权益资金变动对企业未来经营影响的分析评价(张玲)

从格力电器分析表得：

资本公积是指归所有者所共有的，非利益转化而形成的资本。资本公积增加的原因有接受捐赠，法定财产估增值资本汇率折算差额，和资本溢价。从所有者权益变动表中，2012年年末到2013年年末，资本公积减少了1107万元，较上年下降了1%。其中的具体原因为，权益法下，归属于母公司股东权益783970万元，支付少数股东4679.9万元。资本公积转增股本并没有改变股东的权益总额。

盈余公积是指公司从税后净利润中提取的公积金积累基金。从2012年年末到2013年年末，从净利润中提取盈余公积相比，数额相同，体现出了公司利润积累的一般

未分配利润是企业留待以后年度分配的结存利润，从2012年的年末到2013年年末，未分配利润增加782330万元，增幅达44%，说明了公司当期有较强的持续发展能力和继续分红能力。

外币报表分析差额对本期所有者变动的影响为-1207万元。

公司营运资金管理分析

公司营运资金管理分析 比亚迪股份有限公司营运资金管理分析 一、比亚迪简介 比亚迪股份有限公司（以下简称“比亚迪”）创立于1995年，是一家香港上市的高新技术民营企业。LI前，比亚迪在全国范围内，已在广东、北京、陕西、上海等地共建有九大生产基地，总面积将近700万平方米，并在美国、欧洲、日本、韩国、印度、台湾、香港等地设有分公司或办事处，现员工总数已超过13万人。 2002年7月31日，比亚迪在香港主板发行上市（股票代码:1211HK）,创 下了54支H股最高发行价记录。2007年，比亚迪电子（国际）有限公司（股票代码:028o. HK）在香港主板顺利上市，表现理想。 比亚迪设立中央研究院、电子研究院、汽车工程研究院以及电力科学研究院，负责高科技产品和技术的研发，以及产业和市场的研究等;拥有可以从硬件、软件以及测试等方面提供产品设计和项LI管理的专业队伍，拥有多种产品的完全自主开发经验与数据积累，逐步形成了自身特色并具有国际水平的技术开发平台。强大的研发实力是比亚迪迅速发展的根本。 比亚迪现拥有IT和汽车两大产业群。公司IT产业主要包括二次充电电池、充电器、电声产品、连接器、液晶显示屏模组、塑胶机构件、金属零部件、五金电子产品、手机按键、键盘、柔性电路板、微电子产品、LED产品、光电子产品等以及手机装饰、手机设计、手机组装业务等。公司坚持不懈地致力于技术创新、研发实力的提升和服务体系的完善，主要客户为诺基亚、摩托罗拉、三星等国际通讯业顶端客户群体。目前，比亚迪作为全球领先的二次充电电池制造商，IT及电子零部件产业已覆盖手机所有核心零部件及组装业务，银电池、手机用锂电池、手机按键在全球的市场份额均已达到笫一位。

企业的经营指标分析报告

企业经营分析主要指标 几年经营下来，大家一定很关心自己的业绩，我们可以通过市场角度、财务角度和综合绩效评价等方面对企业的经营进行分析，从而揭示企业经营中的问题，以及提供创造价值途径。 利用学习过的财务管理知识对企业的经营状况进行分析。分析可从以下方面展开。 1企业筹资分析 1)企业筹资分析的意义：企业筹资分析有利于保证生产经营顺利进行；有利于降低企业筹资成本；有利于权衡收益与风险。 2)企业筹资成本分析。企业筹资成本是指企业因获取和使用资金而付出的代价或费用，它包括筹资费用和资金使用费用两部分。 企业筹资总成本=企业筹资费用+资金使用费用 企业筹资成本或单位资金成本(资金成本率)能够综合说明企业资金筹集的效益状况，通常资金成本率越低，说明企业筹资效益越好，反之，资金成本率越高，则说明筹资效益越差。 3)企业筹资结构分析。通过筹资结构分析，可以促使企业筹资结构优化，改善企业财务状况，提高企业承担财务风险的能力，降低企业的筹资成本。 ?企业负债筹资结构分析 一般认为该指标为50%比较正常，超过100%为企业破产的警界线。 一般说，在全部负债构成率正常情况下，流动负债构成率不应太高，否则企业短期偿债 能力可能会受到影响。 一般说，在全部负债构成率合理的情况下，长期负债构成率较高，对企业生产经营是有利的，因为给缓解企业短期负债的压力。对企业负债筹资结构分析，不仅可从静态角度分析各项同结构的合理程度，而且还可以从动态的角度比较各项负债结构情况或变动趋势。 ?企业所有者权益筹资结构分析 资本的多少反映企业所有者权益的大小，决定了企业资金实力的强弱。因此，一般地说，资金使用费用单位资金成本=筹资金额-筹资费用 =?∑ 某筹资方式成本该筹资方式筹资额综合资金成本各筹资方式筹资总额 =100%?全部负债全部负债构成率全部资产=100%?流动负债流动负债构成率全部负债 =100%() ?所有者权益所有者权益构成率全部资金或资产=100%?长期负债长期负债构成率全部负债

企业资金管理现状及对策分析

毕业设计 题目：企业资金管理现状及对策分析 二级学院：立信会计学院 专业：会计 学号：2017104234 姓名：王尊颜 指导教师：

内容摘要 资金管理是企业财务管理的重要组成部分，资金是企业从事生产经营活动以及其他经济活动的最重要的物质保障。资金对于企业来说就像血液一样重要,没有了资金,企业就无法再继续维持与生存下去。可见资金管理在企业管理工作中的地位十分重要。但是虽然资金对于企业来说非常重要,却仍然有不少企业的经营者与管理者不懂得如何有效地进行资金管理,无法让有效的资金发挥出更大的经济价值,从而造成了资金的大量浪费,让企业的维持与发展陷入困境。本文以医药批发企业资金管理的现状分析入手,结合当前企业资金管理工作具体情况谈谈如何加强资金有效管理,以供参考。 关键词：企业；资金管理；对策

目录 摘要 (Ⅰ) 一、企业资金管理的内涵分析 (1) 二、企业资金管理的现状分析 (1) （2.1）资金管理意识淡薄 (1) （2.2）资金管理制度不完善 (2) （2.3）资金管理制度缺失 (2) 三、企业资金管理存在的问题 (2) （3.1）企业经营管理者资金管理的意识缺乏 (2) （3.2）企业内部各部门之间的信息交流不畅 (3) （3.3）内部监督制度不健全，资金管理制度不完善 (3) 四、企业资金管理的对策分析 (4) （4.1）树立正确的资金管理意识 (4) （4.2）健全资金管理制度 (4) （4.3）提高资金使用效率 (4) （4.4）建立和完善资金业务的监督与检查机制 (5) 结语 (7) 参考文献 (8) 致谢 (9)

企业资金管理现状及对策分析 一、企业资金管理的内涵分析 企业资金管理是企业维系正常经营活动，优化资源配置，保障经济安全、稳定、可持续发展的重要手段。企业通过采取审计、监督等系列方法、手段实现对企业资金内部的全面控制，从而服务于企业的生产与发展，对企业来说，具有重要的现实意义。强化资金管理职能方面，可以保障经营资金更具流动性，通常有效的资金管理体制可以使企业拥有一定数量始终可变现的资产，当遇到人为或非人为环境变化以及自身战略决策失败带来的危机时，则具备较强的抗风险能力，甚至具备一定的融资能力，且扩大或转移生产经营，在市场波动中抓住机遇，反败为胜；另一方面，切实提高经营资金使用效率，加快资金周转速度，减少非必要成本损耗，最终做到提高资金及生产盈利水平。资金管理的主要对象为运营资金，根据现有运营资金分类方法主要可以分为以下两种：第一种按照资金的构成要素，可以将企业运营资金分为现有资金及等价物资产、存储货物、应收、应付账款等。由此管理项目被分为现有资金、等价物资产（证券等）管理、账款、存货管理及信用管理等，资产管理的主要功能在于确定各项目在资产总额中的最佳比例，通过管理提高资产周转效率，降低风险。第二种根据运营资金时间的变动性分为临时、永久性资金。临时性流动资金用于企业应对周期性、季节性变化带来的资产负债、货款支付，维系正产经营活动。永久性资金用于企业必要的生产投入及运营投入。通过资金管理合理分配二者的比重对企业生存发展具有重要作用。 二、企业资金管理的现状分析 （2.1）资金管理意识淡薄 我国处于市场经济完善时期，企业经营意识尚有欠缺，尤其在资金管理方面，过分注重提高生产能力，将大量资金投入产品前期生产，造成运营资金堵塞，周转不灵，一旦遭遇风险便失去了经营的主动性。监管意识有待加强，企业在使用

如何做好企业经营分析与评价

如何做好企业经营分析与评价 一.企业经营分析的立足点 ?（一）分析什么？ ?“企业经营分析”是管理当局进行经营决策、业绩评价的基本前提；构造企业经营分析的一个基本框架至少包括以下五个方面的内容和步骤： ?1.外部环境分析； ?2.内部资源分析； ?3.竞争战略分析 ?4.财务报告分析 ?5.成长战略分析 ?6.企业风险分析 ?1.外部环境分析； ?企业要从其所处的外部环境中寻找可以利用的机会及需要避免得威胁。因而需要对其外部环境进行分析、审视，制定相应的经营策略。 ?2.内部资源分析； ?通过资源审计和资源评估，来分析企业的资源情况，判断企业竞争中的优势与劣势；来分析企业资源的利用效果，制定资源管理计划；找出企业是否具备在市场上超过竞争的核心竞争力?3.竞争战略分析 ?竞争战略分析包括分析公司所处的行业状况和企业创造持续竞争优势的策略。 ?4.财务报告分析： ?财务报告分析分为会计分析和财务分析 ?会计分析：会计分析的目的是评价一个企业的会计对其经营状况的反应程度，通过分析会计政策和会计核算，可以知道公司会计数字的扭曲程度，可靠的会计分析可以提高财务分析结论的可靠性。 ?财务分析：财务分析是利用财务数据评估公司当前和过去的业绩，并了解其持续性。比率分析和现金流分析是两个最常用的财务分析工具。比率分析着重评估公司在产品市场中的业绩和财务政策；现金流量分析则着重分析公司的资金流动性和财务的灵活性。 ?5.成长战略分析； ?通过评估企业的内部成长和外部成长战略，重点分析当前经营业绩和经营战略对未来前景的影响，从而从战略高度上预测公司的未来。 ?6.企业风险分析； ?企业风险是指企业遭受经营失败的可能性。企业风险分析是通过对企业的经营风险因素进行综合评价，拟定一个企业风险的临界值。企业风险是由企业经营的不确定性引起的，这种不确定性主要来自三个方面：总体环境的不确定性、产业的不确定性、企业内部经营管理的不确定性。企业分析主要从环境风险、经营管理风险、金融财务风险三个方面进行。 （二）.企业经营分析的立足点 ?由于分析的目标是总结过去的经营状况来预测未来，所以经营分析应当着眼于未来，可以采取以下四种方法： ?（1）研究过去和现在的信息。预测未来的过程通常从研究过去和现在开始，通过分析一个企业经营活动的信息，有助于掌握企业面临的机会和风险，从而理解经营活动与经营事项之间的联系以及这些经营活动和经营事项对企业经营效益的影响，对于预测未来的经营状况是必须的。

关于XXX公司货币资金管理的调研报告范本

关于XXX公司货币资金管理的调研报告 一：单位的基础情况略 二：目前该单位货币资金管理的现状 （一）货币资金部控制不健全 在本公司我经常管理公司的日常现金的同时又得管理一些帐物。这就暴露出公司存在出纳会计一人兼，既管钱又管账；出纳保管一人兼，既管钱又管物；全部印鉴一人保管这里类的情况。虽然公司有货币资金部控制制度，却无相应的部稽核、监督评价机制的制度。 虽然公司有货币资金部控制制度，却无相应的部稽核、监督评价机制的制度,造成无规可依。或虽有检查考核制度、奖惩制度，但流于形式，以偏概全，缺乏科学性、合理性、完整性和有效性。如此不完善的制度在未来很有可能给公司带来不可估计的损失。部的混乱容易出现舞弊、挪用等不法行为。 （二）监督不力，缺乏事前始终的严格监督和控制资金流向与控制脱节，体外循环严重，事前控制缺乏，

事中监督落后，事后控制审计走过场。缺乏可行的考核办法，管理失控，企业人员不按制度规定乱担保，乱投资，乱开支，导致财务混乱，资金流失严重，这影响企业的发展，甚至会让企业走向灭亡。由于企业部缺乏信息反馈制度，缺乏及时沉淀资金的措施，在面对如今这多面的市场时，就会缺乏应变能力，就会在是企业越来越紧，不能发展壮大，止步甚至倒退。 （三）货币资金交易成本过高 交易成本指达成一笔交易所要花费的成本，也指买卖过程中所花费的全部时间和货币成本。包括传播信息、广告、与市场有关的运输以及谈判、协商、签约、合约执行的监督等活动所费的成本。 库存现金较大，不易管理，机会成本大，采用现金支票结算，结算成本高。货币资金管理费用较高。购买支票的价格全国统一为：货币资金支票20元，转账支票30元一本（含5元工本费）。平均每转账支票使用1元多的成本。而农业银行和工商银行对同城（包括异城）之收取1元每笔的交易费用。另一种情况，如果是提取现金不超过5万元，每笔收取25元，超过5万元的则收取50元。公司每月交易超过5万的次数大概为20次则，使用支票支付费用为1000元，而网上银行只需要支付100元。通过以上案例则知道公司在异地结算时选择结算时正确的方法，降低结算费用。

4(百度)浅析海底捞营运资金管理存在的问题及对策剖析

1绪论；1.1研究背景；目前，我国餐饮民营企业迅速发展；1.2研究意义；由于我国餐饮企业发展迅速，也导致在经营策略上的失；1.3研究内容；通过对海底捞营运资金的调查论述了五点内容分别是：；1.4研究方法；根据市场现状进行分析与研究，并结合理论知识加以概；2相关理论知识；2.1营运资金的概念；广义营运资金是一个具体概念，它包含了企业所有流动；2.2优化企业营运 1 绪论 1.1 研究背景 目前，我国餐饮民营企业迅速发展。海底捞成立于1994年，以经营川味火锅为主，融汇各色火锅为一体的大型跨省直营企业。19年来已在北京、上海、西安等全国21个城市拥有82家直营餐厅，员工近两万人。但是，就在黄铁鹰访谈张勇和海底捞的过程中，也发现了海底捞隐含的问题。其核心还是人的问题。不少企业普遍存在营运资金短缺的问题，大大限制了生产经营的发展，而企业的生存与发展在很大的程度上，可以说是维系于营运资金的管理和运营情况。 1.2 研究意义 由于我国餐饮企业发展迅速，也导致在经营策略上的失误，不考虑自己本身以变现的固定资产以及长期资产急剧增加，这种不合理的资本结构造成了其企业财务状况的恶化，变现和支付能力差，这些都直接造成了企业资金的短缺。 1.3 研究内容 通过对海底捞营运资金的调查论述了五点内容分别是：餐饮企业营运资金的现状；企业营运资金的问题；营运资金的对策；财务管理的对策；对所研究内容的概述。 1.4 研究方法 根据市场现状进行分析与研究，并结合理论知识加以概括总结。 2 相关理论知识 2.1 营运资金的概念

广义营运资金是一个具体概念，它包含了企业所有流动资产·，即由企业一定时期持有的现金和有价证劵、应收和预付款项及各类存货资产等构成的。这些具体的流动资产的控制、持有现状的确定等是企业日常财务管理中重要的内容。狭义的营运资金是一个抽象概念，即净营运资金。在当今社会中餐饮企业常采用广义营运资金，这种管理模式更有利于餐饮企业的发展。 2.2 优化企业营运资金管理的原则 2.2.1营运资金优化管理，就是在满足企业资金进本需求的前提下尽可能的将替企业在流动资产上的投资额，并大量利用短期负债进行流动资产的融资，实现流动资金与流动负债的最优化组合。 2.2.2实现营运资金最优化管理的基本原则是：认真分析生产经营状况，确定合理的营运资金需求量，科学安排流动资产与流动负债比例；选择资产成本低额筹资渠道；加速营运资金周转，保持较高获利能力。 2.3 营运资金管理的目标 企业财务管理的重要组成部分，营运资金管理的基本和最终目标应该遵循企业整体财务管理的目标。概括而论，企业营运资金管理的目的是通过实施有效的管理活动，保证企业营运资金的充分流动性和安全性，并尽可能的提高营运资金的利用水平和周转能力，努力提高企业的整体能力。 3 企业营运资金的现状 目前，我国餐饮民营企业经过改革开放二十几年的发展，已取得了辉煌的成绩，在我国国民经济中占有非常高的比重，但是企业越发的发展，随之也有一些社会现状体现出来，海底捞财务管理也相应的出现了一些问题。 3.1.缺乏明确的产业发展方向，对项目投资缺乏科学论证 3.1.1片面追求“热门”消费倾向，不顾客观条件和自身能力，无视国家宏观调控对企业发展的影响。

公司运营资金管理存在的问题及改进

摘要：随着市场竞争的日益加剧，许多公司的生存和发展面临着极其严峻的挑战，而与公司的生存和发展密切相关的，就是对维系公司运营资金的管理。本文以日用陶瓷行业冠福家用公司为例，对公司运营资金管理的现状进行分析，探讨了目前存在的运营资金短缺、资金运营效率低、信贷资金比重较大、运营资金结构不合理等问题，并给出了应对现存问题的解决办法及建议。 关键词：运营资金管理问题福建冠福现代家用股份有限公司 引言 在当今经济全球化的形势下，面对竞争的日益激烈，公司的生存面临着诸多问题，其中最为重要的就是运营资金，这是影响公司未来发展的主要瓶颈。当前我国的股份公司普遍存在运营资金短缺等问题，这极大地限制了公司的生产和经营的发展。利润是企业在运作中之追求的最终目的，当然，公司的利润主要是通过依靠流动资金的周转来实现的，因此，运营资金是公司管理的核心，也是公司赖以生存和发展的基础。[1] 福建冠福现代家用股份有限公司成立于1999年6月22日，主要经营日用及工艺美术品，加工、制造家用塑料制品、玻璃制品、不锈钢制品，生产、销售陶瓷制品原辅材料，并且从事货物及技术的进出口业务、对外贸易，以及商务信息咨询、企业管理咨询，以及工业设备领域内的技术研究、计算机领域内的技术研究开发等。 一、冠福公司运营资金管理存在的问题 2012年，全世界经济持续动荡，复苏十分缓慢，欧债危机没有得到根本解决。国内的各种原材料、能源价格和劳动力成本大幅上升。受国家房地产宏观调控、实体经济不景气等因素的持续影响，更使得居民的消费意愿回升缓慢，许多外销陶瓷企业业务回撤国内市场，更加剧了行业竞争[2]。公司在2012年度，加快销售渠道与终端的调整，减少直营店数量，将经营重点转向开发综商超市内的特渠店。公司销售渠道的调整导致部分门店关停等的损失使得2012年销售费用仍然居高不下；另外，银行借款的增加以及利率上升导致公司的财务费用也大幅上升，给公司经营带来巨大的困难。 （一）运营资金短缺 公司要快速发展壮大必须依靠充足的资金，然而受外部经济形势及市场竞争激烈等因素影响公司往往存在经营资金不足的困扰。当前国家紧缩货币政策、通胀压力加重，市场竞争激烈、企业销售利润低、垫资严重等因素使企业面临经营资金短缺问题[3]。此外，从公司自身经营方面，由于不断扩大生产规模，需要大量固定资产投资，如果投资管理不好，也会造成运营资金短缺情况。运营资金短缺会不利于公司的长远发展。 （二）运营资金运营效率低 该公司运营资金效率低，存在流动资金周转速度慢与商业信用使用差距较大的现象。一方面许多公司应收账款控制不严，账面应收账款较大，回收周期较长，呆死账发生概率较大。公司只注重市场占有率扩大，销售业绩增加，而忽视了对应收账款的管理，减少实际现金流，降低了运营资金使用效率。另一方面公司对市场产品需求把握不准确，产品结构不合理，产品滞销，或生产组织协调差，使原材料在某个生产环节上积压，使产品账面价值过高，而可变现能力差，使流动资金周转速度慢。第三、商业信用使用率低，应付账款是一种无息贷款，合理利用应付账款会使企业发展速度加快。对于大型公司运用商业信用效率高，而对于众多中小公司来说应付账款受到限制，商业信用利用率很低，而中小公司又正是支持经济发展的重要组成部分。 （三）信贷资金比重较大 对于大多数公司来说，公司融资的主要渠道是银行短期借款，短期借款的优点是银行资金充足，实力雄厚，能为公司提供较多的短期资金。银行借款具有较高的弹性，可以随借随还。缺点是资金成本较高，限制条件较多。公司在信贷资金管理上往往存在误区，缺乏对运营资金管理规划，在不断扩大公司经营的过程中，存在资金的筹集与运用不匹配的现象，一方面大量向银行借款，另一方面没有合理安排运营资金的使用时间和使用需求量，使信贷资金在某一时

营运资金管理相关资料全

第五章营运资金管理 第一节营运资金管理概述 一、营运资金的定义及特点

财务经理的大量时间都用于营运资金的管理。企业进行营运资金管理，应遵循以下原则： （1）保证合理的资金需求；（2）提高资金使用效率；（3）节约资金使用成本；（4）保持足够的短期偿债能力。 三、营运资金管理战略 （一）流动资产投资战略 注意一个比率：流动资产--销售收入比率。根据这一比率的高低，可将流动资产投资战略分为两类。 （二）流动资产融资战略/陈老师的图解简单明了 1.期限匹配融资战略 【注意】流动资产的分类：永久性流动资产和波动性流动资产。 永久性流动资产和固定资产以长期融资方式（负债或权益）来融资，波动性流动资产采用短期融资方式融资。 【特点】收益和风险居中 2.保守融资战略 长期融资支持固定资产、永久性流动资产和部分波动性流动资产。 公司试图以长期融资来源来为波动性流动资产的平均水平融资。 【特点】风险低，收益低 3.激进融资战略 公司以长期负债和权益为所有的固定资产融资，仅对一部分永久性流动资产使用长期融资方式。短期融资方式支持剩下的永久性流动资产和所有的波动性流动资产。 第二节现金管理 一、持有现金的动机 （一）交易性需求：企业在正常生产经营秩序下应当保持一定的现金支付能力。 （二）预防性需求：企业为应付突发事件而持有的现金。企业为突发事件而持有的现金主要取决于三方面：一是企业愿冒缺少现金风险的程度；二是企业预测现金收支可靠的程度；三是企业临时融资的能力。 （三）投机性需求：企业为抓住突然出现的获利机会而持有的现金。 除了上述三种基本珠现金需求以外，还有许多企业是将现金作为补偿性余额来持有的。补偿性余额是企业同意保持的账户余额，它是企业对银行所提供借款或其他服务的一种补偿。 二、目标现金余额的确定

浅析企业资金管理模式的现状与问题

中央广播电视大学人才培养模式改革 和开放教育试点会计学专业毕业论文 浅析企业资金管理模式的现状与问题 学员姓名学号 入学时间2008 年秋季 指导老师职称讲师 试点学校

2011年04月

目录 一、概述 (4) 二、企业集团资金管理的现状 (4) 三、企业现金流管理存在的问题 (5) 四、改善企业资金管理的措施建议 (6) 五、企业集团资金管理三种模式 (7) （一）企业集团账户管理模式 (7) （二）收支结算账户管理模式 (8) （三）混合账户管理模式 (9) 参考文献 (10)

浅析企业集团资金管理模式的现状与问题 [摘要]资金是企业生产经营正常开展的基础，可喻为企业赖以生存的“血液”，作为企业财务管理的核心，资金管理越来越被企业所重视。企业集团作为若干企业组成的经济联合体，最重要的联结纽带是资金。在企业集团以企业价值最大化为理财目标的情况下，以资金管理为中心具有较为充分的理论依据与实践依据。由于企业各方面生产经营活动的质量和效果都可以综合地反映在资金运动中，有效合理地组织资金活动，对于改善企业经营管理、提高经济效益具有重要作用。企业只有加强资金管理，合理组织资金供应、降低资金成本、加快资金周转、优化资金控制和监督机制，才能促进企业现金流的良性循环和财务管理目标的实现。因此现代企业集团在资金管理方面选择适当的资金管理模式成为一个至关重要的现实问题。本文试从当前企业在资金管理过程中存在的问题出发，针对这些问题，提出了一些对策和建议。 [关键词]企业资金管理财务管理 一、概述 资金是指社会产品再生产过程中生产、分配、流通和消费等环节中社会产品的货币表现(包括货币本身) ，是企业从事各项经济活动的基本要素，是企业发展的必备要素，是企业生产经营的源泉，是企业生产经营正常运转的根本保证，其作用非常明显。而企业的资金管理又是企业财务管理的核心内容，是组织生产和经营活动，确保企业生存和发展的重要理财工作。 近年来，在借鉴国外先进管理经验的基础上，我国企业资金管理水平有了显著的提高，但由于其资本和技术构成较低、受传统体制和外部宏观经济影响大等因素，我国企业中，有相当一部分忽视了资金管理的核心地位，管理思想僵化落后，使企业管理局限于生产经营型管理格局之中，企业资金管理的作用没有得到充分发挥。同时由于受宏观经济环境变化和体制的影响，企业在加强资金管理方面遇到了阻碍。 二、企业集团资金管理的现状 1.企业集团对资金控制的散乱，管理薄弱，造成其使用效率低下 目前，企业集团资金集中管理的需要和内部多级法人资金分散占用现实的矛盾已成为现阶段中小企业财务资金管理中最突出的问题。一是公司多头开户的现象比较普遍，一些集团旗下各公司设立的账户少则数百，多则逾千，资金管理严

巨人集团的营运资金管理分析

巨人集团的营运资金管理分析 班级：电商151 学号：20号姓名：杨虞莲 一、背景知识 （一）巨人集团简介 中国的企业和企业家中,史玉柱和他的巨人集团是迄今为止为数不多的经历了大起——大落——又大起这样一个“完整”过程的成功案例，这是中国企业活的标本。巨人集团，曾经是一个红遍全国的知名企业，历经不到2年就成为销售额近4亿元，利税近5000万元，员工达二千多人的大企业，同样历经4年就如同泡沫似的破裂了。而巨人集团最终倒闭的主要原因很大一部分就在于巨人集团的营运资金管理不当，或者说是财务战略失当所导致。 1.XXXXXXXX（三级标题，宋体5号） XXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXX XXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXXX （二、三级标题下的正文内容，宋体五号，全文1.5倍行距） 2.XXXXXXXXXX （二）企业资金战略运营模式 （1）资金运作战略 1）产权交易与企业重组 产权交易是产权价值按市场规则进行的交易或有偿转让。机构或个人之间在市场规则约束下发生的生产要素以及附在生产要素上的各种权利关系的有偿转让行为，都是产权交易活动。企业整体或部分转让、公司制企业股权的对外转让，以及企业的兼并、收购、拍卖、托管等，都属于产权交易性质，因为也被视为资本运营活动。 2）企业收缩 当企业为了适应环境变化，就要调整经营策略，提高管理效率，谋求管理激励，提高资源，提高资源利用率，弥补决策失误时，往往采取企业收缩战略。一个企业通过剥离或分立不适于公司的发展战略，没有成长潜力或影响企业整体发

康佳营运资金管理指标分析

康佳营运资金管理指标分析 营运资金即净营运资金，是指流动资产减去流动负债后的余额。它与流动比率、速动比率、现金比率等结合可用来衡量公司资产的流动性程度和偿债能力。如果流动资产等于流动负债，则占用在流动资产上的资金全部是由流动负债融资形成的；如果流动资产大于流动负债，则与此相应的“净流动资产”要以长期负债或股东权益的一定份额为其资金来源。营运资金管理一般是指公司的流动资产管理和为维持流动资产而进行的短期融资活动管理。有效的营运资金管理，要求公司以一定量的净营运资金为基础，正常地从事生产经营活动。本文结合案例，通过查找计算相关数据，从研究营运资金管理评价指标入手，进行康佳集团的营运资金管理的关键指标分析。 一、公司基本情况 1.基本概况。康佳集团是一家以生产经营彩色电视机、数字移动电话以及液晶显示器等网络产品为主，兼营电冰箱、空调器、洗衣机、无绳电话及其配套产品等的企业。 2.财务概况。该公司财务状况基本良好，但应收账款的管理上存在一定的问题；公司存货策略问题严重，存货库存量很大、比重较高，周转率低，最终导致2001年出现了自1992年上市以来的首次亏损，其中清理彩电及其他库存产品形成的跌价损失就占亏损总额的%。营运资金的管理贯穿于整个公司的经营过程，该公司在未来经营中需做好营运资金的管理（特别是存货的管理），有助于提高公司的经营效率，促进公司的整体发展。 二、公司营运资金管理评价指标分析 1.营运资金基本情况分析。营运资金是指流动资产超过流动负债的部分。营运资金越多，流动负债的偿还越有保障，短期偿债能力越强。营运资金之所以能成为流动负债的缓冲垫，是因为它是长期资本用于流动资产的部分，不需要在一年内偿还。 营运资金分析表 （单位：元） 1995年1996年1997年1998年1999年2000年2001年 流动资产1,864,927,2173,400,615,0584,492,089,9526,179,877,0188,315,579,5138,318,575,2885,382,882,876流动负债1,702,998,4832,598,850,5563,408,875,8854,497,475,8325,620,350,4356,099,108,0083,968,117,258营运资金161,928,734801,764,5021,083,214,0671,682,401,1862,695,229,0782,219,467,2801,414,765,618康佳集团1995-1999 年，营运资金由4元逐步上升为78 元，体现出一个较为理想的流动资产大于流动负债的状况，相应的企业总体经营状况也有不错表现。但2000年和2001年企业营运资金连续下降，特别是2001年下降幅度超过了30%，意味着企业短期偿债能力的快速下降，企业面临一定程度潜在的财务风险。根据案例与相关资料，产生这一变动的主要原因是企业在存货管理上的问题所带来的流动资产的大幅变动。 2.流动资产管理分析。 （1）应收账款周转率。对于应收账款管理，主要在于销售环节和信用政策的制定。 应收账款周转率分析表 1995年1996年1997年1998年1999年2000年2001年 应收账款（元）94,598,711574,649,354373,755,042966,401,9061,378,126,9821,003,481,258603,278,627应收账款周转率（次/年）38.7314.9613.3812.808.647.578.80应收账款周转期（天）9.3024.0626.9128.1341.6747.5640.91康佳集团应收账款数额庞大且有较大幅度的波动变化，但周转率呈现连续下降趋势由1995年的次/ 年变化至2001年的次/ 年，周转天数由1995 年的天增加至2001 年的天，表明应收账款的管理上存在较大问题。其中随着业务的增长，家电行业赊销较多这一特殊性可能是造成其周转缓慢的主要原因。

《经营分析与评价》书评

《经营分析与评价》书评 Z201208112 宁萍 本学期我们学习了财务报表分析这门课程，孙老师推荐用书是（美）帕利普，（美）希利教授主编，东北财经大学出版社印制的第四版《经营分析与评价》这本书。这本书是一本全英教材。 本书高等院校双语教学推荐教材，共分为十二章，被分类归在框架、经营分析与评价的工具、经营分析与评价的应用三个大篇目里。 第一篇目概述部分主要论述了有效利用财务报表进行经营分析与评价的框架,本章扼要地说明（概括）了财务报表分析的综合性框架。由于财务报表最广泛地提供了 上市公司经济活动的数据信息，因此投资者和其他股东依靠财务报告来评定公司及其管理当局的经营计划和公司业绩。为了了解财务报表分析的作用，了解财务报告在资本市场运作的作用以及何种制度因素可以规范财务报表是非常重要的。因此，本章首先对这些因素进行简要的描述，然后再对分析师从财务报表提取信息、进行有价值的预测所必须执行的步骤进行讨论。 第二篇目经营分析与评价的工具部分主要介绍了战略分析、会计分析、财务分析、和前景分析基本分的内容。 首先战略分析是财务报表分析的重要起点，因为分析师可以据此定性的了解企业的经济状况。战略分析也可用于确定企业的利润驱动因素和企业所面临的主要风险，分析师还可以据此来评价企业的业绩是否具有可持续性，并对企业的未来业绩做出合理的预测。企业能否赚取超过其资本成本的投资收益取决于其自身的战略选择：(1)行业选择，即选择企业所从事的某一行业或多个行业；(2)竞争定位，即企业准备采取的与同行业其他企业进行竞争的方式；(3)企业整体战略，即企业如何在其经营的多个业务范围内进行分工些作。战略分析就是对上述三个方面的选择进行分析。行业分析就是找出影响行业盈利能力的各种经济因素。竞争战略分析就是确定企业参与行业竞争的基础。一般来说，企业的竞争优势来源于两个潜在的战略，即成本领先战略和差异化战略。企业整体战略分析是研究企业能否通过多元化经营以创造价值。与经营同一业务并通过市场进行交易相比，规划良好的企业整体战略可以通过多元化经营来减少成本或增如收入。通过战略分析所获得的结果有助于进行与财务报表相关的其他分析。 其次，第三四章讲述了会计分析与实施。会计分析的目的是评价企业会计对企业基本经营现状的反映程度。分析师通过辨别会计灵活性的应用情况、评估企业会计政策和会计估计的恰当程度，进而评价该企业会计数据的欠真程度。在确认企业会计失真以后，分析师可以利用现金流和附注信息来纠正失真的会计数据。第四章说明了如何使用标准的术语和会计科目将企业的财务报表调整为标准模式。本章还讨论了常见的会计失真的种类，并说明为了消除失真需要如何调整标准化后的财务报表。

关于公司2020流动资金管理情况的调研报告

关于公司2020流动资金管理情况的调研报告提供一篇调研报告，为您提供帮助！ 流动资金是企业经营的血液。一个良好的资金流管理可以使企业的经营业绩稳步上升，在激烈的市场竞争中占有一席之地。反而言之，如果现金流失控，将严重制约企业的经营 与发展。流动资金流的风险管控需要从企业的整体内控架构入手，这样，才不会“一叶障目，不见泰山。”鉴于此，本文将对公司的流动资金管理，从公司内控层面、信用风险、 资金运作、投资策略等方面作一分析调查。 一、公司概况及财务情况简介 公司是以石油、化工为主要产品的制造业。在经历了近几年的运营发展，在同行业中 已小具规模。现如今的规模即将突破亿元大关，预计净利润也达千万。公司现有员工近千人。 目前公司的流动比率与同行业相比，大相径庭。产品的平均毛利率均达到20%以上。 多元化的产品经营为公司创造了良好的赢利能力。不过，从近两个月的财务报表来看，随 着公司销售规模的日渐扩张，公司的现金流量产生了一定的缺口。同时，应收账款周转期 延长，存货周转率的下降，给公司的流动资金带来巨大的压力。如果这种情况持续下去， 将会给公司带来较大的财务风险，造成企业资金链的断裂。 大学生作为特殊的消费群，本调查旨在分析大学生特别是贫困生大学生的消费行为， 了解他们目前的消费情况，以期挖掘潜在的问题，并提出相应有效的改善措施。结果表明，大学生月消费总额贫富差距大，“游玩费”、“通信费”、“恋爱费”逐渐增长，消费呈

现向多元化发展，理财和储蓄观念仍十分淡薄。因此，应形成更好的消费氛围，指导大学 生合理规划自身消费构成，增强理财意识，注重精神消费，树立科学合理的消费观。 资金流是企业生存与发展的基础，尤其在“现金为王”的时代，现金流远比利润更为 重要，因为资金链的吃紧使企业走向破产的案例比比皆是。可能企业的账面利润很可观， 但是纵观其现金流量表，当期经营现金流量为负，那么企业的后果一定是银行信贷吃紧， 企业经营周转失灵。公司是以化工产品为主的行业，对于现金的依赖比一般行业更为强烈，化工产品的价格波动性，使得企业必须拥有一定的储备资金去应对市场行情的多变化。看 准市场时机，随时备货，随时出货。所以，公司对于货币资金的要求是比较高的，在保证 一定的存量自有资金的前提下，要与银行保持紧密的联系，争取较高额度的信贷资金。 从利润表中可以看出，公司的财务费用还是相当偏高的，说明公司良好的利用了信贷 政策。但是，在取得信贷资金的同时，也应时刻保持警惕。目前，国家的宏观经济形势非 常严峻，国家的货币政策一再缩紧，存款准备金一再上调，收紧了市场上大量的流动资金。造成银行信贷额度紧缩，同业拆借利率上升，放贷的利率随市场利率的波动一再上升，给 企业带来较高的资金成本。在这种状态下，对企业的风险控制能力是一个巨大的考验。一 旦“锦上添花、落井下石”的银行对公司停止放贷，将会给公司的经营带来致命的冲击。 二、公司应收账款的情况及合理建议 尽管“医养结合”养老机构在运营过程中遇到一些问题，但随着“医养结合”养老机 构的蓬勃发展，也给我们带来一些启示。 从公司的应收账款余额，在与前期的纵向比较，以及与同行业间的横向比较来分析， 是呈现上升趋势。这样，也就伴随着坏账风险也在悄然增大。随着公司销售规模的扩大， 有些业务员为了提高自己的销售业绩，大量使用信用政策，可能造成回款控制不力，货款 不能及时收回，这样就给公司的货币资金带来了很大的压力。因此，在利润和现金流的选 择面前，公司的管理层应该综合分析，是在保证资金回笼的前提下最大化的去追求利润？ 还是在实现利润最大化的前提下去保证资金流？在这一点上，我们认为应该选择现金流第一，在保证资金回款的基础上再去实现利润大化，这里我们作一假设，如果a公司的款能 在开票后100%的收回，利润为80万；另一家b公司利润是100万，但是开票后只能收回 50万元，那么我们应该选择做a的业务。公司的应收账款应该实行总额控制，即在现

伊利实业股份有限公司营运资金管理分析报告

【财务指标-营运能力】 ━━━━━━━━━━━┯━━━━━┯━━━━━┯━━━━━┯━━━━━指标名称│2012-12-31│2011-12-31│2010-12-31│2009-12-31 ───────────┼─────┼─────┼─────┼───── 应收帐款周转率(次/年) ││││ 存货周转率(次/年) ││││ 固定资产周转率(次/年) │ -│ -│ -│ - 总资产周转率(次/年) ││││ ━━━━━━━━━━━┷━━━━━┷━━━━━┷━━━━━┷━━━━━ 注：存货周转率高表明公司经营效率高，占用资金少，营运能力强。 三、伊利股份有限集团营运能力分析 营运能力分析，包括人力资源营运能力分析、生产资料营运能力分析。（一）人力资源营运能力的分析 人力资源营运能力通常采用劳动效率指标来分析（人均营业收入、人均净产值等）。 （二）生产资料营运能力分析 资产的周转速度，通常用周转率和周转期来表示。生产资料的营运能力实际上就是企业的总资产及其各个组成要素的营运能力。资产营运能力的强弱关键取决于资产的周转速度，通常用周转率和周转期来表示。 1、周转率，是企业在一定时期内资产的周转额与平均余额的比率，反映企业

资产在一定时期的周转次数。周转次数越多，表明周转速度越快，资产营运能力越强。 2、周转期，是周转次数的倒数与计算期天数的乘积，反映资产周转一次所需要的天数。周转期越短，表明周转速度越快，资产营运能力越强。 生产资料营运能力分析包括流动资产周转情况分析、固定资产周转情况分析以及总资产周转情况分析。周转率是企业在一定时期内资产的周转额与平均余额的比率，它反映企业资产在一定时期的周转次数。周转期是周转次数的倒数与计算期天数的乘积，反映资产周转一次所需要的天数。其计算公式为： 周转率（周转次数）=周转额÷资产平均余额 周转期（周转天数）=计算期天数÷周转次数 =资产平均余额×计算期天 数÷周转额 具体地说，生产资料营运能力分析可以从以下几个方面进行分析。 （1）流动资产周转情况分析 反映流动资产周转情况的指标主要有应收账款周转率、存货周转率和流动资产周转率。 （2）固定资产周转情况分析 反映固定资产周转情况的主要指标是固定资产周转率。 （3）总资产周转情况分析 反映总资产周转情况的主要指标是总资产周转率。 3、以2012年计算分析为例 （1）流动资产周转情况分析 ①应收账款周转率 2012年伊利的应收账款周转率（周转次数） =营业收入/平均应收账款余额 =420亿/[（亿+亿）/2] 2012年伊利的平均应收账款余额 =（应收账款余额年初数+应收账款余额年末数）÷2 =（亿+亿）/2 一般情况下，应收账款周转率越高越好。应收账款周转率高，表明收账迅速，

企业经营分析财务指标说课讲解

企业经营分析财务指 标

企业经营分析 1.经营分析概述 首先要为分析提供内部资料和外部资料。内部资料最主要的是企业财务会计报告，财务报告是反映企业财务状况和经营成果的书面文件，包括会计主表（资产负债表、利润表、现金流量表）、附表、会计报表附注等；外部资料是从企业外部获得的资料，包括行业数据、其他竞争对手的数据等。 2.根据财务报告 2.1按照分析的目的内容 财务效益分析、资产运营状况分析、偿债能力状况分析、发展能力分析； ?财务效益状况 即企业资产的收益能力。资产收益能力是会计信息使用者关心的重要问题，通过对它的分析为投资者、债权人、企业经营管理者提供决策的依据。分析指标主要有：净资产收益率、资本保值增值率、主营业务利润率、盈余现金保障倍数、成本费用利润率等。 ?资产营运状况 是指企业资产的周转情况，反映企业占用经济资源的利用效率。分析主要指标有：总资产周转率、流动资产周转率、存货周转率、应收帐款周转率、不良资产比率等。 ?偿债能力状况 企业偿还短期债务和长期债务的能力强弱，是企业经济实力和财务状况的重要体现，也是衡量企业是否稳健经营、财务风险大小的重要尺度。分析主要指标有：资产负债率、已获利息倍数、现金流动负债比率、速动比率等。 ?发展能力状况 发展能力是关系到企业的持续生存问题，也关系到投资者未来收益和债权人长期债权的风险程度。分析企业发展能力状况的指标有：主营业务增长率、净利润增长率、销售增长率、资本积累率、三年资本平均增长率、三年销售平均增长率等。 2.2按照分析的对象不同 资产负债表分析、利润表分析、现金流量表分析。 ?资产负债表分析

主要从资产项目、负债结构、所有者权益结构方面进行分析。资产主要分析项目有：现金比重、应收帐款比重、存货比重、无形资产比重等。负债结构分析有：短期偿债能力分析、长期偿债能力分析等。所有者权益结构是分析：各项权益占所有者权益总额的比重，说明投资者投入资本的保值增值情况及所有者的权益构成。 ?利润表分析 要从盈利能力、经营业绩等方面分析。主要分析指标：净资产收益率、总资产报酬率、主营业务利润率、成本费用利润率、销售增长率等。 ?现金流量表分析 主要从现金支付能力、资本支出与投资比率、现金流量收益比率等方面进行分析。分析指标主要有：现金比率、流动负债现金比率、债务现金比率、股利现金比率、资本购置率、销售现金率等。 ?盈余现金保障倍数 企业一定时期经营现金净流量同净利润的比值，反映了企业当期净利润中现金收益的保障程度，真实地反映了企业的盈余的质量。盈余现金保障倍数从现金流入和流出的动态角度，对企业收益的质量进行评价，对企业的实际收益能力再一次修正。 3.指标说明 3.1财务效益状况 ?净资产收益率 这个指标也叫净值报酬率或股东权益报酬率，说明公司的全部净资产即股东权益为公司所创造的利润水平，用来衡量股东投资的收益率。公司的股东权益在一个会计年度内可能会因实现利润、配股、分配股票股利（送红股）、资产增值、接受捐赠、减少注册资本等增加或减少，因此不同时段增加或减少的股东权益对利润的贡献大小不一样。如果股东权益的增加都是年末的话，这部分增加的股东权益对本年利润几乎没有贡献，但按全面摊薄法计算净资产收益率时，却要参与，这样就使得净资产收益率会降

我国企业营运资金管理研究现状及展望

我国企业营运资金管理研究现状及展望 摘要：这篇文章详细的讲述了现在我国企业营运资金管理效率、管理方法等方面出现的一些问题，并对如何提高营运资金管理的效率提出提出几点解决办法。 关键词：营运资金研究展望 营运资金是和企业的日常生产生活密不可分的，是企业流动资产上的资金，和企业的各个方面都有很大的联系。企业营运资金管理的水平决定了企业盈利的水平。所以，企业营运资金管理是企业资金管理的重中之重。 一、我国企业营运资金管理中存在的现状 （一）营运资金短缺 营运资金是社会资源，是流动资金，由于管理的不健全，运转机制存在问题，这也是流动资金短缺的主要原因。我国的一些企业，因为管理制度不完善，没有财政预算，日常经营往往超出了应有的资金使用，造成了资金周转不开，影响了企业的生产生活，给企业带来损失。 （二）没有应有的风险意识 我国有的企业为了多卖产品，往往通过赊款的形式来进行交易，总所周知，赊款是一种信用形式，有一定的风险，如果缺少对客户的信用调查，就会很难让自己的资金回笼，

成为呆账坏账，这样就会大量占用企业的资金，严重的话可能会拖垮企业。 （三）企业囤积的货物过多 有的企业仅凭着自己的经验，没有对市场进行科学的分析，没有明确的计划，就大量的囤积货物，占用过多的资金，使得自己的资金运转困难，一旦市场行情不对，货物价格下跌，囤积在自己手里货物卖不出去，就会造成企业资金大量的亏损，经营不善可能会导致企业的倒闭。 （四）没有及时的对账、催账 企业盲目的大量赊款，事后并没有及时的与财务部门对账，预算资金与核算不相符，就会导致企业营运资金运转不开。应该收取的欠款并没有及时的去催款，责任不明确，没有专门的催款人员去催款，欠款耽搁时间长了，有的会忘，有的去要款也很是费力，形成坏账、呆账，给企业带来很大的经济损失。 （五）企业的现金管理没有条理 企业存在的现金过多或过少都不是一个成功的合格的 企业。有的企业由于财务管理结构不健全，资金的运营机制存在问题，财务人员专业技能不过硬，人员短缺，没有预算好合理的应有的现金存有量。现金过多会导致资金的闲置，没有合理的应用安排，没能产生利益。现金过少也不行，不能支付日常的生产生活所产生的费用，一旦遇到紧急状况，