金融理论与实务-综合练习答案

金融理论与实务答案1——5

简答题

1．简述货币的职能。

(1)价值尺度，货币在衡量并表示商品价值量大小，执行价值尺度职能；(2)流通手段，是指货币在商品交换中起媒介作用；(3)货币贮藏，指商品卖后没有随之购买时，货币会退出流通而处于静止状态；(4)支付手段，是指货币作为价值的单方向转移时执行支付手段职能；(5)世界货币，是指货币在世界市场上发挥一般等价物的作用。

2．简述人民币是一种信用货币。

信用货币，是在信用关系基础上产生并可在流通中发挥货币职能的信用凭证。人民币具有这种信用货币性质。(1)从人民币产生的信用关系来看，人民银行发行人民币形成一种负债，国家相应取得商品和劳务；人民币持有人是债权人，有权随时从社会取得某种价值物。(2)从人民币发行的程序看，人民币是通过信用程序发行出去的，或是直接由发放贷款投放的，或是由客户从银行提取现钞而投放的．人民币发行或收回人民币，都要引起银行贷款和存款的变化。

3．简述国家信用在经济生活中的作用。

(1)是解决财政困难的较好途径；(2)可以筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会；(3)可以成为国家宏观经济调控的重要手段。

4．简述利率与收益率之间的区别与联系。

利率和收益率是既有区别又有联系的，对于存款来说，由于到期偿还金额与最初投资资本金是一样的，因此利率与收益率是一样的，但对大多数债汉凭证来说，由于二级市场价格是波动的，实现的价值就不确定，从而其实现的收益率或高于或低于票面利率，这时实际的收益率不一定与票面利率相等。这种反映投资者实际获利水平的收益率，称为有效利率。

5．简述我国投融资体制的改革及融资方式和结构的发展状况。

我国企业投融资体制已由财政主导型转为金融主导型，因此，完善金融体制成为深化投融资体制改革的基本内容。尽管新的融资方式有所发展，但以银行信用为主的间接融资方式至今仍居主导地位，直接融资目前只占融资总量的l0%，多一点，我国直接融资市场的发展还处于初级阶段。在直接融资中，内部结构也存在不平衡，呈现股强债弱的格局，使企业债券市场的融资作用尚未发挥出来，股票市场则存在重筹资、轻转制，最终使股票市场优化资源配置功能难以落实。由于融资方式不仅涉及金融体制、金融市场的宏观发展，还与企业的微观财务状况的改善密切相关，因此，投融资体制改革将推动直接融资方式的应用，把企业直接推向市场，使企业更多承受提高资金使用效率的压力，分散金融风险，即要形成一种能够有效提高融资效率的合理的融资市场结构。

6．简述银行信用与商业信用之间的关系。

商业信用与银行信用是一种相互支持、相互促进的战略伙伴关系。一方面，从商业信用角度看，假如没有银行信用的支持，商业信用的授信方就会在授与不授、期限长短上有较多的顾虑，因为授信方必须要考虑在没有销货收入的情况下，自己的企业持续运转所需资金能否从其他渠道解决的问题，有了银行信用的支持，授信方就可解除后顾之忧；以银行信用角度看，商业信用票据化后，以商业票据为担保品办理贷款业务或票据贴现业务比单纯的信用贷款业务风险要小一些，有利于银行进行风险管理。

7．简述间接融资的优缺点。

优点：(1)各国对金融中介机构的监管比一般企业严得多，金融中介机构的资信度和内部管理也强于一般企业，因此，间接融资的社会安全性较强；(2)尽管银行贷款一般审批比较严格，要求条件较高，但对于有良好资信记录的长期客户，授信额度可以使企业的流动性资金需要及时方便地获得解放；(3)在间接融资中，企业只对有关金融机构公开财务和投资计划，保密性较直接融资强。局限性：(1)由于金融中介机构割断了市场最终资金需求者与最终供应者的联系并集供求于一身，因此，金融中介机构成为资金融资的核心，从而也集中了金融市场的风险与收益，在这种情况下，社会资金运行和资源配置的效率将较多地依靠于金融中介机构的素质，这不一定是好事；(2)银行的社会性强，外部监管和内部控制均比较严格、保守，对新兴产业，高风险项目的融资要求一般难以及时、足量地予以满足。8．简述利率市场化改革的内容。

(1)在中央银行基准利率和商业银行的储蓄及存贷款利率方面，要扭转过去那种由中央政府按照国民经济计划的要求，主要从收入分配角度出发制定利率的做法，一方面，使中央银行的基准利率成为既尊重市场利率水平，又能体现中央银行宏观调控意图的灵活、有效的政策工具；另一方面，使商业银行能够根据基准利率和现实的经济情况灵活调整自身的利率政策，达到降低成本、防范风险、实现效用最大化的目的。(2)发展银行间同业拆借市场和国债市场，形成真正的、有影响的市场利率；(3)通过法定利率的市场化、合理化，制约和引导民间利率，以实现高效、统一、有弹性、多层次、多样化的利率体系。9．简述通货膨胀率与名义利率之间的关系。

名义利率是包含通货膨胀补偿的利率水平。名义利率、实际利率和通货膨胀率三者之间的关系是：名义利率=通货膨胀率+实际利率，名义利率与通货膨胀率成正比，通货膨胀率越高，名义利率也应越高，才能使贷款人获得的补偿接近实际利率，在通货膨胀率降低后，名义利率也应有所降低。

10．简述我国的商业银行体系。

我国目前的商业银行体系由国有商业银行、地区性商业银行、城市商业银行、农村信用合作社以及外国独资银行构成。这些银行对我国经济的发展各自起着不同的作用。国有商业银行处于特殊地位，是我国金融机构体系的主体。地区性和城市商业银行是依照国际通行规则和市场原则开展各项银行业务活动和进行自身经营管理。农村信用合作社主要在县以下农村按区域设立的。外国独资商业银行已成为我国金融体系中一支重要力量和我国引进外资的一条重要渠道。

11．简述单一银行制的优缺点。

优点：(1)限制银行业垄断，有利于自由竞争；(2)有利于银行与地方政府的协调，能适合本地区需要，集中全力为本地区服务；(3)各银行独立性和自主性很大，经营较灵活；(4)管理层次少，有利于中央银行管理和控制。缺点：(1)商业银行不设分支机构，与现代经济的横向发展，商品交换范围的不断扩大存在着矛盾；(2)银行业务多集中于某一地区、某一行业，容易受到经济发展状况波动的影响，筹资不易，风险集中；(3)银行规模较小，经营成本高，不易取得规模经济效益。

12．简述分行制的优缺点。

优点：(1)分支机构多、分布广，业务分散，因而易于吸收存款，调剂资金，充分有效地利用资本；同时由于放款分散，风险分散，可以降低放款的平均风险，提高银行的安全性；(2)银行规模较大，易于采用现代化设备，提供多种便利的金融服务，取得规模效益；(3)分行制由于银行总数少，便于金融当局的宏观管理。

缺点：(1)容易造成大银行对小银行的吞并，形成垄断，妨碍竞争；(2)银行规模过大，内部层次、机构较多，管理困难。

13．简述商业银行的职能。

(1)信用中介职能。商业银行作为货币资金的贷出者和借入者实现货币资本的融通，实现资本盈余与短缺之间的调节，并不改变货币资本的所有权，改变的只是使用权，对经济活动可以起到一个多层面的调节转化作用。(2)支付中介0能。可大大减少了现金的使用，节约了社会流通费用，加速了结算过程和货币资金周转，促进了经济发展。(3)信用创造职能。利用吸收的存款发放贷款，贷款又转化为派生存款，增加了商业银行的资金来源，形成数倍于原始存款的派生存款。(4)金融服务职能。现代化的社会生活，从多方面给商业银行提出了刨造金融服务的要求，如何保持竞争优势，借鉴吸收国际经验，不断开发新的业务领域和业务品种，是各国商业银行面临的一个新的艰巨任务

14．简述政策性金融机构的特征。

特征：(1)政策性银行有自己特定的融资途径，财政拨款、发行财政性金融债券是其主要的资金来源，不面向公众接受存款；(2)政策性银行的资本金多是由政府财政拨付；(3)政策性银行经营时主要考虑国家的整体利益、社会效益，不以盈利为目标，一旦出现亏损，一般由财政弥补；(4)政策性银行有自己特定的服务领域，不与商业银行竞争；(5)政策性银行一般不普遍设立分支机构，其业务一般由商业银行代理。15．简述资产管理理论的内容。

资产管理理论认为银行的资金来源的规模和结构是银行自身无法控制的外生变量，它完全取决于客户存款的意愿与能力；银行不能能动地扩大资金来源，而资金业务的规模与结构则是其自身能够控制的变量，银行应主要通过对资产规模、结构和层次的管理来保持适当的流动性，实现其经营管理目标。资产管理理论经历了商业贷款理论、资产转移理论、预期收入理论三个阶段。它强调银行经营管理的重点是资产业务。

16．简述商业银行资本的功能。

(1)资本可以吸收银行的经营亏损，保护银行的正常经营，以使银行的管理者能有一定的时间解决存在的问题，为银行避免破产提供了缓冲的余地。(2)资本为银行的注册、组织营业以及存款进入前的经营提供起动资产。(3)银行资本有助于树立公众对银行的信心，它向银行的债权人显示了银行的实力。(4)银行资本为银行的扩张、银行新业务、新计划的开拓与发展提供资金，以便同市场的扩大保持同步发展。(5)银行资本作为银行增长的监测者，有助于保证单个银行增长的长期性和可持续性。由此可见，银行资本的关键作用是吸收意外损失和消除银行的不稳定因素。 17．简述储蓄存款的作用。

(1)储蓄存款具有为国家积累资金的作用；(2)引导消费，形成未来的消费需求；(3)储蓄存款具有调节货币流通的作用。

18．简述对贷款进行信用分析的原因及其信用分析的具体内容。

商业银行以负债形式进行经营，若商业银行不能收回贷款本息，商业银行就不能清偿居民存款，会对商业银行的信誉造成损害。对借款企业的信用分析是为了确定企业的未来还款能力如何。影响企业未来还款能力的因素主要有：财务状况、现金流量、信用支持以及非财务因素，企业的财务状况和现金流量构成企业的第一还款来源，而信用支持为第二还款来源，非财务因素虽不构成直接还款来源，但会影响企业的还款能力。

对借款企业进行财务分析，其中要审查借款人的损益表和对借款企业进行现金流量分析，对借款企业进行担保分析，还要对企业进行非财务因素分析，以此来确定企业的还款能力。 五、论述题

1．试述利率总水平的决定因素。

(1)平均利润率。利率水平应介于零和平均利润率之间。(2)资金供求状况．是影响市场利率变动的直接因索。资金供应增加，需求减少，市场利率下降的压力增加；资金供应减少，需求增加，市场利率向上的压力增加，资金供求状况是各种影响利率水平因素的综合反映。(3)企业承受能力。我国银行贷款的主要对象是国有企业，银行利率水平的决定是以国有企业的整体经济效益为基础的。(4)国家产业政策等经济政策，是银行确定优惠利率扶植对象和利率优惠幅度的基本依据之一。(5)银行经营成本，主要靠贷款收取的利息负担，银行利润与经营成本成反比，与贷款利率成正比。(6)社会经济运行周期，在不同周期，市场利率水平和中央银行的利率政策也是不同的。经济繁荣时期，中央银行为防止经济过热，提高基准利率；经济不景气时，则降低利率。(7)预期价格变动率。预期价格水平上升时，会减少长期贷款，而借款人会要求增加长期借款，使潜贷利率上升。(8)万史利率水平。因为当前的利率水平是历史利率水平在新的经济条件下的延续。(9)国际利率水平。我国的人民币利率体系是封闭的，与国际利率无关。(10)汇率。汇率降低，会增加金融市场上的资金流量．导致金融资产价格上升，利率下降。 2．试述货币对内币值与对外币值的关系。

对内币值是指货币购买力，即一定价格水平下购买商品、劳务的能力。货币购买力与物价水平负相

关，价格水平上升，货币购买力下降，即货币购买力指数=物价指数1

。对外价值指汇率，即两国货币折

算的比率。对内价值是对外价值的基础，因为两国货币币值仍是确定汇率的依据，货币所代表的价值只

能视其在市场的购买力而定，而货币购买力又反映在物价上。若一国发生通货膨胀，货币贬值，物价上涨，那么迟早要导致该国货币汇价下跌。有时，货币的对内价值与对外价值又会出现背离的现象。因为影响汇率波动的因素很多，除国际收支状况下，还有利率、税收政策、货币政策以及外汇管理政策。从

深一层次看，这种背离或早或迟都要进行调整，这是商品经济条件下价值规律作用的必然要求。 3．试述商业银行的经营原则及其相互关系。

商业银行的经营原则是安全性、流动性、效益性。

(1)安全性是指商业银行应努力避免各种不确定因素对它的影响，保证商业银行的稳健经营和发展。商业银行之所以必须首先坚持安全性的原则，其原因在于商业银行经营的特殊性。a ．商业银行自有资本较少，经受不起较大的损失。b ．商业银行经营条件的特殊性。一方面，它以货币为经营对象，以负债形式把居民手中的剩余货币集中起来，但对居民的负债是有硬性约束的；另一方面，商业银行是参与货币创造过程的一个非常重要的媒介部门，若它失去安全性，则会导致整个银行体系混乱，会损伤整个宏观经济的正常运转。c ．商业银行在经营过程中会面临各种风险，因此必须控制风险。

(2)流动性，是指商业银行能够随时满足客户提存和必要的贷款需求的支付能力，包括资产和负债的流动性两重含义。资产流动性是指资产在不发生损失情况下迅速变现的能力。负债流动性是通过创造主动负债来进行的，利用国际货币市场融资。

(3)盈利性。一切经营性企业都有一个共同的目标——追求利润。商业银行作为经营货币信用的企业，当然也不例外。

商业银行经营的安全性、流动性和盈利性之间是相互矛盾的，盈利性要求提高盈利资产的运用率，而流动性却要求降低盈利资产的运用率，资金的盈利性要求选择有较高收益的资产，而资产的安全性却要求选择有较低收益的资产，使安全性、流动性和盈利性产生深刻矛盾。这种矛盾关系要求必须对“三性”原则进行统一协调。

商业银行经营“三性”原则之间存在潜在的统一协调关系。商业银行的流动性要求商业银行保留一定水平的流动资产，以备流动性需求的满足，如果商业银行将本应作为流动资产的资金全部投放到盈利资产中，这样在短期内会提高商业银行资产的盈利性，但当商业银行出现流动性需求或有新的高盈利资产投放机会时，原来投放在盈利资产上的资金不能及时抽回或抽回需负担重大的损失，最终商业银行因不保留流动资产而增加的盈利将损失殆尽。最后，安全性与流动性也存在统一的一面。安全性的反面是风险，而流动性风险就是商业银行风险中很重要的一种。因此，商业银行的流动性管理实质上是安全性管理的一个有机组成部分。

金融理论与实务6——13

简答题

1．简述金融市场运行的微观基础。

金融市场的微观基础在于众多的市场参与者，这些参与者的行为规律是交易决策的直接影响因素，对交易方式的选择、交易价格的确定起着重要的作用。投资者和筹资者是金融交易中对立的双方，两者对立的经济利益，一致的利益冲动，在竞争的外部环境下产生出均衡价格，实现资金供求的均衡。(1)投资者对收益和风险的均衡：投资者追求收益最大化和厌恶风险，即效用最大化。投资者在可接受的风险范围内寻求相对高的收益。(2)筹资者对成本和风险的权衡。追求的是低成本和低风险，要对不同的筹资方式、筹资种类进行成本和风险的权衡，实现效用最大化。 2．简述财政政策与货币政策的配合方式。

金融政策和财政政策均有松紧之分，在配合上可以构成四种不同的政策组合并由此产生四种不同的政策

效应，松的货币政策与松的财政政策搭配，紧的货币政策与紧的财政政策；紧的货币政策与松的财政政策，松的货币政策与紧的财政政策。在总量严重失衡的条件下，采取双松和双紧政策，在社会供求总量基本平衡或失衡不太严重的条件下，应采取一松一紧的财政与货币政策，主要解决结构失衡问题。3．简述保险的基本原则。

(1)最大诚信原则，保险双方当事人在实施保险行为的过程中要诚实守信，不得隐瞒有关保险活动的任何重要事实；(2)可保利益原则。这是保险合同确立的经济基础；(3)近因原则。根据保险人对投保的风险有选择的接受而确定的，目的为了统一对损失原因的认识，正确确定保险责任，建立处理保险理赔争议的基础；(4)补偿原则。确定损失补偿数额，防止保险中出现投机行为，避免被保险人取得额外利益。4．简述保险的特征。

(1)保险是集合众多单位和个人的经济互助关系．米分摊少数单位或个人的经济损失。(2)保险费率是运用科学的方法计算出来的，所谓科学的方法即人数法则。(3)保险人与被保险人是一种权利对等关系。保险人有收取保费的权利，也有承担风险责任的义务，被保险人有得剑经济补偿的权利，也有缴纳保费的义务。

5．简述期货合约的定义及其在风险管理中的作用。

期货合约是一种交易双方就在将来约定时间按当前确定的价格买卖一定数量的某种金融资产或金融指标而达成的协议。作用：(1)利用期货合约进行套期保值；(2)利用期货合约进行资产组合管理；(3)用期货合约进行投机；(4)利用期货合约发现价格。

6．简述普通股的特征。

(1)资本可以吸收银行的经营亏损，保护银行的正常经营，以使银行的管理者能有一定的时间解决存在的问题，为银行避免破产提供了缓冲的余地。(2)资本为银行的注册、组织营业以及存款进入前的经营提供起动资产。(3)银行资本有助于树立公众对银行的信心，它向银行的债权人显示了银行的实力。(4)银行资本为银行的扩张、银行新业务、新计划的开拓与发展提供资金，以便同市场的扩大保持同步发展。(5)银行资本作为银行增长的监测者，有助于保证单个银行增长的长期性和可持续性。由此可见，银行资本的关键作用是吸收意外损失和消除银行的不稳定因素。

7．简述期货合约的特点。

(1)每一份合约都有买卖双方当事人，合约的执行对买卖双方都是强制性的。(2)期货交易大多是交易所组织的交易，因此，期货台约都是标准化的，合约有明确的要素规定。(3)期货合约的标的物可以是政府债券、通货、股票指数、短期利率，而很少是个别企业的股票，因为，一般企业股票的发行数量难以支撑期货交易。(4)期货合约帐户是每天交割的，保证金帐户每天盈进亏补，这使得期货合约帐户内的资金单位价值每天都与市场价格保持一致，因此，期货合约本身的市场价值永远是零。

8．简述社会总需求与货币供给的关系。

社会总需求作为一定时期内社会货币购买力总额，由该时期内货币供给量与货币流通速度之积构成。在货币流通速度不变的情况下，社会总需求与货币供给量呈同疗向变动趋势，货币供给对社会总需求的影响，一是直接的，即银行发放贷款，相应直接形成投资需求，购买生产资料：另一是间接影响，即由贷款而进入流通的货币供给量，经由复杂的收入分配与再分配过程后，形成企业、政府和个人收入，再分配由它们支用，构成消费需求和投资需求。由于一笔货币可多次媒介商品交易，形成的社会总需求通常是银行货币供应量的倍数。

9。简述我国当前通货紧缩的特点及其治理。

特点：(1)物价一直持续下降；(2)居民消费不旺；(3)货币供给增速放慢；(4)经济增长率下降。措施：(1)配合财政政策增加对国有企业的固定资产贷款和技术改造贷款；下调贷款利率，减轻企业资金成本；(2)拓宽加强对中小企业、民营企业的贷款和金融服务；(3)积极促进居民消费需求，拓宽银行贷款领域：由单纯的生产领域进入消费领域；(4)完善融资体制，疏通融资渠道。

10．简述融资性租赁的功能。

(1)在资金不足的情况下引进设备；(2)提高资金使用效率；(3)成本固定，避免通货膨胀的风险；(4)引进速度快，方式灵活；(5)在对租赁实行投资减免税和加速折旧的国家，承租人还可以享受减免税收的好处。11．简述商业银行派生存款的原理。

商业银行是办理活期存款的银行。各企业、各单位将款项存入银行，并通过银行办理转帐结算进行支付，当允许商业银行机构可以多存多贷，贷款以转账方式进行时，商业银行机构根据吸收的存款对企业发放一笔新贷款，这笔贷款又会以存款形式进入借款单位在银行开立的存款帐户，或是进入商业银行的另一家机构，其结果都是新增加一笔存款，这就是所谓的派生存款。这个由贷款派生出的存款，又会被银行贷出，同样派生出另一笔存款。这样的存贷、贷存的反复进行，自然会派生出大量的存款来，为流通中增加货币供应。但商业银行必须随时满足客户提现要求，因此，商业银行必须准备法定存款准备金和超额存款准备金。商业银行派生存款能力与提现率、准备率成反比，与原始存款额成正比。

12．简述通货紧缩的含义和消极影响。

通货紧缩是指物价水平持续的下跌。消极影响：(1)企业利润率会下降，甚至出现亏损，这必然会削弱企业投资的积极性；(2)持续的物价下跌还会迫使企业缩减生产，裁减员工，乃至破产倒闭。这种紧缩效应会扩展到其他领域，如居民收入减少，相应紧缩消费支出，财政收入和支出出现紧张，这种不敢投资、不敢消费、经济增长下滑的趋势，反过来又加剧社会需求不足和通货紧缩的局面，使经济陷入恶性循环的漩涡之中。

论述题

1．试述通货膨胀对经济的影响。

(1)对生产的影响。(a)破坏社会再生产的正常进行，导致生产过程紊乱。(b)使生产性投资减少，不利于生产长期稳定发展。(2)对流通的影响，使流通领域原来的平衡被打破，使正常的流通受阻，并在流通领域制造或加剧供给与需求之间的矛盾。(3)对分配的影响。通货膨胀对社会成员来说，其影响主要是它改变

了原有收入的比例，使依靠固定工资收入生活的人直接受害，而从事商业活动的单位和个人受益。通货膨胀对分配的影响还可从国民收入的初次分配和再分配环节中去考察。(4)对消费的影响。物价上升，货币币值下降，实际L是减少了居民的收入，意味着消费水平的下降，又限制下一阶段生产的发展，加剧了社会成员之间的矛盾，造成了市场混乱，加剧了市场供需之间的矛盾。总之，通货膨胀对社会再生产的各个环节都有很大的破坏作用，它妨碍社会再生产的顺利进行，对经济的稳定协调发展都是不利的。2．试述普通股筹资的利弊。

优点：发行普通股筹集的资金具有永久性，无到期日，不需归还，可以保证公司的最低资本需要，在公司存续期间自主安排使用；无固定的股利负担，支付股利与否、支付多少视公司的经营情况、盈利多少和分配政策而定，在经济波动时给公司带来的财务负担较小，且没有还本的压力；普通股筹集的资金作为公司的基本资本来源，代表着公司的资金实力，可作为其他方式筹资的基础，为债权人提供保障，增强公司的举债能力；普通股发行后可以申请七市，股票上市可以提高公司及其产品的知名度，提高股票的流动性，增强公司的筹资能力，

便于确定公司的价值，有利于股东财富的增值。

缺点：普通股的资金成本较高，因为投资者投资于普通股风险较高，其要求的投资报酬率也相应地较高，并且公司支付普通股股利时，要用税后利润支付，没有抵税作用。另外普通股的发行费用一般也比其他证券高，以普通股筹资会增加新股东，分散公司的控制权，对老的控股股东产生威胁；增发新股会降低普通股的每股收益，引发股价下跌；股票上市对公司也有不利之处，如公司需定期公布财务状况，保密性差，股票交易易被人为操纵，损害公司形象。

全国自学考试金融理论与实务00150真题及答案

全国自学考试金融理论与实务00150真题及答案

全国2011年4月自学考试金融理论与实务试题 课程代码：00150 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或均无分。 1.下列属于足值货币的是( C )1-52 A.纸币 B.银行券 C.金属货币 D.电子货币 2.推动货币形式演变的真正动力是( D )1-54 A.国家对货币形式的强制性要求 B.发达国家的引领 C.经济学家的设计 D.商品生产、交换的发展对货币产生的需求 3.流通中的主币( D )1-57 A.是1个货币单位以下的小面额货币 B.是有限法偿货币 C.主要用于小额零星交易 D.是一个国家的基本通货 4.从整体视角看，属于货币资金盈余部门的是

( A )2-68 A.个人部门 B.非金融企业部门 C.政府部门 D.金融机构 5.地方政府发行的市政债券属于( C )2-78 A.商业信用 B.银行信用 C.国家信用 D.消费信用 6.在多种利率并存的条件下起决定作用的利率是( A )3-89 A.基准利率 B.名义利率 C.实际利率 D.市场利率 7.目前人民币汇率实行的是( D )4-115 A.固定汇率制 B.联系汇率制 C.贸易内部结算价和对外公布汇率的双重汇率制度 D.以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制 8.直接标价法下，如果单位外币换取的本国货币数量增多，则表明( B )4-101 A.本币对外升值 B.本币对外贬值 C.外币汇率下跌 D.本币汇率上升 9.股票市场属于( B )5-125

《金融理论与实务》计算题

金融理论与实务》计算题汇总 第三章利息和利率 （一）利息的计算 1.2004 年1 月1 日，某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10 万元，若一年期定期存款年利率为2%，单利计息，请计算利息所得税为20%时，此人存满一年的实得利 息额。若2004 年通货膨胀率为4%，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。 2.2000 年10 月1 日，某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10 万元，当日三年期定期储蓄存款年利率为3%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得 税为20%的条件下此人存满三年的实得利息额。 3.2002 年5 月1 日，某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款100 万，若三年期定期存款年利率为4%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%时，此人存满三年的实得利息额。 4. 甲企业准备向银行借款1，000，000元，期限为2 年。中资银行2 年期贷款的年利率为 5.52%，单利计息；外资银行同期限贷款的年利率为 5.4%，按年复利计息。请比较甲企业向哪家银行借款的利息成本低？ （二）收益的计算 某人在债券市场上以110元购入10年期国债品种10手（1手=100元面值），持有整整一年后以140 元卖出，期间还享受了该品种每年一次的付息，年利率11.8%。此人获得的年均收益率是多少？ 第五章商业银行 （一）利率的定价 1. 一笔贷款为200 万元，如果银行为了筹集该笔资金以10%的利率发行存单，那么，筹集资金的边际成本就是10%。银行发放和管理这笔贷款的经营成本为2%，为了补偿该笔贷款可能发生的违约风险损失为2%，银行预期的利润水平为1%，请计算该笔贷款的利率水平。 2. 一笔贷款为100 万元，如果若干大银行统一的优惠利率为8%，为了补偿该笔贷款可能发生的违约风险损 失为3%，补偿期限风险损失为2%，计算该笔贷款的利率水平。 3. 某户向银行申请500万元的信用额度，贷款利率为15%，客户实际使用金额为500 万元，（1）请计算该银行贷款的税前收益率；（2）如果银行决定要求客户将贷款额度的20%作为补偿余额存入该银行，并对补偿余额收 取1% 的承担费，请计算该银行贷款的税前收益率。 （二）投资收益计算

金融理论与实务复习资料

金融理论与实务总复习资料 一、单项选择题 1、我国最古老的金属铸币是铜铸币。 2、商品交换的基本原则是等价交换原则。 3、西方金属铸币的典型形式是银元。 4、银行券是银行发行的一种以银行自身为债务人的纸质票证。 5、处于电磁信号形态，通过电子网络进行支付的货币是电子货币。 6、推动货币形式演变的真正动力是商品生产、商品交换的发展对货币产生的需求。 7、在商品流通中，起媒介作用的货币，被称为交易媒介，马克思称其为流通手段。 8、货币资产通常被视为无风险资产。 9、劣币驱逐良币的规律又被称为格雷欣法则。 10、最早实行金本位制的是英国。 11、特里芬难题指出了布雷顿森林体系的内在不稳定性及危机发生的必然性。 12、人类历史上第一次跨越主权国家创造的信用货币是欧元的诞生。 13、信用活动的基本特征是约期归还本金并支付利息。 14、信用关系中的政府通常是货币资金的净需求者。 15、在信用关系中，金融机构的主要功能是充当信用媒介。 16、能够加强上下游企业之间的联系，促进原材料的销售和商品生产的信用形式是商业信用。 17、一经签发即可生效，无须承兑手续的是商业本票。 18、银行信用属于间接融资。 19、在现代经济中最基本、占主导地位的信用形式是银行信用。 20、国债又称金边债券。 21、货币的时间价值来源于对现在消费推迟的时间补偿。 22、在多种利率并存的条件下起决定作用的利率是基准利率。 23、马克思指出，在零和平均利润率之间，利率的高低主要取决于借贷双方的竞争。 24、我国居民储蓄利率是官定利率。 25、马克思的利率决定理论被称作平均利润决定论。 26、我国利率市场化改革中，要使市场机制在金融资源配置中发挥主导作用。 27、我国未来的市场利率体系是以中央银行基准利率为核心。 28、有效汇率是指一种货币与其他多种货币双边汇率的加权平均数。 29、英国一直采用间接标价法。 30、汇率变动原因的主要理论是国际借贷说。 31、在外国外汇构成中，占比很小的是外币现钞。 32、外汇市场上公布的汇率通常都是名义汇率。 33、即期外汇进行交割的期限是2个营业日内。 34、布雷顿森林体系解体后，西方国家主要实行浮动汇率制度。 35、具有法定性质的汇率是官方利率。 36、以开放经济条件下的“一价定律”为理论基础的汇率决定理论是购买力平价理论 37、金融工具的变现能力指的是金融工具的流动性。 38、政府部门属于金融市场的市场参与主体。 39、1年期以内的短期债券被称为金融工具。 40、政府机构筹资的主要措施是政府债券。 41、短期政府债券的特点是风险小，流动性强。 42、有固定交易场所的市场是有形市场。 43、同行拆借的参与主体目前只有金融机构。 44、同行拆借市场上交易的主要是商业银行存放在中央银行存款账户上的超额准备金。 45、同行拆借市场最普遍的拆借期限是隔夜拆借。 46、1996年1月全国统一的同行拆借市场网络开始运行。 47、国库券的发行人通常以财政部为主。 48、最早出现以贴现方式发行短期政府债券的国家是英国。

月金融理论与实务真题

2017年10月金融理论与实务真题 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出。错选、多选或未选均无分。 1、【题干】世界上最早的货币是（） 【选项】 A、实物货币 B、金属货币 C、纸币 D、银行券 【答案】A 【解析】世界上最早的货币是实物货币。 【考点】货币与货币制度——货币的起源与货币形式的演变——货币形式的演变 2、市政债券属于 A、商业信用 B、银行信用 C、国家信用 D、消费信用 【答案】C 【解析】国家信用的工具主要包括中央政府债券、地方政府债券和政府担保债券三种。其中地方政府债券的发行主体是地方政府，也被称为市政债券。 【考点】信用——现代信用形式——国家信用 3、商业票据有效性的依据是 A、商业活动内容 B、取得票据的过程 C、交易规模 D、票据的真实性 【答案】D 【解析】商业票据是一种无因票证。商业票据的有效性与商业活动的内容和取得票据的过程无关，只要票据是真实的，付款人不得以任何理由拒付。 【考点】信用——现代信用形式——商业信用 4、在多重利率并存的条件下起决定作用的利率是 A、实际利率 B、差别利率 C、基准利率 D、行业利率 【答案】C 【解析】基准利率实在多种利率并存的条件下起决定作用的利率，这种利率发生变动，其他利率会随之发生相应的变动。 【考点】利息与利率——利率的计量与种类——利率的种类 5、绝对购买力平价理论的理论基础是 A、马歇尔——勒纳条件 B、J 曲线效应

C、蒙代尔分配原则 D、一价定律 【答案】D 【解析】绝对购买力平价理论是以开放经济条件下的“一价定律”为基础。所谓一价定律是指在不考虑交易成本的条件下，以同一货币衡量的不同国家的某种可贸易商品的价格应该是一样的。 【考点】汇率与汇率制度——汇率的决定与影响因素——汇率决定的各种理论解说 6、贷款承诺降低了商业票据发行人的 A、信用风险 B、流动性风险 C、利率风险 D、系统性风险 【答案】B 【解析】贷款承诺降低了商业票据发行人的流动性风险。 【考点】货币市场——票据市场——商业票据市场 7、按照出价的高低顺序，购买者以不同的价格依次购得国库券，直到售完为止。这种国库券发行方式被称为 A、荷兰式招标 B、美国式招标 C、英国式招标 D、德国式招标 【答案】B 【解析】每个购买者支付的价格都不相同，这是国库券发行市场中典型的“美国式招标”；如果发行价格按照所有购买人实际报价的加权平均价确定，不同购买人支付相同的价格，这是“荷兰式招标”。 【考点】货币市场——国库券市场——国库券的发行市场 8、份额总数可变且投资者可在每个营业日申购或赎回基金份额的是 A、公司型基金 B、契约型基金 C、开放式基金 D、封闭式基金 【答案】C 【解析】按照投资运作和变现方式的不同，证券投资基金可分为封闭式基金和开放式基金，开放式基金是指，可以无限向投资者追加发行基金份额，并且随时准备赎回发行在外的基金份额，因此基金份额总数是不固定的。 【考点】资本市场——证券投资基金——证券投资基金的种类 9、公司股票的初始发行价为 8 元，若该股票某日的收盘价为 10元，每股盈利为 0.5 元，则该股票的市盈率为 A、4 B、6 C、16、 D、20 【答案】D 【解析】市盈率是股票的每股市价与每股盈利的比率，计算公式为市盈率=每股市价÷每股盈利=10÷0.5=20。 【考点】资本市场——股票市场——股票的流通市场 10、以追求稳定的经常性收入为基本目标，主要投资于分红高的质优蓝筹股和公司债券等的基金类型是 A、收入型基金 B、平衡型基金 C、成长型基金 D、货币型基金 【答案】A

金融理论与实务第四章练习及答案

第四章汇率与汇率制度一、单项选择题 1.1949年1月18日，中国人民银行开始在( )公布人民币汇率。A．北京 B．上海 C．天津 D．广州 2.“二战”后美元对主要工业国汇率的第一次贬值是在( )。A．1962年 B．1971年 C．1974年 D．1979年 3.以下各因素对汇率变动有短期影响的是( )。 A．通货膨胀 B．经济增长 C．利率 D．国际收支 4.利率对汇率的影响主要通过( )的跨国流动实现。 A．短期资本 B．长期资本 C．流动资本 D．借贷资本 5.资产组合平衡理论偏重于( )决定的分析。 A．长期汇率 B．短期汇率 C．远期汇率 D．即期汇率 6.利率平价理论片面强调( )对汇率的决定作用。 A．利差 B．利率 C．利息 D．本利和 7.利率平价理论成立的重要前提是( )。 A．自由竞争 B．自由交易 C．资本自由流动 D．自由贸易 8.汇兑心理说的基础是( )。 A．边际收益理论 B．平均值理论

C．边际贡献理论 D．边际效用价值论 9.购买力平价理论从货币的基本功能、角度出发研究汇率的决定问题，这项货币的基本功能是指( )。A．价值尺度 B．交易媒介 C．支付手段 D．贮值能力 10.在国际借贷说中，当流动债权小于流动债务时，外汇供( )求，外汇汇率( )。 A．小于，上升 B．大于，上升 C．大于，下跌 D．小于，下跌 11.有效汇率是指( )汇率。 A．比值 B．加权平均 C．平均数 D．算术平均数 12.外汇市场上公布的汇率通常都是( )。 A．名义汇率 B．实际汇率 C．即期汇率 D．官方汇率 13.按照国家对汇率管制的宽严程度可将汇率划分为( )。 A．名义汇率与实际汇率 B．官方汇率与市场汇率 C．即期汇率与远期汇率 D．基准汇率与套算汇率 14.中间汇率与买入汇率、卖出汇率的正确关系是( )。 A．中间汇率=买入汇率÷2 B．中间汇率=卖出汇率÷2 C．中间汇率=(买入汇率+卖出汇率)÷2 D．中间汇率=(买入汇率-卖出汇率)÷2 15.远期汇率的期限一般是( )。 A．1～6个月 B．2～3个月 C．3～4个月 D．4～5个月 16.套算汇率又称( )。 A．基准汇率 B．间接汇率

金融理论与实务自考考试试题及答案汇总

全国2003年4月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150 一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的。请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。 1.中国人民银行发行第一套人民币的时间是( ) A.1948年12月1日 B.1949年10月1日 C.1950年12月1日 D.1955年3月1日 2.信用中的货币主要执行( ) A.价值尺度职能 B.支付手段职能 C.流通手段职能 D.贮藏手段职能 3.《巴塞尔协议》规定的国债投资的风险权数为( ) A.0 B.10% C.20% D.50% 4.马克思认为利率的决定因素是( ) A.国家经济政策 B.资金供求状况 C.企业承受能力 D.平均利润率 5.多数国家采用的商业银行制度是( ) A.连锁银行制 B.单一银行制 C.分行制 D.跨国联合制 6.中国人民银行摆脱商业银行业务的一个关键性步骤是设立( ) A.中国银行 B.中国工商银行 C.中国建设银行 D.中国农业银行 7.商业银行的速动资产通常被称作( ) A.一级准备 B.二级准备 C.公开储备 D.未公开储备 8.商业银行同业拆借资金只能用于( ) A.固定资产投资 B.弥补信贷缺口 C.解决头寸调度中的困难 D.证券交易 9.当事人互相信任是信托行为成立的( ) A.核心 B.桥梁 C.基础 D.依据 10.不动产分割证书上的不动产是指( ) A.厂房 B.专用设备 C.房屋 D.土地 11.可以不．经保险人同意而转让的保险合同是( ) A.人身险合同 B.汽车险合同 C.运输险合同 D.盗窃险合同 12.法律意义上的保险是一种( ) A.经济行为 B.合同行为 C.执法行为 D.盈利行为 13.金融市场最基本的功能是( ) 页脚内容1

自考00150金融理论与实务真题及答案

1．金属货币制度发展的先后顺序是 A．银本位制、金银复本位制、金本位制 B．银本位制、金本位制、金银复本位制 C．金银复本位制、金本位制、银本位制 D．金银复本位制、银本位制、金本位制 2．下列关于商业信用表述正确的是 A．用于解决企业的大额融资需求 B．融资期限一般较短 C．融资方向无局限性 D．融资规模无局限性 3．消费者在专实店以分期付款方式买入计算机的信用形式属于A．消费信贷 B．银行信用 C．商业信用 D．消费信用 4．按一定利率水平计算一笔货币资金在未来某一时点上的金额称为A．现值 B．终值 C．复利 D．到期收益 5．以开放经济条件下的“一价定律”为基础研究汇率决定的理论是A．国际借贷说 B．资产组合平衡理论

C．绝对购买力平价理论 D．汇兑心理说 6．下列属于货币市场工具的是 A．股票 B．公司债券 C．商业票据 D．国家公债 7．发行市场的主要功能是 A．筹集资金 B．消除风险 C．提高金融资产的安全性 D．实现金融资产的流动性 8．下列关于回购协议表述正确的是 A．期限通常在一年以上 B．市场参与主体仅限于金融机构 C．圆购剩率与证券本身的利率有关 D．本质上是以一笔证券为质押品而进彳亍的短期资金融通 9．国库券的发行通常采取 A.平价发行方式 B．高价发行方式 C．溢价发行方式 D．贴现发行方式 10．股票现货交易的特点是

A．交易对象是一种权利 B．通常采用对冲交易 C．成交和交割基本上同时进行 D．交易技术复杂，不易管理 11．股票交易技术分析最核心的假设条件是 A．一切历史会重演 B．证券价格沿趋势移动 C．市场行为涵盖一切信息 D．证券价格完全可预期 12．如果预期合约标的资产价格上升，投资者通常会选择A．买入看涨期权 B．买入看跌期权 C．卖出看涨期权 D．卖出合约标的资产 13．下列属于银监会职责的是 A．代理国库 B.提供再贷款 C．制定基准利率 D．审查银行业金融机构高级管理人员任职资格 14．剥率波动导致商业银行亏损的风险属于 A．信用风险 B．市场风险 C．操作风险

《金融理论与实务》计算题及公式大全

201９年１0月《金融理论与实务》计算题及公式汇总 （考前１个月用) 第三章利息与利率 （一）利息得计算 1、2004年1月1日,某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10万元，若一年期定期存款年利率为2％，单利计息，请计算利息所得税为２0％时,此人存满一年得实得利息额。若200４年通货膨胀率为４％，不考虑利息税，请计算此人此笔存款得实际收益率. 单利计息：I＝Ｐ＊R*N=10000０＊2％＊１=200０元 实得利息=200０＊（1—２０％)=１600元 实际收益率=名义利率—通货膨胀率=2％—4%＝-２％ 2、20０0年10月1日,某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10万元,当日三年期定期储蓄存款年利率为３%，请利用单利法与复利法分别计算在利息所得税为２0％得条件下此人存满三年得实得利息额。 、单利：I＝P＊R＊N=10０0０0*3％＊3=9000元 税后所得=9000*（１－２0%)=72０0元 复利:本利与＝P(1+ｒ)ｎ＝１０0０00*(1＋3％）3=1092７2、7元 利息=1０927２、７－１00０00=92７2、7元 税后所得=92７2、7*（１-2０％)=7418、１6元 3、2002年５月1日,某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款10０万，若三年期定期存款年利率为４%，请利用单利法与复利法分别计算在利息所得税为2０％时，此人存满三年得实得利息额。 单利：I=Ｐ*R＊N＝100000０＊4%＊3＝120００0元 税后所得=1２０000＊（1-20％)=96000元 复利:本利与=P（１+r）n=1000０0０＊（1+4％)3=1124864元 利息=112=12486４元 税后所得=1２48６4＊(1－20％)＝9９８91、2元 ４、甲企业准备向银行借款1,000，0０0元，期限为2年。中资银行2年期贷款得年利率为5、52%,单利计息；外资银行同期限贷款得年利率为5、4％,按年复利计息.请比较甲企业向哪家银行借款得利息成本低？ 中资单利：I＝P*R＊N=10０0000＊5、52%*2＝110４0０元

4月自考金融理论与实务真题及答案

全国2012年4月高等教育自学考试 金融理论与实务试题 课程代码：00150 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 1．布雷顿森林体系确定的国际储备货币是(A)1-62 A．美元B．日元C．英镑D．人民币 2．信用活动的基本特征是(C)2-67 A．一手交钱，一手交货B．无条件的价值单方面让渡C．约期归还本金并支付利息D．无偿的赠予或援助3．下列关于银行信用的表述错误的是(B2-)76 A．银行信用在商业信用广泛发展的基础上产生B．银行信用的形成与商业信用无关 C．银行信用是以货币形态提供的信用D．银行在信用活动中充当信用中介的角色 4．政府金融管理部门或中央银行确定的利率是(B)3-96 A．实际利率B．官定利率C．行业利率 D．市场利率 5．2005年以后我国股权分置改革方案的核心是(A)5-123 A．对价支付B．增资扩股C．股权激励 D．股权合并 6．一张面额为1000元，3个月后到期的汇票，持票人到银行贴现，若该票据的年贴现率为 4%，则持票人可得的贴现金额为(D)143计算1000-1000*3/12*4% A．1000元B．999元C．10元D．990元 7．下列不属于货币市场的是(C)6-130 A．同业拆借市场B．票据市场C．股票市场D．国库券市场 8．上海证券交易所实行的交易制度是(C)7-159 A．做市商交易制度 B．报价驱动制度C．竞价交易制度D．协议交易制度 9．投资者预期某种金融资产价格将要上涨时通常会买入(D)8-193 A．美式期权B．欧式期权C．看跌期权 D．看涨期权 10．债券的票面年收益与当期市场价格的比率为(B)7-153 A．现时收益率B．名义收益率C．持有期收益率D．到期收益率 11．下列关于金融期货合约表述错误的是(D)8-186 A．在交易所内进行交易B．流动性强C．采取盯市原则D．为非标准化合约 12．金融互换合约产生的理论基础是(A)8-195 A．比较优势理论 B．对价理论C．资产组合理论D．合理预期理论 13．国际货币基金组织最主要的资金来源是(B)9-214 A．国际金融市场借款 B．成员国认缴的基金份额C．资金运用利息收入D．会员国捐款 14．我国金融机构体系中居于主体地位的金融机构是(A)9-206

《金融理论与实务》复习题及答案(可直接下载打印)

《金融理论与实务》复习题 一、单选 1．金融的本源性要素是 A. 货币 B. 资金 C. 资本 D. 市场 2．商品价值最原始的表现形式是 A. 货币价值形式 B. 一般价值形式 C.总和的或扩大的价值形式 D. 简单的或偶然的价值形式 3．一切商品的价值共同表现在某一种从商品世界中分离出来而充当一般等价物的商品上时，价值表现形式为 A. 货币价值形式 B. 一般价值形式 C.总和的或扩大的价值形式 D. 简单的或偶然的价值形式 4．价值形式的最高阶段是 A. 货币价值形式 B. 一般价值形式 C.总和的或扩大的价值形式 D. 简单的或偶然的价值形式 5．货币最早的形态是 A. 实物货币 B.代用货币 C.信用货币 D. 电子货币 6．最适宜的实物货币是 A. 天然贝 B. 大理石 C. 贵金属 D. 硬质合金硬币 7．中国最早的货币是 A. 银圆 B. 铜钱 C. 金属刀币 D. 贝币 8．信用货币本身的价值与其货币价值的关系是 A. 本身价值大于其货币价值 B.本身价值等于其货币价值 C. 本身价值小于其货币价值 D. 无法确定 9．在货币层次中M0是指 A. 投放的现金 B. 回笼的现金 C. 流通的现金 D. 贮藏的现金 10．从近期来看，我国货币供给量相含层次指标系列中观察和控制的重点是 A. M0 B. M1 C. M2 D. M0和M1 11．从中长期来看，我国货币供给量相含层次指标系列中观察和控制的重点是

A. M0 B. M1 C. M2 D. M0和M1 12．货币在表现商品价值并衡量商品价值量的大小时，发挥的职能是 A. 价值尺度 B. 流通手段 C. 贮藏手段 D. 支付手段 13．货币在充当商品流通媒介时发挥的职能是 A. 价值尺度 B. 流通手段 C. 贮藏手段 D. 支付手段 14.货币市场是 A.短期市场 B.一级市场 C.发行市场 D.长期市场 15.货币在支付租金、赋税、工资等的时候发挥的职能是 A.价值尺度 B.流通手段 C.支付手段 D.贮藏手段 16.利用信用卡透支属于 A.商业信用 B.银行信用 C.国家信用 D.消费信用 17.尚未实现的需求或即将实现的需求指的是 A.现实需求 B.未来需求 C.购买需求 D.潜在需求 18.信托与租赁属于商业银行的 A.资产业务 B.负债业务 C.表外业务 D.表内业务 19.“劣币驱逐良币现象”产生的货币制度背景是 A.银本位 B.平行本位 C.双本位 D.金本位 20.各国中央银行确定货币供给口径的依据是 A.流动性 B.安全性 C.效益性 D.周期性 21.资产组合中，能通过增加持有资产种类数来相互抵消的风险是 A.系统风险 B.非系统风险 C.两者都不能抵消 D.两者都能够抵消 22.如果法定存款准备金为15万元，超额存款准备金为8万元，则实际存款准备金为 A.7万元 B.8万元 C.15万元 D.23万元 23.通货膨胀对策中，进行工资管制和利润管制属于 A.控制需求 B.改善供给 C.收入紧缩政策 D.紧缩性财政政策 24.为消费者提供的、用于满足其消费需求的信用形式是 A.商业信用 B.银行信用 C.国家信用 D.消费信用 25.制度因素是货币需求函数的 A.规模变量 B.机会成本变量 C.其他变量 D.都不是 26.与社会总供需之间总是沿着相反方向运动的中介指标是

金融理论与实务练习题与答案(一)

《第一章货币》练习题 一、单项选择题 1.货币的起源是与下列哪一因素密不可分的? ()。 A．私有制 B．社会分工 C．商品交换发展 D．财富分配 2.价值形式演变的最初阶段，由于价值的表现纯属偶然，所以马克思把这个阶段称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 3.对于一种商品的价值可由多种商品表现出来，而所有商品都可表现其他商品的等价物的情况，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 4.用一般等价物表现所有产品的价值的情况，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 5.当价值都用货币来表现时，马克思称之为()。 A．简单的、偶然的价值形式 B．扩大的价值形式 C．一般价值形式 D．货币形式 6.用来表现所有产品价值的媒介物品，马克思称之为()。 A．等价物 B．特殊等价物 C．一般等价物 D．货币 7.货币的形态最初是()。 A．实物货币 B．纸币

C．金属货币 D．信用货币 8.现在世界各国普遍使用的货币为()。 A．金属货币 B．纸币 C．可兑现信用货币 D．不兑现信用货币 9.在电子技术迅速发展的情况下，货币的主要形态将呈现为()。 A．不兑现信用货币 B．存款货币 C．银行信用卡 D．电子货币 10.货币在衡量并表示商品价值量大小时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 11.当货币在商品交换中起媒介作用时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 12.货币作为价值的独立形态进行单面转移时，执行()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 13.当商品卖后没有随之以购买，则货币会退出流通而处于静止状态，即发挥()。A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能 14.货币可以以观念形态而执行的职能是()。 A．价值尺度职能 B．流通手段职能 C．储藏手段职能 D．支付手段职能

金融理论与实务试题及答案

综合测试四 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中，只有一个是符合题目要求的，请将其选出并其代码填在题后的括号内，错选、多选或未选均无分。 1.金融互换合约产生的理论基础是( ) A．比较优势理论B．对价理论 C．资产组合理论D．合理预期理论 2.下列关于期货合约表述错误的是（） A.都是在交易所内进行交易 B.具有很强的流动性 C.可用来套期保值，但不能用来投机 D.采取盯市原则，每天进行结算 3.通货膨胀的主要判断标准是( ) A.贷款利率水平 B.存款利率水平 C.物价水平 D.就业状况 4.经常转移记入国际收支平衡表中的( ) A．经常账户B．资本账户 C．金融账户D．储备资产 5.商品和服务出口减去商品和服务进口等于（） A.国际收支总差额 B.金融账户差额 C.贸易账户差额 D.经常账户差额

6.菲利普斯曲线反映的是( ) A.失业率与物价上涨率之间的反向变动关系 B.失业率与经济增长之间的反向变动关系 C.物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系 D.经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系 7.我国货币政策的操作指标是（） A．利率B．汇率 C．基础货币D．货币供给量 8.下列属于商业银行资产业务的是( ) A．票据承兑 B．支付结算 C．吸收资本 D．证券投资 9．借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要造成一部分损失的贷款是( ) A．关注贷款 B．次级贷款 C．可疑贷款 D．损失贷款 10．狭义的表外业务特指( ) A．代理业务 B．有风险的表外业务 C．无风险的表外业务 D．承销政府债券 11.中央银行具有创造多倍货币功能的货币被称为( ) A．广义货币 B．狭义货币 C．准货币 D．基础货币 12.基础货币表现为中央银行的( )

《金融理论与实务》计算题

《金融理论与实务》计算题汇总 第三章利息和利率 （一）利息的计算 1.2004年1月1日，某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10万元，若一年期定期存款年利率为2%，单利计息，请计算利息所得税为20%时，此人存满一年的实得利息额。若2004年通货膨胀率为4%，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。 2.2000年10月1日，某人在中国工商银行某营业部存入三年期定期储蓄存款10万元，当日三年期定期储蓄存款年利率为3%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%的条件下此人存满三年的实得利息额。 3.2002年5月1日，某人在中国工商银行储蓄所存入三年期定期存款100万，若三年期定期存款年利率为4%，请利用单利法和复利法分别计算在利息所得税为20%时，此人存满三年的实得利息额。 4.甲企业准备向银行借款1，000，000元，期限为2年。中资银行2年期贷款的年利率为 5.52%，单利计息；外资银行同期限贷款的年利率为5.4%，按年复利计息。请比较甲企业向哪家银行借款的利息成本低？ （二）收益的计算 某人在债券市场上以110元购入10年期国债品种10手（1手=100元面值），持有整整一年后以140元卖出，期间还享受了该品种每年一次的付息，年利率11.8%。此人获得的年均收益率是多少？ 第十一章货币供求与均衡 （二）商业银行派生存款的计算 1.某银行吸收到一笔100万元现金的活期存款，法定存款准备金率为6%，出于避险的考虑，该行额外增加在中央银行存款3万元，后来存款单位提出1万元现金发放工资，试计算这笔存款可能派生出的最大派生存款额。 2．假设某商业银行吸收到100万元的原始存款，经过一段时间后，银行体系最终的派生存款为300万元。若商业银行的法定存款准备率为6%，客户提取现金比率为10%，试计算商业银行的超额准备率。

2017年10月全国自考《金融理论与实务》试题与答案

2017 年 10 月高等教育自学考试金融理论与实务真题 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 1、世界上最早的货币是 A、实物货币 B、金属货币 C、纸币 D、银行券 2、市政债券属于 A、商业信用 B、银行信用 C、国家信用 D、消费信用 3、商业票据有效性的依据是 A、商业活动容 B、取得票据的过程 C、交易规模 D、票据的真实性 4、在多重利率并存的条件下起决定作用的利率是 A、实际利率 B、差别利率 C、基准利率 D、行业利率 5、绝对购买力平价理论的理论基础是 A、马歇尔——勒纳条件 B、J 曲线效应 C、蒙代尔分配原则 D、一价定律 6、贷款承诺降低了商业票据发行人的 A、信用风险 B、流动性风险 C、利率风险 D、系统性风险 7、按照出价的高低顺序，购买者以不同的价格依次购得国库券，直到售完为止。这种国库券发行方式被称为 A、荷兰式招标 B、美国式招标 C、英国式招标 D、德国式招标 8、份额总数可变且投资者可在每个营业日申购或赎回基金份额 的是 A、公司型基金 B、契约型基金

C、开放式基金 D、封闭式基金 9、公司股票的初始发行价为 8 元，若该股票某日的收盘价为 10 元，每股盈利为0.5元，则该股票的市盈率为 A、4 B、6 C、16、 D、20 10、以追求稳定的经常性收入为基本目标，主要投资于分红高的质优蓝筹股和公司债券等的基金类型是 A、收入型基金 B、平衡型基金 C、成长型基金 D、货币型基金 11、期货合约的特点不包括 A、在交易所交易 B、流动性强 C、采取盯市原则 D、保证金额高 12、投资者预期某种金融资产价格要下跌时通常会买入 A、美式期权 B、欧式期权 C、看跌期权 D、看涨期权 13、下列关于金融远期合约表述正确的是 A、每日结算 B、流动性强 C、竞价确定交易价格 D、标准化程度低 14、商业银行附属资本中不包括 A、股本 B、未公开储备 C、重估储备 D、长期次级债务 15、银行卡业务属于商业银行的 A、负债业务 B、资产业务 C、表外业务 D、衍生产品交易业务 16、银行部风险管理人员根据银行所承担的风险计算出来的、银行需要保有的最低资本量被称为

历年金融理论与实务试题及答案

历年金融理论与实务试题及答案 全国2010年4月自学考试金融理论与实务试题课程代码:00150 一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 1(银行券属于( ) A(实物货币 B(商品货币 C(金属货币 D(信用货币 2(货币的两个最基本的职能是( ) A(价值尺度与流通手段 B(价值尺度与支付手段 C(流通手段与支付手段 D(价值尺度与价值贮藏 3(提出“货币是固定地充当一般等价物的特殊商品”的经济学家是( ) A(凯恩斯 B(马克思 C(费雪 D(马歇尔 4(企业之间相互提供的与商品交易直接相联系的信用形式是( ) A(商业信用 B(消费信用 C(银行信用 D(民间信用 5(目前我国商业银行的储蓄存款利率属于( ) A(市场利率 B(公定利率 C(官定利率 D(实际利率 6(肩负“最后贷款者”职责的金融机构是( ) A(商业银行 B(中央银行 C(投资银行 D(政策性银行 7(目前我国的中央银行制度类型属于( ) A(单一型 B(复合型 C(准中央银行型 D(跨国型(“大一统”的金融机构体系下，我国存在的唯一的一家银行是( ) 8 A(中国工商银行 B(中国人民银行 C(中国银行 D(中国建设银行 9(可充当商业银行附属资本的长期债券的期限通常要求在( ) A(2年以上 B(3年以上 C(4年以上 D(5年以上 10(属于投资性资金信托的是( ) A(信托贷款 B(委托贷款 C (信托投资 D(信托存款 11(下列不属于保险合同当事人的是( ) (

A(保险人 B(投保人 C(被保险人 D(受益人 12(关于综合类证券公司业务范围的表述正确的是( ) A(只允许办理经纪业务B(只允许办理自营业务C(可同时办理经纪业务和自营业务D(不可同时办理经纪业务 和自营业务 13(对目前我国证券发行管理方式的表述正确的是( ) A(股票和债券发行皆为注册制 B(股票和债券发行皆为核准制 C(股票和债券发行皆为审批制 D(股票发行为核准制，债券发行为审批制 14(以公募方式发行债券时事先不确定债券发行总额的方式为( ) A(募集发行 B(出售发行 C(竞标发行 D(拍卖发行 15(一直对汇率采取间接标价法的国家是( ) A(美国 B(英国 C(日本 D(中国 16(目前我国定期存款属于的货币层次是( ) A(MB(MC(MD(不确定 0 1 2 17(目前我国划分货币供给层次的依据是( ) A(收益性 B(流动性 C(安全性 D(风险性 18(马克思认为货币需要量与待销售商品价格总额的关系是( ) A(成正比 B(成反比 C(不相关 D(不确定 19(货币流通速度是指同一单位货币在一定时期媒介商品交易的( ) A(数量 B(重量 C(批量 D(次数 1 20(货币供给量与基础货币间的倍数关系被称为( ) A(法定存款准备金率 B(流动性比率 C(货币乘数 D(基准利率二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分) 21(商业银行在经营过程中面临的风险主要有( )

(完整版)2017年4月金融理论与实务真题

2017年4月金融理论与实务真题 一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分） 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其选出。错选、多选或未选均无分。 1.【题干】金属货币制度发展的先后顺序是（）。 【选项】 A．银本位制、金银复本位制、金本位制 B．银本位制、金本位制、金银复本位制 C．金银复本位制、金本位制、银本位制 D．金银复本位制、银本位制、金本位制 【答案】A 【解析】国家货币制度是一国货币主权的体现，其有效范围一般仅限于一国之内。较为规范、完善的国家货币制度是在16世纪以后逐渐建立起来的。沿着历史的脉络看，国家货币制度的类型大致经历了银本位制、金银复本位制、金本位制和不兑现的信用货币制度，其中前三类被统称为金属货币制度。 【考点】货币与货币制度——货币制度——国家货币制度的历史演变 2.【题干】下列关于商业信用表述正确的是（）。 【选项】 A．用于解决企业的大额融资需求 B．融资期限一般较短 C．融资方向无局限性 D．融资规模无局限性 【答案】B 【解析】商业信用的局限性表现为：首先，商业信用在规模上存在着局限性；商业信用以商品买卖为基础，因而规模受到商品买卖数量的限制。其次，商业信用存在着方向上的局限性；商业信用通常是上游企业提供给下游企业，一般很难逆向提供。再次，商业信用存在着期限上的局限性；商业信用的期限一般较短，会受到企业生产周转时间的限制。 【考点】信用——现代信用形式——商业信用 3.【题干】消费者在专卖店以分期付款方式买入计算机的信用形式属于 （）。 【选项】 A．消费信贷 B．银行信用 C．商业信用 D．消费信用 【答案】D 【解析】消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。 【考点】信用——现代信用形式——消费信用

全国2017年4月自考金融理论与实务真题及答案

全国2017年4月自考金融理论与实务真 题及答案 以下为大家带来的是全国2017年4月金融理论与 实务真题及答案，各位小伙伴们可以自行参考练习。 全国2017年4月高等教育自考金融理论与实务试 题 一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 1.金属货币制度发展的先后顺序是【 A】P1-58/59 A.银本位制、金银复本位制、金本位制 B.银本位制、金本位制、金银复本位制 C.金银复本位制、金本位制、银本位制 D.金银复本位制、银本位制、金本位制 2.下列关于商业信用表述正确的是【 B 】P2- 72/73 A. 用于解决企业的大额融资需求 B. 融资期限一般较短 C.融资方向无局限性

D. 融资规模无局限性 3. 消费者在专卖店以分期付款方式买入计算机的信用形式属于【 D 】P2-79 A. 消费信贷 B.银行信用 C.商业信用 D.消费信用 4.按一定利率水平计算一笔货币资金在未来某一时点上的金额称为【 B 】P3-88 A. 现值 B.终值 C.复利 D.到期收益 5.以开放经济条件下的“一价定律”为基础研究汇率决定的理论是【 C 】P4-103 A.国际借贷说 B.资产组合平衡理论 C.绝对购买力平价理论 D.汇兑心理说 6.下列属于货币市场工具的是【 C 】P5-125 6-141 A.股票 B.公司债券 C.商业票据 D.国家公债 7. 发行市场的主要功能是【 A 】P5-127 A. 筹集资金 B.消除风险 C. 提高金融资产的安全性 D. 实现金融资产的流动性

8.下列关于回购协议表述正确的是【D 】P6-135 A.期限通常在一年以上 B.市场参与主体仅限于金融机构 C.回购利率与证券本身的利率有关 D.本质上是以一笔证券为质押品而进行的短期资金融通 9. 国库券的发行通常采取【 D 】P6-139 A.平价发行方式 B.高价发行方式 C.溢价发行方式 D.贴现发行方式 10.股票现货交易的特点是【 C 】P7-160 A. 交易对象是一种权利 B. 通常采用对冲交易 C. 成交和交割基本上同时进行 D. 交易技术复杂，不易管理 11.股票交易技术分析最核心的假设条件是【 B 】 P7-166 A.一切历史会重演 B.证券价格沿趋势移动 C.市场行为涵盖一切信息 D.证券价格完全可预期 12.如果预期合约标的资产价格上升，投资者通常 会选择【A 】P8-193

金融理论与实务总复习题及参考答案

金融理论与实务总复习题及参考答案 一、单项选择题。 在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。 1．在哪一种货币制度下会出现劣币驱逐良币现象【B 】 A. 平行本位制 B. 金银复本位制 C. 银本位制 D. 金汇兑本位制 2．现代经济中最基本、占主导地位的信用形式是【A 】 A. 银行信用 B. 商业信用 C. 商业信用 D. 消费信用 3．下列属于不是信用货币范畴的有【B 】 A.纸币 B.国库券 C.银行券 D.存款货币 4．在一国的国民经济运行中，从整体视角来看货币资金的盈余部门是【A 】 A. 个人部门 B. 企业部门 C. 政府 D. 中央银行 5．最早实行金本位制的国家是【B 】 A.意大利 B.英国 C.美国 D.德国 6．布雷顿森林体系中的双挂钩是指（）与黄金挂钩，其他国家的货币再与（）挂钩。【A 】 A. 美元美元 B. 日元日元 C. 法国法郎法国法郎 D. 德国马克德国马克 7．在下列债券中风险最低、利率水平也最低的是【 A 】 A. 政府债券 B. 金融债券

C. 公司债券 D．抵押债券 8．由我国境内股份公司发行，以人民币标明票面价值，以外币认购，在境内证券交易所上市，共境内外投资者买卖的股票是【 B 】 A. N股 B. B股 C. H股 D. S股 9．在下列债券中风险最高、利率水平也最高的是【 C 】 A. 政府债券 B. 金融债券 C. 公司债券 D．抵押债券 10．由我国境内股份公司发行，以人民币标明票面价值，以人民币认购，在境内证券交易所上市，主要供境内机构和个人投资者认购和交易的股票是【 A 】 A. A股 B. B股 C. H股 D. S股 11．在下列债券中风险最高、利率水平也最高的是【 C 】 A. 政府债券 B. 金融债券 C. 公司债券 D．抵押债券 12．由我国境内股份公司发行，在香港上市交易的股票是【 C 】 A. A股 B. B股 C. H股 D. S股 13．满足了商业银行等金融机构间相互融资需要的是【 B 】 A. 贴现 B. 转贴现 C. 再贴现 D. 承兑 14．商业银行最主要的负债业务是【 B 】 A. 自有资有 B. 存款 C. 借款 D. 发行金融债券 15．金融机构同业间进行短期资金融通的市场是【 A 】