的一般性措施，从而更好地避免危机的再次发生。 关键词：花旗银行；危机爆发；解决方案 一、花旗银行发展史 花旗银行是花旗集团属下的一家零售银行，其主要前身是1812年6月16日成立的纽约城市银行，经过近两个世纪的发展、并购，已成为美国最大的银行，也是一间在全球近五十个国家及地区设有分支机构的国际大银行。 花旗银行是1955年由纽约花旗银行与纽约第一国民银行合并而成的，合并后改名为纽约第一花旗银行，1962年改为第一花旗银行，1976年3月1日改为现名。纽约花旗银行的前身是纽约城市银行,1812年由斯提耳曼家族创立，经营与拉丁美洲贸易有关的金融业务。1865年该行取得美国政府第29号特许状，国民银行执照，改为花旗银行。该名称当时没有叫起来，同时有混用现象。但美国花旗银行，纽约城市银行，纽约第一城市银行，美国花旗公司，国际银行，万国宝通银行都属于花旗银行。19世纪末20世纪初，斯提耳曼家族和洛克菲勒家族牢牢地控制了该行，将它作为美孚石油系统的金融调度中心。1929－1933年的世界经济危机以后，纽约花旗银行脱离了洛克菲勒财团，自成系统。当时，由于业务每况愈下，曾一度依附于摩根公司。到了40年代，纽约花旗银行趁第二次

美国桑迪飓风

美国飓风“桑迪”基本情况 大西洋和北太平洋地区将强大而深厚（最大风速达32.7米/秒，风力为12级以上）的热带气旋称为飓风。“桑迪”飓风是强大的热带气旋。热带气旋的生成和发展需要海温、大气环流和大气层三方面的因素结合。热带气旋的能量来自水蒸气凝结时放出的潜热。一般认为热带气旋的生成须具备6个条件： 一、海水的表面温度不低于摄氏26.5°，且水深不少于60米。这个温度的海水造成上层大气足够的不稳定，因而能维持对流和雷暴。 二、风速垂直切变是热带气旋能否发展的一个重要动力学参数，较小的风速垂直切变有利于台风生成时暖心结构的维持，使台风容易进一步发展为强台风。 三、大西洋飓风前期云团活动区附近，如果低空辐合运动（对流活动）发展强烈时，有利于强台风的发展。 四、中高纬冷空气向热带大西洋入侵，也对大西洋台风的发生、发展、加强有重要作用。 五、需在离赤道超过五个纬度的地区生成，否则科里奥利力的强度不足以使吹向低压中心的风偏转并围绕其转动，环流中心便不能形成。 而飓风“桑迪”的产生和发展，依赖于以下几个方面： 一、大西洋暖池海温偏高 从今年10月以来大西洋暖池中心区海温超过30℃，较常年同期偏高1℃左右。高海温非常有利于强台风的形成和发展，为"桑迪"生成晚、强度偏强提供了海洋背景。 二、大气垂直切变偏弱 强台风"桑迪"生成期间，热带大西洋地区高低空纬向风切变与常年同期相比明显偏弱，这样的动力条件更加有利于台风暖心结构的维持和发展，进而导致"桑迪"的异常偏强。 三、低空辐合强 从今年10月以来，热带大西洋地区对流十分活跃，这样的低空辐合条件也有利于"桑迪"发展成强台风。 四、中纬度环流系统的影响 研究表明，从"桑迪"生成期间，对流层中高层环流系统的分析表明，大西洋中纬度地区处于高空槽的控制下，有利于冷空气南下至热带大西洋地区，为"桑迪"偏强提供了有利的环流背景。 五、中心极低气压 飓风"桑迪"登陆时中心附近最大风力有12级（36米/秒，相当于我国的台风），中心最低气压为946百帕。尽管在低纬地区（如佛罗里达州）经常遇到中心低气压的登陆飓风，而在美国东北部的大部分城市都从未达到此低值。这可能与登陆区附近长岛海湾的地形有关。"桑迪"的挂钩路径和中心低压提高了将水垂直推向海岸线的几率，有助于登陆中心位置以北的大西洋沿岸汇集大量的海水。 六、望潮叠加 10月29号为满月，其后1-2天出现望潮，与风暴潮叠加，这将加剧桑迪"带来的风雨影响，有助于产生罕见且强大的波浪和浪涌，造成内陆洪水。 七、冷空气南下 "桑迪"与冷空气结合，给美国中西部地区带来强降雪，降雪最集中的地方位于阿巴拉契亚山附近，降雪加重了"桑迪"的影响。 从桑迪行进线图上可以看出，热带风暴“桑迪”10月22日在加勒比海域生成，并缓慢向北移动。10月24日，加强为飓风，登陆牙买加。25日，“桑迪”加强为二级飓风，登陆古巴。之后，“桑迪”减弱，穿过巴哈马群岛，继续向北前行，从28日开始影响美国本土，并在30日登陆美国东海岸。 程妍

五个值得借鉴的美国互联网金融案例

五个值得借鉴的美国互联网金融案例 随着银行、证券、保险、信托等金融行业纷纷以互联网作为载体开展日常业务，许多用户逐渐习惯通过网络购买理财产品，形成了互联网理财的概念。近期引起广泛关注的P2P借贷和余额宝，则以“互联网金融”的名义丰富了互联网理财的途径，也使得人们认识到：良好的用户体验和较低的理财门槛是互联网金融对于互联网理财的重要贡献，超越单纯的渠道意义。 然而，好体验与低门槛更多起到的是市场培育和投资者教育的作用，可以激活一部分市场。除却购买力限制外，金融产品的复杂性以及人们对于风险的恐惧，才是阻碍一般用户(尤其是不了解金融产品的用户)倾力投入理财市场的主要障碍。这一问题存在传统的解决方式，即专业化的理财咨询或理财规划服务。但在国内，类似的服务要么沦落为赤裸裸的产品推销;要么需要存在高昂的门槛，与普通人绝缘。而借由互联网所带来的数字化洪流以及智能化的数据分析能力，国外(主要是美国)基于互联网的低门槛、自动化理财咨询/规划平台纷纷涌现，吸引到大量的国外普通用户，展现出良好的发展前景。 下面，就来介绍几个美国的类似平台，想必能为国内的互联网金融企业打开理财市场提供重要的借 鉴价值。 Mint Mint是一个“老牌”的个人理财网站，于2007年9月上线，2010年10月被著名的会计软件公司Intuit收购。Mint拥有多项创新性功能：首先它可以通过授权把用户的多个账户信息(例如支票、储蓄、投资和退休金等)全部与Mint的账户连接起来，自动更新用户的财务信息;其次，它能够自动把各种收支信息划归入不同的类别(例如餐饮、娱乐、购物等)。这两项功能结合起来，用户相当于拥有了个人财务中心，可对自己的财务状况与日常收支一目了然。更重要的是，Mint可利用数据统计功能，帮助用户分析各项开支的比重、制订个性化的省钱方案和理财计划。 如此贴心的功能外加简便、易用的操作和逆天的免费策略(其收入主要来自向用户推荐“帮你省钱”的金融产品佣金)，使得Mint网站备受青睐，它在成立后的两年内获得三轮融资，并最终以1.7亿美元

花旗银行兼并旅行者公司的财务分析

花旗银行兼并旅行者公司的财务分析 摘要：世界并购上许多企业由于忽视了并购的财务风险管理而导致失败，企业并购后的财 务风险问题成为普遍关注的焦点。本文阐述了花旗银行兼并旅行者集团的原因，面临的问题，及应对的策略。 花旗银行通过兼并旅行者公司，集银行、保险与证券等金融服务于一身，成为世界上资产价值最大的金融公司。实现垄断，优势互补，减少竞争。合并为花旗集团带来了不同的收入来源，也使其面临着诸多风险。不同的经济规模、经营方式以及不同的企业文化，都是新的花旗集团面临的新挑战。 关键词：原因问题策略启示 正文： 1．花旗银行兼并旅行者公司的经过 1998年4月6日，美国花旗银行与旅行者集团宣布合并。合并组成的新公司——花旗集团，其商标为原旅行者集团的红雨伞。合并后的花旗集团，其总资产当时达到近7 000亿美元，集银行、保险与证券等金融服务于一身，成为世界上资产价值最大的金融公司。新集团拥有分布在100多个国家和地区的1亿多客户以及162 000名职工。至此，花旗集团正式成为世界超级金融百货公司，名副其实的金融“巨无霸”。 1998年4月6日，花旗银行和旅行者公司正式公布双方战略合并的意向书，组建全球金融服务业的旗舰。合并后的公司经营范围包括：传统的银行业务、客户融资、信用卡、投资银行、证券经营、资产管理、财产保险和人寿保险业务等。 4月7日，两家公司正式宣布并购意向，宣布主要的收购计划的主要内容及两家公司股票转换规则。花旗银行的股票以1：2．5的比例兑换成未来花旗集团的股票，旅行者公司以1：1的比例兑换成未来花旗集团的股票。花旗银行的优先股将自动转为条件与原条件相同的未来花旗集团的优先股。此次合并是在照顾大多数股东利益的基础上进行的。 在完成合并后不久的2000年，花旗集团又进行了一次新的收购。2000年9月，花旗集团出资311亿美元收购了美国最大的上市财务公司——第一联合资产公司。通过这次收购，花旗集团的资本总额扩张到8 400亿美元。这些收购无疑进一步促进了银行资本的集中，使花旗集团成为更大的金融超级企业。 合并为花旗集团带来了不同的收入来源，也使其面临着诸多风险。不同的经济规模、经营方式以及不同的企业文化，都是新的花旗集团面临的新挑战。 2．兼并的原因 2.1并购的协同效益 规模收益：公司通过并购后的重组、整合和一体化经营，可以取得规模经济收益。主要包括生产规模收益和管理规模收益两部分； 通过并购活动，公司在整体产品结构不变的条件下，可充分利用大型设备实现单一化、专业化生产，增加产量，扩大生产规模，从而降低单位固定费用； 在管理费用的绝对量不随公司规模扩大而同比例增加的情况下，可以将管理费用在更大范围内分摊，从而降低单位产品所含的管理费用； 通过合理布局专业化生产的各个生产和销售流程，可以降低运输费用；通过对仓库的合

经典金融案例汇总

第三章金融市场第四章金融机构与金融体系 1.引用一些主要市场的K线走势图（主要是看趋势）：国内的上证指数，国际上的美国道琼斯指数、德国DAX指数、香港恒生指数、黄金价格走势、原油价格走势 2.2008年美国次贷危机：次级房贷危机，也译为次债危机。它是指一场发生在美国，因次级抵押贷款机构破产、投资基金被迫关闭、股市剧烈震荡引起的金融风暴。它致使全球主要金融市场出现流动性不足危机。美国“次贷危机”是从2006年春季开始逐步显现的。2007年8月开始席卷美国、欧盟和日本等世界主要金融市场 3. 希腊债务危机：希腊债务危机，源于2009年12月希腊政府公布政府财政赤字，尔后全球三大信用评级相继调低希腊主权信用评级从而揭开希腊债务危机的序幕。希腊债务危机的直接原因即是政府的财政赤字，除希腊外欧洲大部分国家都存在较高的财政赤字，因此，希腊债务危机也引爆了欧洲债务危机。此次危机是继迪拜债务危机之后全球又一大债务危机。2012年5月，希腊人纷纷到银行去提领存款，银行出现挤兑现象。 4.货币市场基金：指投资于货币市场上短期（一年以内，平均期限120天）有价证券的一种投资基金。该基金资产主要投资于短期货币工具如国库券、商业票据、银行定期存单、政府短期债券、企业债券等短

期有价证券。货币基金只有一种分红方式——红利转投资。 5.国库券（杨百万）: “谈到国库券买卖，不得不提到当年资本市场颇有名气的杨怀定。”由于当时全国并没有形成统一的国库券市场，也由于经济发展程度不同，一些试点城市的银行为了周转资金，往往会出现低于100元面值出售国库券的现象，从而不同城市之间国库券出现了套利空间。杨百万自述，当年他发现城市之间的国库券价格存在差价，就凑了10万元到了安徽，从当地国库券经营机构买入国库券，再回上海卖给上海证券业务部，一倒手可以赚几千元，于是，生意越做越大，后来还从上海保安公司请了保镖同行。“从第一批7个试点城市到第二批54个试点城市，我的足迹几乎遍及全国，最远去过新疆、黑龙江。”杨百万采用“蚂蚁搬家”的方式把国库券源源不断地搬到上海，一年就赚了上百万。 6.证券交易所：上海证券交易所，深圳证券交易所，纽约证券交易所（投影相关图片） 7. 黄金价格一路大跌引爆市民购金热情，据福建宝协的不完全统计，福建短短10天内，全省金店售出的黄金制品不低于30吨，10万到20万元，是常见单子。业内预测，10天内中国内地投资人就鲸吞了实物黄金300吨，约占全球黄金年产量的10%。（提出问题：这种抢购是否合理）

一种多功能旅行箱科技类说明书

一种多功能旅行箱设计说明书 设计者：朱煜浩，常永涛，陈光朋，杨米，谌叶 指导教师：李丹,卿山 （昆明理工大学冶金与能源工程学院云南昆明 650000） 作品内容简介 一种多功能旅行箱，属于日常生活用品领域, 主要由自由拉杆、箱盖、箱体、万向转轮支撑架、滚动轮、齿轮机构、蓄电池、USB充电插口、LED照明灯，LED红色警示灯、多档开关、小型发电机、室外温度测量计、拉链式防雨袋、稳压和升压芯片电路模块构成。具有结构简单、功能多、易操作和使用携带方便等特点，对减轻手臂承受的支撑力有明显的效果，方便人们出行, 实现了自动充电的功能，节约能源，不会造成干电池的浪费和环境的污染。 关键词：自发电、多功能、节能、不浪费、不污染 1 研制背景及意义 随着商品经济和社会生产力的发展,环境问题严重威胁着人类的生存,中国已成为全球能源消费的大国之一,面临着环境保护的巨大压力,转变经济增长,走可持续发展道路成为了我国的一大举措,建立节约型,环保型社会,从每个人做起,以我们的实际行动为节能环保出一份力。 目前普通的旅行箱具有以下缺点: 1.当前市场上的普通旅行箱功能单一,并不能满足消费者的需求。 2.普通旅行箱不具备省力的作用，不具照明功能和安全警示、难以满足未来的市场需求。 3.在电子产品发达的时代，普通旅行箱满足不了人们对电子产品（手机，MP3等）充电的要求，特别是乘坐长途火车、汽车时。4.在下雨天气，普通旅行箱不能够防雨； 5.普通旅行箱不能测试当天不同时段的室外温度作用；6.虽处在高速发展的今天，但是很多地区公共设施不完善，在照明条件较差的环境下，普通旅行箱不具照明功能，消费者使用起来不方便。介于改善以上不足，对普通旅行箱做如下改进，以满足日常需求。此方案涉及集自动充电，产生电能功能于一体，节省电能，具有绿色环保的特点，并且使用方便、灵活，实现了机械能向电能的转换，从而实现了自动充电的功能，节约能源，不会造成干电池的浪费和环境的污染。 2设计方案 2.1 电器控制 采用稳压升压电路芯片控制系统电压,此设计采用SY-DC3003DC-DC可调电压稳压电路，分别控制蓄电池和USB出口处的电压，蓄电池采用12V的,经稳压电路芯片处理,送至5V的USB插孔和12V 1.5W的LED灯。 电气难题：稳压电路板调试和过载保护、发光二极管电路设计。 2.2 机械部分 1.一种多功能旅行箱，其特征在于自发电，利用万象转轮与支撑架的配合减少手臂对旅 行箱的支持力, 防雨功能，测试户外的温度。

花旗银行兼并旅行者公司

花旗银行兼并旅行者公司 一、事件始末 冷战结束后，经济全球化趋势使商业银行面临前所未有的金融环境：一是银行业竞争的不断加剧；二是金融业风险的不断高涨；三是产业资本的不断集中，国际跨国集团的形成；四是金融混业的全球化趋势，导致银行兼并，打造出全能的商业银行，使商业银行成为“百货公司”的金融集团。 银行之间的兼并加剧银行资本的集中，使商业银行无论是在资本规模上，还是在资产规模上，都是金融业的“巨无霸”，加快了商业银行资本的集中。 分析20世纪90年代以来的商业银行购并案例，既有商业银行之间的兼并，也有跨行业的兼并。之所以形成90年代这股银行兼并浪潮，主要有以下几个方面的原因：①银行竞争的日益加剧，促使银行通过银行之间或跨行业兼并，以提高自身的竞争力。②金融创新的大量出现，导致金融风险剧增，促使银行通过兼并提高抵御风险的能力； ③有些银行受到业务经营范围限制，于是通过兼并以实现经营业务范围扩张，获取更多的行业经营利润；④银行通过兼并，业务范围扩张，可为客户提供更加丰富的服务，提高金融服务质量。 从根本上分析，90年代这一股几乎席卷全球的商业银行兼并浪潮，最根本的动因还是为了保持银行利润。因为追求利润最大化是商业银行的经营管理目标。80年代的金融自由化风潮加剧了银行之间的竞争，非银行金融机构及众多的工商企业纷纷进入传统的银行业领

域，银行在吸收存款、发放贷款方面的垄断地位受到动摇，盈利性也受到挑战。因此，大部分银行购并的深层动机主要有以下三个： (1)追求规模发展。银行规模扩大主要有两条途径：一是增加资本投入，扩大资产总额和金融产品规模；二是通过购并向外扩张，迅速扩大银行资本及资产规模。银行购并是效率较高的方法，它具有两大优点：一是尽快满足资本充足性的要求，二是减少破坏性，通过购并可避免竞争导致的两败俱伤的局面。 (2)追求协同效应。协同效应是指银行购并后，其总体效益要大于两个独立银行效益的算术总和，购并优化了并购后银行的一系列竞争性指标。协同效应有经营协同效应和财务协同效应之分。经营协同效应是指并购给银行经营活动的效率方面带来的变化及效率提高所产生的效益，如产生规模经济、实现优势互补、增强综合实力。财务协同效应是银行并购后，在税收、会计处理、投资理念等方面会发生变化，这些变化可帮助银行取得某些效益，如合理避税、产生预期效应等。 (3)管理层利益驱动。银行管理层为了显示对社会各方面的影响力，同时为了追求高收入，也往往具有扩张的动机。 1998年4月6日，美国花旗银行与旅行者集团宣布合并。合并组成的新公司——花旗集团，其商标为原旅行者集团的红雨伞。合并后的花旗集团，其总资产当时达到近7 000亿美元，集银行、保险与证券等金融服务于一身，成为世界上资产价值最大的金融公司。新集团拥有分布在100多个国家和地区的1亿多客户以及162 000名职工。

2016年高考英语北京卷(阅读、七选五、完型)

绝密★启封前 2016普通高等学校招生全国统一考试（北京卷） 英语 第二部分阅读理解（共两节，满分40分） 第一节（共15小题：每小题2分，满分30分） 阅读下列短文，从每题所给的四个选项（A、B、C和D）中选出最佳选项，并在答题卡上将该项涂黑。 A Dear Alfred, I want to tell you how important your help is to my life. Growing up, I had people telling me I was too slow, tho ugh, with an IQ of 150 at 17, I’m anything but stupid. The fact was that I was found to have ADIID(注意力缺陷多动障碍). Anxious all the time, I was unable to keep focused for more than an hour at a time. However, when something did interest me, I could become absorbed. In high school, I became curious about the computer, and built my first website. Moreover, I completed the senior course of Computer Basics, plus five relevant pre-college courses. While I was exploring my curiosity, my disease got worse. I wanted to go to college after high school, but couldn’t . So, I was killing my time at home until June 2012 when I discovered the online computer courses of your training center. Since then, I have taken courses like Data Science and Advanced Mathematics. Currentl y, I’m learning your Probability course. I have hundreds of printer paper, covered in self-written notes from your video. This has given me a purpose. Last year, I spent all my time looking for a job where, without dealing with the public , I could work alone, but still have a team to talk to. Luckily, I discovered the job—Data Analyst—this month and have been going full steam ahead. I want to prove that I can teach myself a respectful profession, without going to college, and be just as good as, if not better than, my competitors. Thank you. You’ve given me hope that I can follow my heart. For the first time, I feel good about myself because I’m doing something, not because someone told me I was doing good. I feel whole. This is why you’re saving my life. Yours, Tanis 56. W hy did’t Tanis go to college after high school? A. She had learned enough about computer science B. She had more difficulty keeping foucesed C. She preferred taking online courses D. She was too slow to learn 57. AS for the working environment, Tains prefers____. A .working by herself B.dealing with the public https://www.wendangku.net/doc/6315572146.html,peting against others D.staying with ADHD students 58. Tanis wrote this letter in order to_____. A. explain why she was interested in the computer B. share the ideas she had for her profession C. show how grateful she was to the center D. describe the courses she had taken so far