第六章 企业投资的核算业
第一节企业投资概述
1 投资的分类：企业内部投资，企业外部投资
第二节固定资产投资的核算
1 固定资产的概念及特点
固定资产是指同时具有下列特征的有形资产
（1）为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而特有的。
（2）使用寿命超过一个会计年度。
特点：（1）持有目的是使用而非直接出售
（2）使用年限超过一个会计年度且寿命有限
（3）具有实物形态
（4）成本从收入中得到补偿
（5）效益产生于提供服务中
2分类
按经济用途和使用情况综合分类
（1）生产经营用固定资产
（2）非生产经营用固定资产
（3）出租固定资产：经营性的租赁，盈利性业务，计算盈亏
（4）未使用固定资产
（5）不需用固定资产
（6）土地
（7）融资租入固定资产
3固定资产的计量
（1）计价标准
①原始价值（原值）-有帐
②拆余价值（净值）-没有帐净值=原值-折旧
（2）入账价值确定
①外购机器设备（执行09年薪税法）支付增值税可以抵扣，即应交税费可以抵扣
原值=买价+相关费用
②外购需要安装原值=买价+相关费用+安装费
③自行建造（不考虑）
4固定资产核算
（1）取得（需要，不需要安装）会计分录
（2）自建：出包工程，预付工程款
借：在建工程
贷：银行存款
（3）折旧
①影响折旧的因素：原值，年限，净残值
净残值绝对数：预计残值-预计清理费
相对数：原值*净残值率
应计折旧额=原值-净残值
②折旧的范围：a土地，超龄使用的固定资产在超龄期间不提折旧。
B当月增加固定资产，当月不提，下月开始提
当月减少固定资产，当月照提，下月不再提
③折旧方法：年限平均法、工作量法、双倍余额递减法、年数总和法（加速折旧）
Ⅰ年限平均法：也称直线法
绝对数：应计折旧额÷年限=年折旧
月折旧=年折旧÷12
相对数：固定资产年折旧额={固定资产
原价×（1－预计净残值）}∕固定资产预计使用寿命（年）
Ⅱ工作量法：适用于运输工具，大型重型机器设备。随工作量成正比变化 单位工作量应计折旧=应计折旧额／工作量 当月折旧=完成工作量×单位工作量应计折旧
Ⅲ双倍余额递减法：确定双倍直线折旧率时，不考虑固定资产净残值飞因素，各年折旧率是固定的，但各年计提固定资产折旧的基数呈递减趋势，故各年折旧额是呈递减趋势。 双倍：直线法双倍（开始不考虑残值因素） 余额:期初账面净值为基数 递减：折旧额越来越少
固定资产使用前期，折旧额大（飞机，汽车，医药 ，化工，电子，工作母机），使用前期加速折旧，折旧呈递减变化
注：a 各年计提折旧后，固定资产账面净值不能降低到固定资产预计净残值以下。
b 在固定资产使用寿命到期的前两年，应将固定资产净值扣除预计净残值后的余额平均摊销，应改为年限平均法计提折旧（最后两年考虑残值） 直线折旧率=（1／年限）×2×100％
年均折旧（最后两年）=（净值－预计净残值）／2 基数×折旧率=折旧额 递减 不变 递减 年内个月折旧相等 Ⅳ年数总和法
基数×折旧分数=折旧额 应计折旧额=原值－净残值
不变 递减 递减 折旧分数=尚可使用年限（递减）／年数总和（不变） （4）核算
累计折旧（资产）
被调整类账户 抵减调整类账户 净值出现在资产负债表上
借＜贷 结转清理收益记在借方 借＞贷 结转清理收益记在贷方
双重性质的调整类账户（过渡性）固定资产清理：1占用时间2业务复杂3 报批
例题：购入不需要安装的固定资产
甲企业以银行存款购入一台生产用不需要安装的新设备，发票价格9000元，增值税额1530元，支付的包装费400元，运输费470元，设备已交付使用。根据该项经济业务，会计处理如下。（涉及到增值税的要写到三级，购买环节支付的增值税可以抵扣）原值=9000＋400＋470=9870（元）
支付增值税：1530元
借：固定资产9870
应交税费---应交增值税（进项税额）1530
贷：银行存款11400
购入需要安装的固定资产
甲企业购入生产用需要安装的设备一台，发票价格36000元，增值税额为6120元，包装费240元，运杂费150元。交付安装时发生安装费2000元。全部款项均已通过银行结算。根据该项经济业务，会计处理如下。
成本=36000＋240＋150=36390（元）
原值=36390＋2000=38390（元）
支付增值税6120元
借：在建工程36390
应交税费----应交增值税（进项税额）6120
贷：银行存款42510
借：在建工程2000
贷：银行存款2000
借：固定资产38390
贷：在建工程38390
5处置
修理：费用化修理、改良、支出统一计入“管理费用”
清理：（分录、计算）报废、出售、出租
㈠账面净值转入清理
㈡清理费㈢变价，残价
借：清理借：银行存款
贷：银行存款贷：清理
借：清理
累计折旧
贷：固定资产
㈣不动产税金结转清理损益
借：清理
贷：应交税费---应交营业税
转让使用权（日常活动）
借：银行存款
贷：其他业务收入 借：其他业务收入 贷：累计折旧
借：营业税金及附加 贷：应交税费---营业税
第三节 无形资产投资的核算 1无形资产概念及内容
概念：是指企业拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。
内容：主要包括专利权，非专利技术，商标权，特许权，著作权，土地使用权等。 2会计核算
（1）取得（自研项目） 借：研发支出---资本化 ----费用化
贷：相关账户（银行存款，应付职工薪酬）
研究支出---费用化 研发支出
符合条件 资本化 不符合条件 费用化 （2）摊销（有则摊销，无则不摊）①计算②规定③会计分录
直线法：年摊销额=（无形资产原值-残值（一般没有））／年限 月=年÷12 借：管理费用 贷：累计摊销
规定：当月增加，当月摊销：当月减少，当月不再摊销（按期末算，末初±本期） 年限：孰短原则（两个年限以上） （3）处置
①处置②使用权（与固定资产一致） 净值=原值-累计摊销 借：银行存款（净）
累计摊销
或借营业外支出，或贷营业外收入 贷：无形资产
应交税费---应交营业
第四节 金融资产投资的核算 1 交易性金融资产
（1）交易性金融资产判断
判断：近期出售获利，不在于实际持有的时间，关键在于初始的计算。 （2）核算
交易性金融资产—成本 交易性金融资产—公允价值变动
被调整类账户，取得时的成本 双重调整类（附加抵减） 初始成本＜期末公允值 上期末公允值＜期末公允值‘ 期末公允值‘-其末公允值=调增额 反之：调减额
通过“交易性金融资产——成本”“交易性金融资产——变动”账户余额计算期末公允值，并反映在资产负债表中 如果两者方向相同
交易性金融资产期末公允值=“交易性金融资产——成本”借方余额－“交易性金融资产——变动”借方余额
“交易性金融资产——公允价值变动”是附加调整类 如果两者方向相反
交易性金融资产期末公允值=“交易性金融资产——成本”借方余额－“交易性金融资产——变动”贷方余额
“交易性金融资产——变动”是抵减调整类 损益类：表示为实现的账面损益 公允价值变动损益 投资损益
赚贷赔借
表示：实现了的交易损益 ①取得 （买）
初始成本=买价-债权
债权
①已宣告，但尚未领取现金股利。 ②已到期，但尚未领取分期利息。 不含债权分录
借：交易性金融资产——成本（买价）
投资收益（费） 贷：银行存款 含债权分录
借：交易性金融资产——成本（买—债）
投资收益（税费） 应收股利 应收利息 贷：银行存款
②持有期
第一种确认投资收益（实现）
借：应收股利（应收利息）
贷：投资收益
第二种债权收回
借：银行存款
贷：应收股利（应收利息）
③期末按公允价值调账面
调增
借：交易性金融资产——公允价值变动（余额）
贷：公允价值变动损益（发生额）
调减
借：公允价值变动损益
贷：交易性金融资产——公允价值变动
④处置
将账面转作实现损益
赚——借：公允价值变动损益
贷：投资收益
赔——借：投资收益
贷：公允价值变动损益
例如：以每股5元的价格购入10万股股票，发生的手续费2万，购入之后近期出售(1)取得
借：交易性金融资产——成本500,000
投资收益20,000
贷：银行存款520,000
⑵期末按公允值调账
第一期末每股7元
借：交易性金融资产——公允价值变动200,000
贷：公允价值变动损益200，000
期末公允值=500,000＋200，000=700,000
第二期末每股6元
借：公允价值变动损益100,000
贷：交易性金融资产100,000
期末公允值=500,000＋100,000=600，000
卖：以每股8元价值全部出售，发生费用一万
借：银行存款790,000
贷：投资收益190,000
交易性金融资产——成本500,000
交易性金融资产——公允价值变动100,000
借：公允价值变动损益100,000
贷：投资收益100,000
2 了解长期股权投资核算
（1）长期股权投资核算的主要内容：取得核算，后续核算，处置核算
（2）特点：a 持有期较长b 持有目的是非价差收入c 公允价值不一定能够可靠计量
按成本记账，被投资单位的权益变化与其无关。
（3）后续计算
①方法：成本法和权益法
A 成本法特点：指长期股权投资成本计价方法。
适用范围：Ⅰ投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。（比例在半数以上）Ⅱ投资企业对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价，公允值不能可靠计量的长期股权投资
B 权益法特点：投资最初以初始成本计价，受资企业权益变化要相应调整本账户
适用范围：Ⅰ投资企业对被投资单位具有共同控制的长期股权投资，即投资企业对合营企业的投资。
Ⅱ投资企业对被投资单位具有重大影响的长期股权投资，即投资企业对联营企业的投资。
投资项目内部收益率计算方法
已贴现现金流量法（Discounted cash flow，DCF） ──按资金的时间价值调整各期现金流量的投资项目评估和选择的方法。 内部收益率（IRR）净现值（NPV）盈利指数（PI） 一、内部收益率（Internal rate of return，IRR） ──使投资项目未来的净现金流量（CFs）的现值等于项目的初始现金流出量（CIO）的贴现利率，即 IRR的计算： 插值法（Interpolate） 假设某公司的一个投资项目的初始现金流出量与其后4年的现金流量如表5-2所示，则用插值法求内部收益率的计算过程为： 表5-2 投资项目的初始现金流出量及其后四年的现金流量年份0 1 2 3 4 现金流量（￥100 000）35 000 40 000 42 000 30 000 表5-3 贴现率为15%时的净现值 年份净现金流量15%时的现值的利率因素净现值 1 ￥35 000 ×0.870 = 30 450 2 40 000 ×0.756 = 30 240 3 42 000 ×0.658 =27 636 4 30 000 ×0.572 = 17 160 ￥105 486
表5-4 贴现率为20%时的净现值 年份净现金流量20%时的现值的利率因素净现值 1 ￥35 000 ×0.833 = 29 115 2 40 000 ×0.694 = 27 760 3 42 000 ×0.579 =2 4 318 4 30 000 ×0.482 = 14 460 ￥95 693 则有对应关系如下： 贴现率15%→净现值105 486 IRR→净现值100 000 贴现率20%→净现值 95 693 所以， IRR=17.80% 内部收益率法 又称“财务内部收益率法”。是用内部收益率来评价项目投资财务效益的方法。所谓内部收益率，就是资金流入现值总额与资金流出现值总额相等、净现值等于零时的折现率。如果不使用电子计算机，内部收益率要用若干个折现率进行试算，直至找到净现值等于零或接近于零的那个折现率。其计算步骤为：(1)在计算净现值的基础上，如果净现值是正值，就要采用这个净现值计算中更高的折现率来测算，直到测算的净现值正值近于零。(2)再继续提高折现率，直到测算出一个净现值为负值。如果负值过大，就降低折现率后再测算到接近于零的负值。(3)根据接近于零的相邻正负两个净现值的折现率，用线性插值法求得内部收益率： 内部收益率法的优点是能够把项目寿命期内的收益与其投资总额联系起来，指出这个项目的收益率，便于将它同行业基准投资收益率对比，确定这个项目是否值得建设。使用借款进行建设，在借款条件（主要是利率）还不很明确时，内部收益率法可以避开借款条件，先求得内部收益率，作为可以接受借款利率的高限。但内部收
会计政策及会计核算制度
会计政策及会计核算制度
会计政策及会计核算制度 第一条：为规范XX资源集团公司各企业的核算办法，统一核算口径，特制订以下会计核算制度，XX科技的 所有分、子公司，必须执行该标准，XX资源的所 有分、子公司可参照执行。 第二条：本公司执行《企业会计准则》和《企业会计制度》及其补充规定。 第三条：本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。第四条：本公司以人民币为记账本位币。 第五条：本公司采用权责发生制，以实际成本为计价原则。第六条：本公司年度内发生的外币业务，按业务发生时当日中国人民银行公布的市场汇价（中间价）折合为本 位币记帐；结算日对外币余额按中国人民银行公布 的市场汇价（中间价）进行调整，因市场汇价不同 而发生的折算差额计入当期损益。 第七条：本公司将所持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额、价值变动风险小的投资确定为现金等价 物。 第八条：本公司短期投资在取得时按实际投资成本计价。期末以成本与市价孰低计价，市价低于成本的差额认 为当期损失，计提短期投资跌价准备。计提时，按
单项投资的成本与市价的差额确认短期投资跌价 准备。 第九条：本公司采用备抵法核算坏帐损失。 第十条：XX股份公司期末对应收款项（包括应收帐款和其他应收款）采用帐龄分析法计提坏帐准备，各帐龄 坏帐准备的计提比例如下： 账龄比例 一年以内5% 一至二年10% 二至三年20% 三年以上30% 第十一条：XX资源集团公司其他成员企业对应收款项（包括应收帐款和其他应收款）采用余额百分比法计提 坏帐准备，计提比例按财务制度的规定执行。 第十二条：本公司确认坏账的标准为： （1）债务人破产或死亡，以其破产财产或者遗 产清偿后仍无法收回的应收款项。 （2）因债务人逾期未履行偿债义务，超过三年 仍不能收回的应收款项。 第十三条：本公司存货包括原材料、在产品、产成品、包装物、库存商品、低值易耗品等。各类存货以实际成 本计价。原材料、包装物、库存商品和产成品的发
投资预算表
投资收益预算表 单位:元 风险评估： _________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________
_______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________ _____________________________________________ 注:计算公式 保本销售=每月经营费用总额/30天 预计正常平均销售：日销售额*30天 利润预估=（预计正常平均销售—保本销售）*20%*12个月 年回报率=利润预估/投资总额 加盟费:3年收费2万 5年收费3万保证金1~2万 投入预算表
投资公司会计核算制度
投资公司会计核算制度 总则 一、为加强和规范财务管理等会计工作,适应市场需求,提高企业效益,根据国家财政部颁 发的《企业会计准则》等有关会计法规，结合公司实际，特制定本制度。 二、本制度是公司的会计工作的基本管理制度，公司员工必须遵守。 三、公司以每年1月1日至12月31日为会计年度。 四、公司适用权责发生制，采用借贷记账法，采用记账凭证或汇总记账凭证会计处理程序，记账文字为中文。 五、公司各生产经营部门必须相互衔接，各负其责。 六、必须做到钱账分管，账物分管，手续齐全。 七、每笔业务必须经有关人员签字。 八、公司对各项经济业务事项办理会计手续，进行会计核算。 九、董事会直接管理财务，并对会计工作和会计资料的真实性、完整性负责。 十、财务部在持续经营的前提下，遵循历史成本原则、收入实现原则、划分收益性支出与资本性支出的原则、配比原则、重要性原则、审慎性原则等基本原则，并保证会计资料的真实与完整。 认真学习 第一章会计机构、会计人员、会计科目的设置 根据《公司法》、《企业会计准则》等相关法规的要求，公司必须设置单独的会计机构。配备专职会计人员。会计科目采用国家统一规定的标准科目，二级科目根据公司实际情况自行制定。 第二章资产的核算
第一节流动资产的核算 一、“库存现金”核算 现金的使用范围： 1. 员工工资.津贴及各种奖金. 2. 个人劳务报酬. 3. 招待费等应酬性支出. 4. 车辆路桥费.油费. 5. 差旅费. 6. 结算点以下的零星支出. 7. 确实需要支付现金的其他支出. 出纳每天对库存现金进行清查，做到日清月结，保证账款相符。 二、“银行存款”核算 本科目核算本公司存入银行或其他金融机构的各种款项。公司可按开户银行和其他金融机构、存款种类等设置“银行存款日记账”，根据收付款凭证，按照业务的发生顺序逐笔登记。每日终了，应结出余额。“银行存款日记账”应定期与“银行对账单”核对，至少每月核对一次。公司银行存款账面余额与银行对账单余额之间如有差额，应编制“银行存款余额调节表”调节相符。 三、“应收票据”核算 本科目核算本公司因销售商品、提供劳务等而收到的商业汇票，包括银行承兑汇票和商业承兑汇票。本科目可按开出、承兑商业汇票的单位进行明细核算。公司应当设置“应收票据备查簿”，逐笔登记商业汇票的种类、号数和出票日、票面金额、交易合同号和付款人、承兑人、背书人的姓名或单位名称、到期日、背书转让日、贴现日、贴现率和贴现净额以及收款日和收回金额、退票情况等资料。商业汇票到期结清票款或退票后，在备查簿中应予注销。 四、“应收账款”核算 本科目核算企业因销售商品、提供劳务等经营活动应收取的款项。本科目可按债务人进行明细核算。企业与债务人进行债务重组，应当分别按债务重组的不同方式进行处理。 五、“预付账款”核算 本科目核算本公司按照合同规定预付的款项。预付款项情况不多的，也可以不设置本科目，将预付的款项直接记入“应付账款”科目。公司5进行在建工程预付的工程价款，也在本科目核算。本科目可按供货单位进行明细核算。 六、“应收股利”核算
投资估算和经济效益分析报告
第十一章投资估算 一、估算编制范围 本估算为某某山生态农业观光旅游项目可行性研究报告投资估算.估算主要包括：六区一村一廊的建设费、土地租用费.基础设施费及市政配套费。但不包括以下各项费用。 （1）业主开业流动资金。 （2）建造期价格可能发生的变动而需要增加的费。 二、估算编制依据 本项目建设投资根据建筑设计方案.相关图纸及市建筑工程预算相关定额及取费标准进行估算。 （1）相似工程合同造价资料及地区材料价格。 （2）假定由本市内的单位承担设计.施工及项目管理。 三、投资估算 本项目预计总投资为12200万元.其中.民俗文化新村1000万元.优质林果花卉区200万元.现代农业区（大棚蔬菜）220万元.特色作物区240万元.特种养殖区1050万元.农产品加工区1200万元.生态林休闲区3600万元.基础设施建设2000万元。项目投资估算表项目名称：某某山生态农业观光旅游项目单位：万元序号项目名称 1优质林果花卉区 1.1水果经济林 1.2苗木园 2现代农业区 2.1有机大棚蔬菜
2.2无公害蔬菜 3特色作物区 3.1麻竹种植 3.2楠竹种植 .计算基础 500亩×0.2万元/亩200亩×0.5万元/亩100亩×2万元/亩100亩×0.2万元/亩500亩×0.2万元/亩200亩×0.2万元/亩.金额万元）200.00 100.00 100.00 220.00 200.00 20.00 240.00 100.00
40.00备注规划占地700亩每亩平衡投资0.2万元每亩平衡投资0.5万元；含部分大棚建设规划占地200亩每亩平衡投资2万元每亩平衡投资0.2万元规划占地面积900亩；其中200亩为林下种苗及人工种苗及人工（ 3.3 3蘑菇种植 特种养殖区200亩×0.5万元/亩100.00种菌及人工 1050.00规划占地面积1100亩.其中林下养殖1000亩 3.1梅花鹿养殖园 3.2巴马香猪养殖园 3.3水产养殖园 4农产品加工区 5生态林休闲区 5.1休闲避暑山庄 5.2养老休闲山庄 5.3旅游设施建设 6民俗文化新村 7基础设施建设 8征地费及土地租用费 .梅花鹿舍建设及种鹿 种猪繁衍基地及商品猪舍 人畜饮水及农业生产用水水库建设
投资公司会计核算办法
转发财政部关于印发《投资公司会计核算办法》的通知 财政部文件 财会[2004]14号 财政部关于印发《投资公司会计核算办法》的通知: 各省、自治区、直辖市、计划单列市财政厅(局)，新疆生产建设兵团财务局，国资委，国家发展改革委，有关中央管理企业： 为了规范投资公司的会计核算，提高投资公司会计信息质量，根据《中华人民共和国会计法》、《企业财务会计报告条例》、《企业会计制度》以及国家有关法律、法规，结合投资公司的实际情况，我部制定了《投资公司会计核算办法》，现予印发。于2005年1月1日起在已执行《企业会计制度》的各投资公司执行。执行中有何问题，请及时反馈我部。 附件：投资公司会计核算办法 中华人民共和国财政部 二○○四年十月二十五日 附件： 投资公司会计核算办法 一、总说明 (一)为了统一规范投资公司的会计核算，根据《中华人民共和国会计法》、《企业财务会计报告条例》、《企业会计制度》和国家有关法律、法规，并结合投资公司的经营特点和实际情况，特制定《投资公司会计核算办法》(以下简称“办法”)。 (二)中华人民共和国境内依法成立的专门从事长期股权投资或长期债权投资等活动的企业，即指没有取得金融业务许可证的非金融企业，在执行《企业会计制度》的同时，执行本办法。 二、补充会计科目使用说明 (一)会计科目的设置
1.本办法在《企业会计制度》的基础上增设了“短期委托贷款”、“待处置资产”、“长期委托贷款”、“政府委托投资”、“待转投资费用”、“股权转让收益”、“利息收入”、“委托管理收入”、“利息支出”科目。将“主营业务税金及附加”科目改为“营业税金及附加”科目。 2.投资公司的业务收益主要包括投资收益、利息收入、股权转让收益、委托管理收入、其他业务收入；业务支出主要包括利息支出、其他业务支出、营业费用、管理费用和财务费用。 3.投资公司的营业费用主要包括差旅费、业务宣传费、审计费、咨询费、租赁及物业管理费等；管理费用主要包括管理人员工资和福利费、业务招待费、社会保障费用、计提的有关减值准备、交通费、培训费、会议费等。投资公司财务费用只反映结算、融资等发生的汇兑损益和各项手续费支出以及投资公司银行存款取得的利息收入等，不包括投资公司委托金融机构向其他单位贷款所取得的利息收入和向银行等金融机构借款所发生的利息支出。 (二)补充会计科目的使用说明 1103 短期委托贷款 一、本科目核算投资公司按照有关规定委托金融机构向其他单位贷出的期限在1年(含1年)以下的款项。 二、本科目应当设置以下明细科目： (一)应计贷款本金； (二)非应计贷款本金； (三)减值准备。 三、投资公司委托金融机构进行短期贷款，将贷款划入金融机构时，按贷款金额，借记本科目(应计贷款本金)，贷记“银行存款”科目。 期末，按照规定的利率计提委托贷款利息，借记“应收利息”科目，贷记“利息收入”科目。 收回委托贷款，借记“银行存款”科目，贷记本科目(应计贷款本金)。 四、当贷款本金或利息逾期90天没有收回时，按其本金，借记本科目(非应计贷款本金)科目，贷记本科目(应计贷款本金)科目；当应计贷款转为非应计贷款时，应将已入账的利息收入和应收利息予以冲销，借记“利息收入”科目，贷记“应收利息”科目，并设置非应计贷款应收利息备查登记簿，登记已转入非应计贷款应收但未收取的利息。 短期委托贷款从应计贷款转为非应计贷款后，在收到该笔贷款的还款时，首先应冲减本金，借记“银行存款”科目，贷记本科目(非应计贷款本金)；贷款本金全部收回后，再收到的还款则确认为当期利息收入，借记“银行存款”科目，贷记“利息收入”科目。
如何计算项目的投资收益率
---真理惟一可靠的标准就是永远自相符合 如何计算项目的投资收益率 项目投资的主要决策指标有三个：净现值（NPV）、内部收益率（IRR）和盈利指数（PI）。 ▲净现值是将项目在计算期内各年的净现金流量（即现金流入减去现金流出），以行业投资的平均报酬率为贴现率折算所得出的价值之和。如果净现值大于0，则说明从当前时点看，新增投资项目不仅能收回
投资，而且还能带来利润；如果净现值小于0，则说明从当前时点来看新增投资项目是无利可图的。 ▲内部报酬率就是使上述净现值等于零时的投资收益率。内部收益率越高，说明其与行业投资平均收益水平的差别越大，即新增投资项目的获利空间越大。换言之，内部收益率越高，新增投资项目承受行业投资平均收益水平或市场利率上升的能力就越强。 ▲盈利指数就是项目在经济寿命年限以内各年的净现金流量的贴现 值之和除以项目建设期各年净现金流量的贴现值之和所得到的倍数，贴现率为行业的平均收益率。如果该值大于1，说明从现在来看，新增投资项目除能收回投资之外还能为企业带来利润；如果小于1，则表明从当前时点来看，新增投资项目是无利可图的。
---真理惟一可靠的标准就是永远自相符合 按照国内目前的评价指标体系，投资收益率指标有两种：投资利润率和投资利税率： 投资利润率=年平均利润总额／投资总额×100% 投资利税率=年平均利税总额／投资总额×100% 其中： 年平均利润总额=年均产品收入-年均总成本-年均销售税金 年平均利税总额=年均利润总额+年均销售税金+增值税
钟鼓楼所说的指标是项目可行性分析中所提到的部分研究项目是否可行的一些决策指标，这些指标中，一般以NPV最为重要，IRR>行业平均收益水平有时并不能完全说明项目可行。以上仅适用于项目财务评价，对某些项目还得考察项目的国民经济指标。 以上是作者在工作中的一点经验，欢迎指正。作者一直在工程咨询公司工作，根据编制可行性研究报告的经验，一个典型项目的技术经济指标至少包括： (1)项目总资金（含建设投资、流动资金、建设期利息等）； (2)内部收益率（IRR）； (3)财务净现值(NPV)；
企业会计制度的管理规范
企业会计制度 第一章总则 第一条为了规范企业的会计核算，真实、完整地提供会计信息，根据《中华人民共和国会计法》及国家其他有关法律和法规，制定本制度。 第二条除不对外筹集资金、经营规模较小的企业，以及金融保险企业以外，在中华人民共和国境内设立的企业(含公司，下同)，执行本制度。 第三条企业应当根据有关会计法律、行政法规和本制度的规定，在不违反本制度的前提下，结合本企业的具体情况，制定适合于本企业的会计核算办法。 第四条企业填制会计凭证、登记会计账簿、管理会计档案等要求，按照《中华人民共和国会计法》、《会计基础工作规范》和《会计档案管理办法》的规定执行。 第五条会计核算应以企业发生的各项交易或事项为对象，记录和反映企业本身的各项生产经营活动。 第六条会计核算应当以企业持续、正常的生产经营活动为前提。 第七条会计核算应当划分会计期间，分期结算账目和编制财务会计报告。会计期间分为年度、半年度、季度和月度。年度、半年度、季度和月度均按公历起讫日期确定。半年度、季度和月度均称为会计中期。 本制度所称的期末和定期，是指月末、季末、半年末和年末。 第八条企业的会计核算以人民币为记账本位币。 业务收支以人民币以外的货币为主的企业、可以选定其中一种货币作为记账本位币，但是编报的财务会计报告应当折算为人民币。 在境外设立的中国企业向国内报送的财务会计报告，应当折算为人民币。 第九条企业的会计记账采用借贷记账法。 第十条会计记录的文字应当使用中文。在民族自治地方，会计记录可以同时使用当地通用的一种民族文字。在中华人民共和国境内的外商投资企业、外国企业和其他外国组织的会计记录可以同时使用一种外国文字。 第十一条企业在会计核算时，应当遵循以下基本原则： (一)会计核算应当以实际发生的交易或事项为依据，如实反映企业的财务状况、经营成果和现金流量。 (二)企业应当按照交易或事项的经济实质进行会计核算，而不应当仅仅按照它们的法律形式作为会计核算的依据。 (三)企业提供的会计信息应当能够反映企业的财务状况、经营成果和现金流量，以满足会计信息使用者的需要。 (四)企业的会计核算方法前后各期应当保持一致，不得随意变更。如有必要变更，应当将变更的内容和理由、变更的累积影响数，以及累积影响数不能合理确定的理由等，在会计报表附注中予以说明。 (五)企业的会计核算应当按照规定的会计处理方法进行，会计指标应当口径一致、相互可比。 (六)企业的会计核算应当及时进行，不得提前或延后。 (七)企业的会计核算和编制的财务会计报告应当清晰明了，便于理解和利用。 (八)企业的会计核算应当以权责发生制为基础。凡是当期已经实现的收入和已经发生或应当负担的费用，不论款项是否收付，都应当作为当期的收入和费用；凡是不属于当期的收
2020房地产开发企业会计核算制度
房地产开发企业 会计核算制度 第一章总则 第一条为了规范XX地产开发集团公司（下称“XX公司”）的会计核算政策，真实、完整地提供会计信息，根据《中华人民共和国会计法》、财政部颁布的《企业会计准则》和《企业会计准则—应用指南》，结合公司实际情况，制定本制度。 第二条本制度适用于XX公司及子公司。除特别说明外，本制度所称“公司”的范围包括XX公司和各级控股子公司以及纳入公司合并会计报表范围内的其他主体。控股子公司和纳入合并会计报表范围内的其他主体统称“子公司”，公司持有股权或类似权益但未达到控制条件的其他公司或主体统称“参股公司”。 第三条 XX公司及子公司应设置会计机构，或在有关机构中设置会计人员并指定会计主管人员。会计部门要明确会计人员的职责分工，实行岗位责任制度。 第四条公司必须根据实际发生的经济业务进行会计核算，要严格按照《中华人民共和国会计法》、《会计基础工作规范》和《会计档案管理办法》的规定，填制会计凭证、登记会计账薄和管理会计档案。 第五条公司会计核算应当划分会计期间，分期结算账目和编制财务会计报告。
第六条公司的会计年度自公历每年一月一起至十二月三十一日止。 第七条公司发生的各项经济业务都要有合法的原始凭证，并要经过有关人员审核。 第八条公司的会计核算以人民币为记账本位币。 第九条公司的会计记账采用借贷记账法。公司会计记录的文字使用中文。 第十条公司以权责发生制为核算原则，以历史成本为资产计价基础。 第十一条公司所采取的会计政策应遵循一贯性原则，不得随意变更。如需变更的，应经公司董事会批准，并在变更年度的会计报表附注中加以说明。 第二章资产的核算 第十二条公司的资产按流动性分为流动资产和非流动资产。 第十三条公司的流动资产包括货币资金、交易性金融资产、应收及预付款项、存货等。 第十四条公司货币资金包括库存现金、银行存款、其他货币资金。 公司应当设置现金和银行存款日记账。按照业务发生顺序逐日逐笔登记。银行存款应按银行和其他金融机构的名称和存款种类进行明细核算。对外币现金和存款，应分别按人民币和外币进行明细核算。
LBO投资收益测算过程
第一部分：确定投资资金的结构 一、近3年一期损益表，并预测近一期的完整年度损益表；现时资产负债表；
二、计算购买价格及估值比率 根据投资时的EBITDA146.7（损益表）及假设的估值/EBITDA倍数7.5倍，计算确定标的收购价格=146.7*7.5=1100；现时需要偿还的有息借款300（资产负债表）、现金25（资产负债表），标的现金偿还有息负债后剩余275有息负债；公司股权价值=1100-275=825。 根据购买价格及现时销售额、EBITDA计算市销率和市值/EBITDA比。 三、设计投资资金结构 确定各类举债金额（structure1中450、300，注意100是循环信用额度，类似授信总额，不
使用无金额借入，但有手续费）及手续费（20结构化私募基金中为各类优先级份额/LP的资金金额及手续费），预计其他费用（15）；据前文已得股权价格825、有息负债300、标的账上现金25，算出需要自有投入的资本数额（基金中的劣后级或GP份额）=（825+300+20+15）-（450+300+25）=385，杠杆率为385：（450+300）=1:1.95。手续费计算如下： 将上述举债费用按假定的借款年限摊销（利润表及资产负债表预测时需要使用）： 四、完成Sources of Funds\Uses of Funds表并和签署已做Purchase Price\Transaction Multiples 表合并： 第二部分：预测未来财务数据 五、损益表和现金流量表预测前提假设条件 （一）销售收入：假设各年的销售收入增长率，一般发展稳定后销售收入增长趋缓：
27127旅游企业投资与管理
高纲1466 江苏省高等教育自学考试大纲 27127 旅游企业投资与管理 南京师范大学编 江苏省高等教育自学考试委员会办公室 Ⅰ课程性质与课程目标 一、课程性质和特点 “旅游企业投资管理”是我省高等教育自学考试旅游管理专业（本科段）的专业课程，为培养、检验和强化应考者对旅游企业投资与管理的基本理论、基本知识和基本技能而设置。 改革开放三十多年的发展，我国旅游企业投资快速增长，支撑我国旅游业从无到有，逐步发展壮大，实现了从资源大国向亚洲旅游强国的历史性跨越，并逐步跻身于世界旅游大国的行列。旅游投资热潮的背后，也面临着投资风险不断增加，投资机制不够充沛，投资回报不高，投资主体收益增长与宏观经济发展趋势相背离等一系列矛盾不断暴露的局面，在这一新形势下，必须科学地掌握旅游企业的投资与管理方式，盈利模式与运营途径，才能有效的发挥旅游投资带来的巨大经济效益。作为旅游管理的应考者，学习和掌握旅游企业投资管理的基本理论与技能，是成为新形势下合格旅游业人才的必要条件。 二、课程目标 “旅游企业投资管理”课程是一门系统介绍旅游企业投资与管理的基础理论、投资环境、投资战略、投资模式、融资决策、投资机制、投资业态与投资效率的专业课程。设置本课程的目的要求是：使应考者比较深入系统地理解旅游企业投资管理的基本理论和基本知识，培养从事旅游企业投资、运营管理、融资决策等业务的专门技能，毕业后能较好地适应旅游业发展的需求，能胜任旅游行业投资与管理类业务工作，满足旅游企业对旅游投资与管理人才的需要。 三、本课程的知识基础 学习本课程应具备的一定的旅游经济学和旅游管理学相关的理论基础。 四、课程的重点和难点 本课程包括旅游投资与项目一般理论分析、旅游投资环境分析、旅游投资战略分析、旅游投资模式分析、旅游投融资决策分析、旅游投资机制分析、旅游投资业态分析、旅游投资效率分析等主要内容。其中旅游投资模式、旅游投融资决策分析、旅游投资业态分析及旅游投资项目资本的边际成本等内容是需要重点掌握的知识；旅游投资的概念与分类、旅游投资的环境分析、旅游投资的效率分析与测算是次重点内容；而旅游投资的战略分析、旅游投资价值取向与选择等内容作为一般掌握的知识。本课程的难点有：不同环
投资公司会计核算办法
投资公司会计核算办法 一、总说明 （一）为了统一规范公司的会计核算，根据《中华人民共和国会计法》、《企业财务会计报告条例》、《企业会计制度》和国家有关、法规，并结合投资公司的经营特点和实际情况，特制定《投资公司会计核算办法》（以下简称“办法”）。 （二）中华人民共和国境内依法成立的专门从事长期股权投资或长期债权投资等活动的企业，即指没有取得业务许可证的非金融企业，在执行《企业会计制度》的同时，执行本办法。 二、补充会计科目使用说明 （一）会计科目的设置 1.本办法在《企业会计制度》的基础上增设了“短期委托贷款”、“待处置资产”、“长期委托贷款”、“政府委托投资”、“待转投资费用”、“股权转让收益”、“利息收入”、“委托收入”、“利息支出”科目。将“主营业务税金及附加”科目改为“营业税金及附加”科目。 2．投资公司的业务收益主要包括投资收益、利息收入、股权转让收益、委托管理收入、其他业务收入；业务支出主要包括利息支出、其
他业务支出、营业费用、管理费用和财务费用。 3．投资公司的营业费用主要包括差旅费、业务宣传费、费、咨询费、租赁及物业管理费等；管理费用主要包括管理人员工资和福利费、业务招待费、保障费用、计提的有关减值准备、交通费、培训费、会议费等。投资公司财务费用只反映结算、等发生的汇兑损益和各项手续费支出以及投资公司存款取得的利息收入等，不包括投资公司委托向其他单位贷款所取得的利息收入和向银行等金融机构借款所发生的利息支出。 （二）补充会计科目的使用说明 1103 短期委托贷款 一、本科目核算投资公司按照有关规定委托金融机构向其他单位贷出的期限在1年（含1年）以下的款项。 二、本科目应当设置以下明细科目： （一）应计贷款本金； （二）非应计贷款本金； （三）减值准备。 三、投资公司委托金融机构进行短期贷款，将贷款划入金融机构时，按贷款金额，借记本科目（应计贷款本金），贷记“银行存款”科目。
项目投资收益分析报告(超级实用)
项目投资收益测算报告 项目投资收益评价，在进行项目的可行性研究，投资决策，方案选择，效益评估，获利能力与财务表现的比较等方面，都要进行经济分析，目的是从成本与效益的角度分析项目的经济指标和财务表现，以帮助决策者和项目团队得出正确的信息，做出科学的决策。 项目投资收益评价报告主要包括成本效益分析，投资收益率，投资回收期（静态投资回收、动态投资回收期），净现值，内部收益率(IRR)，盈亏平衡等内容。 汇报模版：
第一章项目财务数据的测算第一节财务测算的基本内容 一、总投资的测算 二、销售收入和税金 三、销售成本 四、利润 五、项目周期 第二节财务数据测算原则 一、实事求是的原则 二、稳健的原则 三、测算科学化的原则 四、按规章制度办事的原则第三节总投资的测算 一、总投资的构成 二、建设投资 1、固定资产投资 2、无形资产
3、开办费 4、预备费 三、建设期利息 四、流动资金 1、流动资金投资构成 2、流动资金测算 第四节成本的测算 一、成本的概念 二、成本的构成 三、折旧 第五节销售收入、税金和利润测算 一、销售收入的测算 1、产销量的预测 2、销售单价的确定 二、销售税金的测算 1、增值税 2、产品税和营业税 3、城市维护建设税 4、教育费附加 5、销售税率 三、利润的测算 第六节项目寿命期的测算 一、项目建设期的确定 二、项目经济寿命期的确定 1、按项目主要产品的生命周期决定 2、按项目主要工艺的替代周期确定 3、折旧年限法 第二章项目经济分析数据的测算第一节经济分析的基本概念
一、资金的时间价值 二、现金流量与现金流量图表 三、资金的等值换算 四、折现运算 五、基准收益率 第二节经济效益分析 一、经济效益分析的基本目标 二、经济评价的指标和方法 1、静态法 2、动态法 三、静态分析 1、投资利润率 2、投资利税率 3、贷款偿还期 4、投资回收期 四、动态分析 1、净现值 2、内部收益率 第三章项目不确定性分析 第一节概述 第二节盈亏平衡分析 一、线性盈亏平衡分析 1、产（销）量的盈亏平衡点 2、生产能力利用率的盈亏平衡点 3、销售单价的盈亏平衡点 第三节敏感性分析 一、敏感性分析的概念 二、单因素的敏感性分析 第四章项目方案的比较与选择
金融企业会计规章制度
金融企业会计制度 第一章总则 第一条为了规范金融企业的会计核算，提高会计信息质量，依照《中华人民共和国会计法》、《企业财务会计报告条例》等有关法律、法规，制定本制度。 第二条本制度适用于中华人民共和国境内依法成立的各类金融企业（简称金融企业，下同），包括银行（含信用社，下同）、保险公司、证券公司、信托投资公司、期货公司、基金治理公司、租赁公司、财务公司等。 第三条金融企业的会计核算应当以持续、正常的经营活动为前提。 第四条金融企业的会计核算应当划分会计期间，分期结算账目和编制财务会计报告。会计期间分为年度、半年度、季度和月度。年度、半年度、季度和月度均按公历起讫日期确定。半年度、季度和月度均称为会计中期。 本制度所称的期末，是指月末、季末、半年末和年末。 第五条金融企业的会计核算以人民币为记账本位币。 业务收支以人民币以外的货币为主的金融企业，能够选定
其中一种货币作为记账本位币，然而编报的财务会计报告应当折算为人民币。 在境外设立的中国金融企业向国内报送的财务会计报告，应当折算为人民币。 第六条金融企业的会计记账采纳借贷记账法。 第七条金融企业的会计核算，应当遵循以下差不多原则：（一）金融企业的会计核算应当以实际发生的交易或事项为依据，如实反映其财务状况、经营成果和现金流量。 （二）金融企业应当按照交易或事项的实质和经济现实进行会计核算，不应当仅仅按照它们的法律形式作为会计核算的依据。 （三）金融企业提供的会计信息应当能够反映其财务状况、经营成果和现金流量，以满足会计信息使用者的需要。 （四）金融企业的会计核算方法前后各期应当保持一致，不得随意变更。如有必要变更，应当将变更的内容和理由、变更的累积阻碍数，以及累积阻碍数不能合理确定的理由等，在会计报表附注中予以讲明。 （五）金融企业应当按照规定的会计处理方法进行会计核算，会计指标应当口径一致、相互可比。
旅游企业投资与管理 自考重点串讲
第一章：概述 旅游业：以旅游者为对象，为其旅游活动创造便利条件并提供其所旅游业需商品和服务的综合性产业。 旅游业的构成：各种不同大小、地点、性质、组织类型、服务范围和方式的旅游消费组合和方式的旅游消费组合。 旅游企业的构成：旅行社、以饭店为代表的住宿业、交通企业、游旅游企业的构成览娱乐企业、旅游纪念品销售企业。 投资的经济学含义：用一定数量的货币、资本及实物的投入来扩大投资的经济学含义生产和增加收益。 投资活动要素：投资主体、客体、目的和方式。 旅游企业投资特点：投资主体多样性；客体复杂性；目的特殊性；旅游企业投资特点收益不确定性。 旅游企业投资作用：对自身发展的促进作用（动力、保证、手段）；对经济增长作用（拉动）资金时间价值的实践意义：资金时间价值的实践意义：能以较少的投入获得较多的产出；为正确评价投资效益提供依据；有利于加速资金循环与周转，提高经济效益。 旅游企业投资与管理含义：旅游企业投资与管理含义：为了获得最大的投资收益，而对投资活动进行计划、决策、组织、领导、控制和创新的过程。 遵循原则：遵循原则：准确理解，正确决策；科学分析捕捉机会；进行可行性分析；保证资金供应；控制风险提高收益 第二章：旅游企业投资环境 旅游企业投资环境内容：政治与法律环境、经济环境、社会与文化环境、技术环境和生态环境。 社会文化环境对投资的影响：社会文化差异往往成为决定旅游项目投资能否成功的重要因素，文化背景决定了当地普遍的社会态度。思想观念和行为规范，影响投资者。 投资环境的评价方法：“冷热国”对比法；登记尺度法；多因素评估法；抽样统计法。 我国旅游企业投资环境现状：稳定的政治环境；不断完善的法律环境；有活力经济环境；广阔市场潜力；初具规模的基础设施和有竞争实力的人文和生态资源。问题问题：行政效率低；政策连贯性差；基问题础设施待加强；劳动力素质低；市场体系未真正建立市场监督乏力。 第三章：旅游企业筹资与管理 旅游企业筹资的原则：规模适度；结构合理；成本节约；自愿互利；时机得当（选择收益高成本低的时机） 旅游企业资金来源：内部筹集资金、外部筹集资金；直接筹资和间接筹资。 外部筹资意义：使筹资规模突破限制促进发展；有利于企业优化组合；增强竞争力。 资金筹集方式：短期融资方式；长期。。 旅游企业上市机遇和挑战：提高知名度，解决资金短缺，利于开拓新业务；内部结构改变，会计制度标准化，股东参与利润分配，提高效益迫切性。
投资公司财务管理制度
投资公司财务管理制度 目录 第一章总则 (2) 第二章会计机构和财务人员的管理 (2) 第三章会计核算基础工作规定 (3) 第四章流动资产核算与管理 (5) 第五章长期资产核算与管理 (8) 第六章固定资产核算与管理 (8) 第七章长期待摊费用、无形资产核算与管理 (10) 第八章流动负债核算与管理 (11) 第九章长期负债核算与管理 (13) 第十章所有者权益核算与管理 (13) 第十一章成本费用核算与管理 (14) 第十二章收入与利润分配 (15) 第十三章财务分析 (16) 第十四章财会工作的检查与监督 (17) 第十五章票据管理 (18) 第十六章税务管理 (19) 第十七章会计档案管理 (19) 第十八章附则 (21) 附件目录： 附件一：某投资集团有限公司财务人员岗位职责
第一章总则 第一条为了规范企业的会计核算，优化企业的资产质量，保障企业的资产安全，充分发挥财务管理在改善经营管理、提高经济效益中的作用，促进公司财务管理的科学化、系统化、规范化，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国会计法》、《企业会计制度》、《企业会计准则》等有关法律、法规，特制定本规定。 第二条公司的财务管理目标是：财务人员遵守法律、法规，依法办理会计事务，进行会计核算，实行会计监督，保证会计资料的真实、完整，做好企业财务收支的核算、控制和分析，实现企业利润和企业价值的最大化。 第三条本规定所称的公司，是指***集团有限公司，子公司是指所属独立核算的全资法人企业及控股公司。 第二章会计机构和财务人员的管理 第一节会计机构设置和财务人员配备 第四条公司设立财务部，按部门岗位职责开展日常工作；子公司应当根据经营管理需要，设置会计机构，配置财务人员。财务人员岗位职责详见《财务人员岗位职责》第五条子公司在会计核算和财务管理上接受公司的指导和监督，并按规定及时向公司报送真实、完整的财务会计报告。 第六条财务人员实行持证上岗制度。会计证是财务工作人员的资格证书，只有取得财政部门颁发或认可的会计证，方可从事会计工作。公司严禁聘用因有提供虚假财务会计报告，作假帐、隐匿或者故意销毁会计凭证、会计帐簿，贪污、挪用公款、职务侵占等与会计职务有关的违法行为被依法追究刑事责任的人员。 第七条公司财务部应加强对公司及子公司财务人员的学习和培训工作，每年至少组织一、二次财务人员的后续教育培训。 第二节财务人员职业道德 第八条财务人员在会计工作中应当遵守职业道德，树立良好的职业品质、严谨的工作作风，严守工作纪律，努力提高工作效率和工作质量。 第九条财务人员应当热爱本职工作，努力钻研业务，使自己的专业知识和技能适应所从事工作的要求。 第十条财务人员应当熟悉财经法律、法规和国家统一会计制度，并结合实际工作进行广泛宣传。 第十一条财务人员应当按照会计制度、法规和国家统一会计制度的规定和要求进行工作，保证所提供的会计信息合法、真实、准确、及时、完整。 第十二条财务人员办理会计事务应当实事求是、客观公正。 第十三条财务人员应当熟悉本单位的生产经营和业务管理情况，运用掌握的会计信息和会计方法，为改善单位内部管理、提高经济效益服务。 第十四条财务人员应当保守本单位的商业秘密。除法律规定和单位领导人同意外，不得私自向外界提供或者泄露单位的会计信息。 第十五条公司和子公司应当定期检查财务人员遵守职业道德的情况，并作为会计财务人
如何计算项目的投资收益率
如何计算项目的投资收益率 作者：张金富联盟会员：项目管理者联盟转载发布时间： 2010-9-21 项目投资的主要决策指标有三个：净现值(NPV)、内部收益率(IRR)和盈利指数(PI)。 ▲净现值是将项目在计算期内各年的净现金流量(即现金流入减去现金流出)，以行业投资的平均报酬率为贴现率折算所得出的价值之和。如果净现值大于0，则说明从当前时点看，新增投资项目不仅能收回投资，而且还能带来利润;如果净现值小于0，则说明从当前时点来看新增投资项目是无利可图的。 ▲内部报酬率就是使上述净现值等于零时的投资收益率。内部收益率越高，说明其与行业投资平均收益水平的差别越大，即新增投资项目的获利空间越大。换言之，内部收益率越高，新增投资项目承受行业投资平均收益水平或市场利率上升的能力就越强。 ▲盈利指数就是项目在经济寿命年限以内各年的净现金流量的贴现值之和除以项目建设期各年净现金流量的贴现值之和所得到的倍数，贴现率为行业的平均收益率。如果该值大于1，说明从现在来看，新增投资项目除能收回投资之外还能为企业带来利润;如果小于1，则表明从当前时点来看，新增投资项目是无利可图的。 按照国内目前的评价指标体系，投资收益率指标有两种：投资利润率和投资利税率： 投资利润率=年平均利润总额/投资总额×100% 投资利税率=年平均利税总额/投资总额×100% 其中： 年平均利润总额=年均产品收入-年均总成本-年均销售税金 年平均利税总额=年均利润总额+年均销售税金+增值税 钟鼓楼所说的指标是项目可行性分析中所提到的部分研究项目是否可行的一些决策指标，这些指标中，一般以NPV最为重要，IRR>行业平均收益水平有时并不能完全说明项目可行。以上仅适用于项目财务评价，对某些项目还得考察项目的国民经济指标。转自项目管理者联盟 我一直在工程咨询公司工作，根据我编制可行性研究报告的经验，一个典型项目的技术经济指标至少包括：
投资公司会计核算
执行投资公司会计核算办法需要注意的几个问题 2004年10月25日，财政部以财会[2004]14号发布《投资公司会计核算办法》（以下简称〈办法〉），并规定已执行《企业会计制度》的各投资公司自2005年1月1日起执行。这是在《企业会计制度》的基础上，专门针对投资公司经营特点制定的核算规范。该办法适用于中华人民共和国境内依法成立的从事长期股权投资或长期债权投资等活动、没有取得金融业务许可证的非金融企业。该办法主要规定了投资公司基本业务核算和会计报告问题。下面着重说明投资公司执行本办法应特别注意的四个问题。 一、关于投资公司业务收益、营业费用的内容 投资公司与其他企业相比较的突出特点，是其收入和费用具体内容的特殊性。从投资公司利润表的结构可以看出，投资公司的利润构成并不复杂。在投资公司，业务收益主要包括投资收益、利息收入、股权转让收益、委托管理收入和其他业务收入五部分，业务支出或称费用主要包括营业费用、管理费用、财务费用、利息支出、其他业务支出和营业税金及附加六部分。从这些反映投资公司核心业务的收支项目看，尽管其称谓与一般企业一样，但其核算内容却差别很大。非核心收支中的补贴收入、营业外收入、营业外支出等项目与一般企业则并无实质性差别。 在核心业务的收支项目中，管理费用除包括一般企业应包括的具体项目外，还包括计提的有关减值准备，如短期和长期委托贷款的减值准备、待处置资产的减值准备等。另外，投资公司按照股权投资协议进行投资而发生的与股权投资项目有关的各项前期费用（如项目调研、论证等费用），在投资项目投资前，先通过“待转投资费用”科目核算，待按协议规定实际投资时，再将其转为“长期股权投资”，如因终止协议等原因而不再进行股权投资时，则应将其转为“管理费用”列支。在资产负债表上，“待转投资费用”科目的期末余额应在“其他长期资产”项目内单独列示。 投资公司的财务费用仅包括投资公司进行结算、融资等发生的汇兑损益和各项手续费用以及投资公司银行存款取得的利息收入，但不包括投资公司委托金融机构向其他单位贷款所取得的利息收入和向银行等金融机构借款发生的利息支出。因为投资公司委托贷款发生的利息收入以及向金融机构借款发生的利息支出属于投资公司的营业性活动，该收支应作为其核心业务收支，并分别以利息收入和利息支出核算。 二、关于委托贷款及利息收入的处理 委托贷款是投资公司按照有关规定委托金融机构向其他单位贷出款项，并按委托贷款合同的规定收取本息的行为，是投资公司的主要营业活动之一。根据委托贷款期限的长短，委托贷款分为短期委托贷款和长期委托贷款两种（以投资期限是否超过一年为划分标准）。在会计上，投资公司分别通过“短期委托贷款”和“长期委托贷款”科目进行核算，并在每个科目下设置“应计贷款本金”、“非应计贷款本金”和“减值准备”三个明细科目。 委托贷款发生后，于期末按规定的利率计提委托贷款利息时，借记“应收利息”科目，贷记“利息收入”科目。若贷款本金或利息逾期90天没有收回时，应将贷款本金从“应计贷款本金”明细科目转入“非应计贷款本金”明细科目中，同时将已经入账但未收到的利息收入予