对《关于修订部分条款的通知》解读

对《关于修订部分条款的通知》解读

为深化“放管服”改革，进一步拓宽医保定点医疗机构覆盖面，满足人民群众的医疗服务和医疗保障需求，同时根据我市机构改革职能划转情况，市医保局联合市人社局对《汕头市基本医疗保险定点医疗机构管理办法》（汕人社〔2018〕39号，以下简称“原管理办法”）部分条款进行修订，拟定了《汕头市医疗保障局汕头市人力资源和社会保障局关于修订〈汕头市基本医疗保险定点医疗机构管理办法〉部分条款的通知》（以下简称《通知》），现就文件有关内容解读：

一、文件出台背景

（一）因机构改革职能划转，原由人力资源社会保障行政部门承担的定点医疗机构管理职能划转至医疗保障行政部门，管理办法中有关医保定点政策解释的行政管理部门需作相应调整。

（二）为落实医保定点管理“放管服”相关要求，贯彻国家有关部委促进社会办医的意见，根据医疗机构发展趋势和参保人持续释放的医疗健康需求，为进一步扩大医保定点覆盖面，需适当调整放宽医疗机构医保定点准入范围和要求。

（三）在支持医疗机构发展扩大医保定点覆盖面的同时，要进一步强化“事中事后”监管，落实国家医保局关于当前加强医保协议管理确保基金安全有关工作的要求，进一步建立健全医保定点管理机制，加大对定点医疗机构违规行为，特别是涉嫌欺诈骗保行为的查处打击力度。

二、主要政策依据

国家卫生健康委、国家医保局等十个部门《关于印发促进社会办医持续健康规范发展意见的通知》（国卫医发〔2019〕42号），国家医保局《关于当前加强医保协议管理确保基金安全有关工作的通知》（医保办发〔2018〕21号）等有关文件。

三、修订调整条款的主要内容和解读

（一）原管理办法各条款涉及“人力资源和社会保障行政部门”的表述调整为“医疗保障行政部门”，涉及“卫生计生行政部门”的表述调整为“卫生健康行政部门”。即按我市机构改革职能划转情况，明确医疗机构医保定点管理工作划转由医疗保障行政部门负责，并按机构改革方案对有关行政部门机构名称进行规范。

（二）由于原管理办法采用罗列方法界定申请医保定点的医疗机构范围，但随着医疗事业的发展和社会办医的参与，有关医疗机构进一步细分发展，出现了口腔门诊、血液透析门诊等许多新生机构，还有一些基层医疗机构，其开展的基本医疗服务符合纳入医保定点，但由于未列入原管理办法罗列的可申请定点资格机构名称之内，限制了其申请成为医保定点单位，也不利于患者选择方便就医并享受相应的医疗保障。鉴于此，《通知》调整放宽医疗机构申请定点门槛，推动“非禁即入”，将原管理办法第六条、第七条修订为：“我市已取得卫生健康行政部门核发有效的《医疗机构执业许可证》的医疗机构并正式营业3个月以上，按照

其医疗机构执业许可核准范围提供的医疗服务，涉及基本医疗保险支付项目的，可向社保经办机构提出住院类/门诊类医保定点申请”。明确已取得《医疗机构执业许可证》，提供基本医疗服务的医疗机构可申请医保定点，同时将原管理办法第十一条第（一）项“取得有效的《医疗机构执业许可证》，并正式营业6个月以上的”修订为“取得有效的《医疗机构执业许可证》，并正式营业3个月以上的”，适当放宽医保定点准入时限要求。另外，采用排除法，对主要以非基本医疗服务为执业范围的美容机构、辅助生殖中心、健康体检中心，因其提供的服务行为不属基本医疗保险支付范围，暂不纳入医保定点。

（三）原管理办法第八条第（五）项“上一年度业务收支情况”修订为“上一年度（或营业以来）业务收支情况”，主要是考虑有些医疗机构在正式营业同一年度符合条件提出医保定点申请时，无法提供上一年度业务收支情况。

（四）原管理办法第九条“中央、省、市属医疗机构向市社保经办机构申请定点资格”增加“（其中市卫生健康行政部门委托区（县）卫生健康行政部门管理的市属民营医疗机构向其所在地的区（县）社保经办机构申请定点资格）”的备注，以保持医保定点与卫生行业管理层面的一致性。

（五）原管理办法第十七条修订增加了“通过伪造医疗文书、财务票据或凭证等方式，虚构医疗服务‘假住院、假就诊’骗取医保基金的”“拒绝、阻挠或不配合经办机构开展必要监督检查的”取消定点医疗机构资格并予以解除服务协议等内容，以落实国家、省医保局关于打击欺诈骗保、维护基金安全的有关工作要求，进一步加强定点医疗机构协议管理。

（非正式文本，仅供参考。若下载后打开异常，可用记事本打开）

自身存在的问题、原因分析及解决问题的措施

自身存在的问题、原因分析及解决问 题的措施 一、自身存在的问题 政治思想意识不够强。表现在：对党的思想路线、方针政策的贯彻和执行缺乏应有的政治敏锐性和洞察力，不具有一种时不我待的使命感和危机感。在运用马列主义、毛泽东思想和邓小平理论来武装自己的头脑还存在差距，在培养自己从不同的角度来观察、分析问题，认识事物上还有些停留在表面，未透过现象看本质，对事物的理解不深刻、不全面。 宗旨观念不够牢固。从思想上来看，自己对立党为公，执法为民的认识还不够深入，总以为自己对公安工作比

较熟悉，有时对待来访群众不能始终保持热情服务的态度，当手头工作稍多时，就嫌麻烦，性子就有些急燥，态度不够好，有时过多考虑个人得失，存有“主观为自己，客观为别人”和“事不关己，高高挂起”的思想，以致自己为民服务的意识淡化，未切实做到为群众所想，急群众所急。 对业务知识不够钻研。表现在：对待工作不够主动、积极，只满足于完成上级机关和领导交给的任务，在工作中遇到难题，不善于思考，动脑，常常等待领导的指示，说一步走一步，未把工作做实、做深、做细。对业务知识的掌握不够重视，认为自己已有 的一些业务知识可以适应目前的工作了，不注重业务知识的全面性，等到问题的出现再想办法解决。对自己所干工作的业务和知识的学习放松了要求，没有自我加压和扩展自身价值的前瞻性。 工作作风不够扎实。表现在：对待

工作有时报有应付了事的态度，没有做到脚踏实地，总想在工作中找到捷径，最好不要花费太多的精力就可以把事情做好。有时由于私心作怪，存在“多做多错，少做少错，不做不错”的态度，除了自己必需完成的以外，可以不做的就不做，省得惹祸上身。 二、问题存在的原因分析 对政治学习“走过场”。停于形式，敷衍了事，在政治学习时存在应付心理，没有把参加学习和主动接受思想作为一名党员干部的必修课来认真对待。因此，在看问题、想办法上敏锐性不强，前瞻性不够，只是立足目前，不能放眼未来。在大是大非面前还尚能正确把握，但在小节方面就得过且过，不能从严要求自己。平时虽然经常学习马列主义、毛泽东思想及邓--理论，但思想上未引起高度的重视，学习目的不够明确，学习时缺乏思考，只从字面上理解毛泽东思想，没有意识其思想的精髓，使自己对理论知识的理解与实际脱钩，没有发挥理论

余额宝swot分析

三、余额宝SWOT分析 “余额宝”业务是支付宝用户将资金转入余额宝内,就等于购买合作基金公司的相应基金产品,待基金公司确认即开始计算收益,同时,又能像支付宝余额一样随时用于消费、转账等。它涉及三个角色:支付宝、支付宝用户和基金公司。 (一)外部环境分析 1、潜在外部威胁(T) 首先,外部竞争压力大。余额宝一战成名后,很多电商企业巨头和基金公司都纷纷用实际行动响应。腾讯联合华夏基金推出微信微理财服务,百度和华夏基金合作的”百发“上线,新浪和基金公司合作的“微财富”于2013年年底推出。同时,来自银行的竞争压力不容小觑。业界一般认为余额宝是传统活期存款的强大替代品,而银行也在此背景下积极寻求应对策略:广发银行和易方达联合作的“智能金账户”以及银联推出的依托230万POS用户的“天天富”。这无一不是对余额宝在短短几个月建立起来的互联网金融的老大地位的挑战。再次,互联网安全风险和货币基金市场风险有被低估嫌疑。阿里巴巴对余额宝的宣传偏重高收益、灵活便捷,对其风险则如此回答:“货币基金作为基金产品的一种,理论上存在亏损可能,但从历史数据来看收益稳定风险极小。”余额宝实际是货币基金投资,其收益情况受货币基金市场影响有波动性。如果市场形势不好,收益变差甚至亏损,就可能造成法律纠纷,尤其支付宝用户数量庞大,纠纷反作用于支付宝,对支付宝的声誉和发展会造成重大伤害。 2、潜在外部机会(O) 第一,微理财市场潜力巨大。余额宝在最初形成主要是为了更有效的管理支付宝余额,加强客户黏度,而支付宝的注册用户就有八亿,潜力可见一斑。另外,近几年在通货膨胀压力下银行存款,尤其是活期存款的收益几乎可以忽略不计。而随着人们对余额宝的认识和接受程度的提高,其相比传统活期存款的高收益率和定期存款的灵活方便的优势会进一步体现,余额宝作为活、定期储蓄的替代品的潜力就会逐渐释放。 第二,未来余额宝能供用户选择的基金产品会更丰富多元化。现阶段,天弘基金公司为支付宝的唯一合作基金公司,其推出的”增利宝“基金就是用户用余额宝购买的基金。据悉,已有二十余家基金公司在和支付宝洽谈合作事宜,支付宝目前处于谈判优势地位,有话语权,可选择比较优秀的基金公司进行合作,这也意味着余额宝的对应基金产品的质量和数量将会得到提高。 (二)余额宝内部优劣势分析 1、潜在内部优势(S) 首先,有全国最大的第三方支付平台支付宝最为强大依托。余额宝的目标客户首先是支付宝的使用者,这意味着有庞大的客户来源、资金储备及较高的客户忠。支付宝已有超过8亿注册用户,日均交易额超过200亿元。假如有一般用户花十元购买基金,那就可以创造40亿基金销售。其次,起购资金低,收益高,风险低。市场上的大部分理财产品都有最小金额限制,如交通银行“稳添利”系列理财产品起购金额最低需要50000。而银行的一般活期存款年收益率约0.35%,两年期定期存款利率约为3.5%,相比而言截止资料收集为止的2013年11月2日,余额宝的年化收益率基本都大于4%(见图1),其年化收益率已逼近、甚至超过一般银行理财产品。第三,流动性强,操作方便。与银行储蓄业务相比,余额宝可以随时转入,第二日货币基金公司确认到账开始计算收益,同时可实时用于网购、转账、信用卡还款、充话费,也可转回至支付宝账户余额或银行卡,相比其他的货币基金而言流动性强,不影响使用。此外,用户可随时通过客户终端进行收益查询,提高理财意识。

新产品经济效益分析报告

名称99新秀电子燃油泵新产品经济效益分析报告共1 页第1页型号DZRYB001 用户销售分公司、国内配件市场用户市场规划（年销售等）年销售3万台左右销售价格（不含税）160元/套年销售额480万元是否增加设备有设备来源外购，自制价格7万元左右新增工装夹具见新产品工装夹具制作开发进度表造价5万元左右新增投资额其中：模具费用约10万元产品月产量3000套年共需生产月数10个月成本核算序号项目内容金额 1 直接材料购制零部件的费用68.5元 2 直接人工员工的工资13元 3 制造费用（4+5+6+7+8+9）产品生产过程中所需的费用34.5元 4 工装模具、夹具等费用13 5 辅助材料在产品装配过程中所用的材料或工具 3 6 修理费设备使用过程中的因坏而修理所用的费用 3 7 折旧厂房、设备的折旧费用 5 8 动力费用生产过程中用电所用的费用5 9 其它费用其他与生产有关的费用5.5 10 管理费用公司管理方面所用的费用20 11 销售费用公司销售方面所用的费用 5 12 财务费用公司财务方面所用的费用 5 成本合计（1+2+3+10+11+12）146元效益测算：根据以上测算该产品成本146 元/套，销售价格160元/套，利润14元/套，全年利润42万元，单个产品利润率虽不高，但考虑到该产品销量较大，且今后有发展潜力，以及公司尚有的生产能力余量，可以摊销应摊的费用，相应提高公司其它产品

的利润率。此价格为配套价格为160元；国内汽配市场价格为155元。结论：99新秀电子燃油泵虽然利润不是很高，但市场需求量较大，发展潜力大，开发意义深远，为与一汽大众公司进行配套打下良好基础。批准意见：签名：日期：PAGE PAGE 1

余额宝案例分析

《电子商务系统规划与设计》 实验报告 项目名称： 余额宝案例分析 学 院： 信息工程学院 专 业： 电子商务 班 级： 12 -01 班 学 号： 20124858 姓 名： 潘君梅 指导教师： 潘旭华 2015 年 04 月 13 日

余额宝案例分析 1、余额宝的基本情况 （1）余额宝的简介 余额宝，是由第三方支付平台支付宝为个人用户打造的一项余额增值服务。余额宝规模已超过2500亿元，客户数超过4900万户，天弘基金靠此一举成为国内最大的基金管理公司。 通过余额宝，用户不仅能够得到收益，还能随时消费支付和转出，像使用支付宝余额一样方便。用户在支付宝网站内就可以直接购买基金等理财产品，同时余额宝内的资金还能随时用于网上购物、支付宝转账等支付功能。转入余额宝的资金在第二个工作日由基金公司进行份额确认，对已确认的份额会开始计算收益。实质是货币基金，仍有风险。 图1 余额宝首页界面 （2）余额宝的发展历程 1）余额宝上线 2013年6月5日，支付宝宣布推出名为“余额宝”的余额增值服务，用户存放在支付宝的钱，在支付宝网站内即可直接购买货币基金等理财产品，同时也能随时用于网购、转账等。 2）余额宝被盗

2013年10月16日，有网民余额宝账户4万元不翼而飞，造成网民对余额宝资金安全的讨论。随后余额宝以平安保险签定账户资金购100%赔偿，解决了网民对安全问题的担忧。 3）余额宝盈利模式 支付宝与天弘基金合作，把余额宝大部分资金存银行的协议存款（协议存款利率比普通存款利率高很多），一部分买入金融债券和短期公司债，所以货币基金的收益既有保障又比较高。 4）天弘基金为最大基金 2014年1月15日消息，支付宝和天弘基金发布的最新数据显示，截至2014年1月15日15点，余额宝规模已超过2500亿元，客户数超过4900万户。天弘基金由此成为国内最大的基金管理公司。 5）传统银行联手围剿余额宝 2014年3月初，有消息称，国有三大银行不接纳以余额宝为代表的货币基金协议存款。此外，货币基金当前享受的“提前支取协议存款不罚息”的特权有可能被取消。 6）余额宝收益下滑 3月2日，余额宝7日年化收益率降至5.9710%，自去年12月26日以来首次跌破6%。天弘增利宝基金经理王登峰就曾表示，余额宝的收益是跟着资金利率走的，去年12月资金利率再度走高，余额宝的收益也高了。 7）周小川：不会取缔余额宝 2014年3月4日，周小川回答记者关于余额宝的问题，他重申在金融领域“鼓励科技的应用”。对于余额宝等金融产品肯定不会取缔，过去没有严密的监管政策，未来有些政策会更完善一些。 2、余额宝的业务模式 （1）余额宝特点 余额宝=“货币基金”+“电子商务流动性”+“极简用户体验”

经济效益分析报告

K Y N61－40.5交流 金属封闭开关设备的研制经济效益分析报告 山东省冶金科学研究院 山东鲁冶瑞宝电气自动化有限公司 二○○六年十月

一、直接经济效益 1、预计公司年生产能力可达到300台（套），按平均单价13万元计，该产品年产值可达到3900万元，生产成本2370万元，实现利税780万元，利润可达750万元以上。 2、已实现效益：目前交付使用34台，实现销售收入442万元，其中生产成本272万元，利税88.4万元，利润81.6万元。 3、单台销售均价13万元，其中包括材料成本7.6万元，人工成本 0.3万元，利税2.6万元，利润2.5万元。 二、社会效益分析 该产品立足于国产，同时具有进口同类产品相同的电气性能，而市场售价比进口同类产品比低40%左右（ABB的同类产品Unigear-ZS市价约为22万元/台）。交付使用34台，与采用进口产品相比，已为用户节约投资费用约295万元；按年产300台（套）计，同比可为用户节约投资费用2600余万元。 该产品可靠的电气性能，能够保证供配电系统运行的安全可靠性，确保生产安全，减少了事故停产；其断路器等元器件具有灵活的互换性，使系统停电检修的时间大大减少，节约了检修成本，提高了使用效率；为用户创造了间接的经济效益，因此该产品应用后，其产生的社会效益显著。

三、结论 KYN61–40.5交流金属封闭开关设备采用了先进的技术标准和制造工艺；配用新型国产真空断路器或进口断路器；工艺、材料立足于国内；增加了许多新功能；提高了绝缘性等技术指标，使产品无论在生产、外观、性能等各方面都达到了国内领先水平。 综上所述，该KYN61–40.5金属封闭开关设设备具有较高的性能价格比，能产生较高的直接经济效益、间接经济效益和社会效益，市场前景广阔。

研究论文：以余额宝为例对互联网金融的分析

111705 金融研究论文 以余额宝为例对互联网金融的分析 随着我国经济的高速发展，互联网逐渐深入到每个人的生活中，中国互联网的发展主题已经从“普及率提升”转换到“使用程度加深”。以阿里巴巴为首的众多互联网企业瞄准了互联网中蕴藏的无限商机，进军金融领域，由此催发了互联网金融这一新时代的新生事物。互联网金融是传统金融行业与互联网相结合的新兴领域，是基于商品和要素自由流动、平等交换的现代市场体系产生的。互联网“平等、开放、分享、协作”的特点使得金融业务参与性更强、协作度更高、透明度更大、操作更便捷、中间成本更低。本文拟通过对余额宝的详细介绍来厘清互联网金融的一些基本问题。 一、余额宝的基本介绍 （一）余额宝产生的背景 20xx年，钱荒的问题在政策收紧的局势下愈发突出，股市的行情也不容乐观。存款收益低、理财产品门槛高使得融集大众投资的途径变得越来越窄。在这样的社会大背

景下，20xx年6月，余额宝诞生了。令所有金融机构大跌眼镜的是，余额宝产生后仅仅用了18天的时间，就聚集了250万用户①，转入资金累计66亿元，而其合作伙伴天弘基金的产品“增利宝”则理所应当的成了中国用户数量最多的货币基金。在余额宝的启示下，众多互联网企业和金融机构纷纷眼红，意图在互联网金融时代分一杯羹，于是各种“宝”类产品应势而出，纷纷抢夺市场。 （二）余额宝的特点② 1.庞大的用户群体 余额宝是通过第三方支付工具支付宝来购买的，根据统计数据显示，支付宝在我国拥有8亿左右的用户，与此同时，有50%以上为活跃人群。淘宝-支付宝-余额宝，这是阿里巴巴提高用户粘度的链条。支付宝为淘宝购物带来极大便捷，同时也为阿里巴巴积累了大量的消费群体。这些用户对阿里巴巴的信任度较高，因此，通过支付宝来推销余额宝所取得市场效果斐然，这通过余额宝推出后所取得巨大成功中可见一斑。 2.较低的购买门槛 购买余额宝，基本上可以算做是“无门槛”，1元起买、可以随时购买或赎回，此种低要求是其他货币基金无

余额宝发展的原因及影响分析[1]

经济与管理系实习金融学课程设计余额宝发展的原因及影响分析

余额宝发展的原因及影响分析 摘要 余额宝诞生于互联网金融飞速发展的2013 年，作为具有多重特点的创新型业务，发行仅半年间已大范围高效率吸纳庞大数额的资金。是什么原因导致余额宝飞速发展？余额宝在飞速发展的同时带来哪些有利和不利影响？在发展的背后有哪些业已存在和潜在的风险？本文将首先分析余额宝的产生背景、发展现状及其实质，然后深入分析其发展原因及由此带来的影响，进而发现余额宝在发展过程中存在的问题及提出相应的解决措施，最后简要分析余额宝的发展前景。 关键字：余额宝，实质，发展原因，解决措施

1引言 近年来，随着互联网的广泛普及和电子商务的快速发展，互联网金融逐渐步入人们的视野，融入百姓的生活。阿里巴巴、新浪、腾讯等我国大型互联网公司不断推出新业务、研发新技术，为互联网金融领域的蓬勃发展不断注入新的活力。2013 年又被称为互联网金融“元年”、“创新发展年”。2013 年6 月支付宝网络技术有限公司联手天弘基金，推出名为“余额宝”的余额增值业务( 下称余额宝) ，在随后的数月中迅速并持续升温带动整个行业的兴起，引发金融领域乃至整个社会的广泛关注。余额宝诞生后，用户存放在支付宝的钱，在支付宝网站内即可直接购买货币基金等理财产品，同时也能随时用于网购、转账等。这种方式大大的方便同时也快捷了人们的生活，同时关于余额宝安全问题也成了互联网金融议论的焦点。 2产生背景、发展现状及实质 2.1产生背景 大多数投资者都没注意到余额宝是何时“蹦到”公众视野中的。那么，余额宝究竟是在什么样的背景下产生的？一方面是当前金融环境下的大势所趋。近几年，基金行业发展举步维艰，80%以上的基金产品都由银行销售，营销模式匮乏单一，急需突破。而阿里巴巴逆势而上，通过对理财产品的大量探索和支付宝资金的大量积累，为余额宝的诞生打下了基础。另一方面，当前监管政策的放松有利于电商与基金结合。监管机构大力支持基金公司利用第三方电商平台销售基金产品，这为余额宝的诞生提供了大环境。 2.2发展现状 自2013 年6 月余额宝推出以来，以操作方便、高收益、低风险等优势在短时间内吸引了大量的用户和资金，从0 到2 500 亿元，余额宝用了200 多天的时间，而从2 500 亿元到4 000 亿元，余额宝只用了大约30 天，截至2014 年3 月底，在不到10 个月的时间里，余额宝拥有用户8 100 万户，资金累积量将近5 000 亿元，创造了货币基金行业的奇迹。 2.3实质

经济效益分析报告2

KYN61－40.5鉴定资料之四经济效益分析报告 K Y N61－40.5交流 金属封闭开关设备的研制 经济效益分析报告 山东省冶金科学研究院 山东鲁冶瑞宝电气自动化有限公司 二○○六年十月

一、直接经济效益 1、预计公司年生产能力可达到300台（套），按平均单价13万元计，该产品年产值可达到3900万元，生产成本2370万元，实现利税780万元，利润可达750万元以上。 2、已实现效益：目前交付使用34台，实现销售收入442万元，其中生产成本272万元，利税88.4万元，利润81.6万元。 3、单台销售均价13万元，其中包括材料成本7.6万元，人工成本 0.3万元，利税2.6万元，利润2.5万元。 二、社会效益分析 该产品立足于国产，同时具有进口同类产品相同的电气性能，而市场售价比进口同类产品比低40%左右（ABB的同类产品Unigear-ZS市价约为22万元/台）。交付使用34台，与采用进口产品相比，已为用户节约投资费用约295万元；按年产300台（套）计，同比可为用户节约投资费用2600余万元。 该产品可靠的电气性能，能够保证供配电系统运行的安全可靠性，确保生产安全，减少了事故停产；其断路器等元器件具有灵活的互换性，使系统停电检修的时间大大减少，节约了检修成本，提高了使用效率；为用户创造了间接的经济效益，因此该产品应用后，其产生的社会效益显著。

三、结论 KYN61–40.5交流金属封闭开关设备采用了先进的技术标准和制造工艺；配用新型国产真空断路器或进口断路器；工艺、材料立足于国内；增加了许多新功能；提高了绝缘性等技术指标，使产品无论在生产、外观、性能等各方面都达到了国内领先水平。 综上所述，该KYN61–40.5金属封闭开关设设备具有较高的性能价格比，能产生较高的直接经济效益、间接经济效益和社会效益，市场前景广阔。

(完善版本)余额宝产品分析

余额宝 一、余额宝介绍 余额宝是支付宝推出的一项余额理财产品。 您把资金转入余额宝，实际上是购买了一款由天弘基金提供的名为“余额宝”的货币基金（曾名为增利宝货币基金），可以随时转入、转出或消费；转入余额宝的资金不仅可以获得收益，还能随时消费支付，非常灵活便捷。让您赚钱花钱两不误。 三、基金收益

七日年化收益率(12.24)2.987%，万份收益0.8408。 七日年化收益率，是货币基金最近7日的平均收益水平，进行年化以后得出的数据。 在不同的收益结转方式下，七日年化收益率计算公式也应有所不同。 目前货币市场基金存在两种收益结转方式： 一是“日日分红，按月结转”，相当于日日单利，月月复利。 二是“日日分红，按日结转”，相当于日日复利。 单利计算公式为：（∑Ri/7）×365/10000份×100% 复利计算公式为：{[π（1+∑Ri/10000）-1]^365/7}×100% π表示连乘i=1。。。7 其中，Ri为最近第i公历日（i=1,2…..7）的每万份收益 基金七日年收益率采取四舍五入方式保留小数点后三位。 一些国家的监管部门对七日年化利率有着严格的计算公式：若一货币基金在第一天交易开始前的价值是A，在第七天的交易结束后的价值是B，这七天的费用是C（有些时候，比如余额宝等，按照2014/3/15的情况，C=0）。 七天年化收益的计算公式为（B-A-C)/A/7*365*100%. 例如某货币基金三月1日开市前每份价值100元(也就是A=100)，到了3月7日收市后每份价值101元(也就是B=101)，这七天买入和赎回都没有费用(也就是C=0)。那么这只基金的七日年化利率就是(101-100-0)/100/7*365*100% 万元当日获利的金额。折算成收益率，万份基金单位收益100元相当于1%的收益率（100/10000=1%）。

数字产品的经济特征分析

安徽大学电子商务系M71414058姜晓东

数字产品的经济特征分析 摘要近几年来。网络经济得到了极大的发展，已深刻的渗透到了我们的工作、学习、生活中。本文就网络经济学中数字产品进行简要的分析。在介绍数字产品的定义、分类、特性的基础上，对数字产品价格的形成进行进一步的探讨，并对可能出现的问题提出了建议。 关键词数字产品经济特征网络经济 一、数字产品的定义 一般指网络经济中交易的可以被数字化即编码成一段字节，并且可以通过网络来传播的信息。这要与另一个网络经济学中的概念区分开来，即信息产品。信息产品一般指凝结着信息和人类的信息劳动，并能满足人们信息需求的成果，以传递信息为主要职责而存在。这二者间既有联系也有区别。从本质上看，数字产品本身就是信息，数字化并通过网络传播的信息；而信息则包括任何可以被数字化的事物。区别在于数字产品强调其数字化的存在形式以及因此而引致的一些特性；而信息产品则侧重于讨论产品的信息内容及其特点。数字产品必然要求具有信息内容，而信息产品则未必是数字产品。 二、信息产品的分类 以数字产品的形式和内容作为划分依据可分为： 内容性产品：确切表达一定内容的数字产品，是数字产品极为主要的组成部分。 数字过程和服务性产品：任何可以被数字化的交互行为都是一个数字过程或服务。 交互性工具产品：代表某种契约的数字产品。如象征、符号和概念等。 三、数字产品的特性

1、物理特性 （1）、可变性 数字产品的内容随时可变，他们很容易被订制或随时被修改，这种修改——无论是有意或无意都是不可避免的，由于数字产品的本质，生产商不能控制其产品的完整性。 （2）、不可破坏性 在网络上传播不具有物理载体，一经创生课永久存在。无论用的多久或多频繁，数字产品的质量是不会下降的，因此，数字产品无耐用与不耐用之分，换句话说，从厂家买到的产品和二手货没有区别，这是与传统产品很大的一个区别。 （3）、可复制性 也是其最大价值特点，可大量低成本复制。即在做了最初的固定投资后，生产的边际成本几乎为零。这也是数字产品的生产商大多最终发展为垄断企业的重要原因。 2、经济特性 （1）、成本结构特征 研发成本高，生产制造成本低；生产过程中固定成本高，变动成本低；固定成本绝大多数表现为沉没成本；销售过程中生产成本低，销售成本高。 （2）、效用特征 边际效用递减规律不适用数字产品。其效用不会随着用户数量的增多而降低。产品的效用与数量无关，与使用次数有关。 （3）、公共产品性质 消费上的非排他性由其信息内容的特性决定的。也可以是排他性，通过制度性或技术性的设计，例如经过加密的数字产品。

经济效益分析报告

KYN61－ 40.5交流 金属封闭开关设备的研制 经济效益分析报告xx冶金科学研究院 xxxxxx电气自动化有限公司 二○○六年十月 一、直接经济效益 1、预计公司年生产能力可达到300台（套），按平均单价13万元计，该产品年产值可达到3900万元，生产成本2370万元，实现利税780万元，利润可达750万元以上。 2、已实现效益： 目前交付使用34台，实现销售收入442万元，其中生产成本272万元，利税 88.4万元，利润 81.6万元。 3、单台销售均价13万元，其中包括材料成本 7.6万元，人工成本 0.3万元，利税 2.6万元，利润 2.5万元。 二、社会效益分析

该产品立足于国产，同时具有进口同类产品相同的电气性能，而市场售价比进口同类产品比低40%左右（ABB的同类产品Unigear-ZS市价约为22万元/台）。交付使用34台，与采用进口产品相比，已为用户节约投资费用约295万元；按年产300台（套）计，同比可为用户节约投资费用2600余万元。 该产品可靠的电气性能，能够保证供配电系统运行的安全可靠性，确保生产安全，减少了事故停产；其断路器等元器件具有灵活的互换性，使系统停电检修的时间大大减少，节约了检修成本，提高了使用效率；为用户创造了间接的经济效益，因此该产品应用后，其产生的社会效益显著。三、结论 KYN61– 40.5交流金属封闭开关设备采用了先进的技术标准和制造工艺；配用新型国产真空断路器或进口断路器；工艺、材料立足于国内；增加了许多新功能；提高了绝缘性等技术指标，使产品无论在生产、外观、性能等各方面都达到了国内领先水平。 综上所述，该KYN61– 40.5金属封闭开关设设备具有较高的性能价格比，能产生较高的直接经济效益、间接经济效益和社会效益，市场前景广阔。

1 存在的问题及原因分析

一. 存在的问题 1. 护理队伍不稳定护理队伍人员流失是民营医院所面对的一个普遍而重要的问题, 若此问题未得到控制将严重影响整体护理质量。原因主要有以下几点: 一是护理工作者感觉地位低下, 工作无保障, 无归宿感, 对未来感到担忧; 二是工作压力大, 待遇低, 生活缺乏保障; 三是“一切向钱看”的思想严重, 跳槽或改行者大有人在; 四是少数人业务水平低, 因工作严重失误而被辞退。以致造成护理队伍流动性大, 忙于培训、教育工作多, 不利于护理管理计划有序进行。 2. 员工的业务素质参差不齐对于一所民营医院, 进入的护理人员来自四面八方,。大多数是刚从学校毕业出来的年轻护士、少数参加工作时间比较长的、有的长时间不干本行工作, 有的毕业后在一些小诊所应付其事, 还有的一毕业就改行从事行外工作, 对在学校所学的专业知识基本遗忘, 对工作环境生疏, 工作经验缺乏, 操作极不规范。另一方面,相当部分员工缺乏敬业精神, 不能立足并热爱本职工作, 以工作糊口的思想严重, 这就导致了作为白衣天使最起码的爱心和责任心的匮乏。护理队伍中还有少部分员工厌倦工作, 缺乏吃苦耐劳的精神。护理工作脏、累的特点, 常常使她们力不从心, 心情烦躁,一遇不顺心的事, 便满腹牢骚, 怨声载道, 严重影响工作情绪。 3. 护士长缺乏管理知识和经验, 榜样作用不力新建的医院护士多为年轻人, 使得从中产生的护士长也低龄化。大部分护士长是初次从护士岗位推举而上的, 因而管理知识欠缺, 角色难以转变。加上自身业务能力不够, 还不善于思考、解决问题, 在遇到困难时, 便畏缩不前, 有打退堂鼓的现象。有的护士长只顾埋头个人业务, 忽略了管理者的职责。由于在工作中没有摆正自己的位置,使得管理中不注重工作细节, 不重视及时纠正偏差, 这样因大意造成的工作疏漏, 给工作带来了不良影响甚至出现差错。 4. 相关规章制度和激励机制欠健全一所新兴的医院, 一切得从头开始。前期由于护理管理不到位, 制度不健全, 没有制订出一个规范的工作流程及质量控制标准, 使得大家无法可依, 无章可循, 造成工作忙乱, 员工疲惫, 效率极低。加之没有制订出一个切实可行的监督激励机制, 没有根据各岗位的风险大小, 责任轻重,操作的难易以及知识含量等决定分配原则, 做多做少一个样, 做好做坏一个样, 严重影响了员工的工作积极性, 也更不利于各自潜力的发挥, 以致阻碍着护理组织整体目标的实现。 二.对策 1. 深入贯彻“以人为本”的管理理念, 加强队伍建设在护理管理五个基本要素中, 人的管理是最重要的要素, 加强对人的管理是提高护理质量的关键。因此, 只有在稳定队伍的前提下, 选拔出优秀的护士长, 训练一支强有力的护士队伍, 才能使护理质量得到提高和保证。 2. 建立科学的人事管理制度, 稳定护理队伍, 提高护理队伍的战斗力 3. 第一实行“感情留人, 事业留人, 待遇留人”多向度的人才吸引模式。首先, 管理者要经常与护士们沟通交流, 及时掌握她们的思想动态, 帮助她们解决工作、生活中的实际困难, 特别是对有辞职想法的员工, 要了解她们辞职的原因并对其尽力挽留, 做到动之以情, 晓之以理。其次, 管理者通过采取绩效考核、优秀护士评比等措施, 激发员工的价值感和成就感, 激励他们不断在工作中锻炼和提升自己的地位, 培养员工的事业心和责任感。再次, 按《劳动法》的有关规定给员工购买各种职业保险, 消除员工的后顾之忧, 并按人事部门的职称晋升调整工资级别, 真正让员工得到实惠。 4. 第二对员工实行科学化、人性化的管理。优秀的团队离不开优秀的人才, 首先, 要严把护士进入资格关。规定应聘者必须具有正规学校护理专业的大专及大专以上学历; 进院时先行面试,再进行理论考试及技能操作测试。严格遵守公正、公平、公开的原则, 择优录取。其次, 管理者要把员工的需要作为主要追求, 使员工安分乐业、身安心悦, 激发员工的良好感应, 使员工产生对医院的“向心”与“肯干”, 从而实现医院员工在各自岗位上各尽其力,各安其分, 促进医院护理目标的实现。再次, 培养员工“自律”、“慎独”品质及评判思维能力, 只有这样, 才能确保员工在没有监督的情况下独立工作, 少出差错。 5. 实行护士长竟聘上岗, 提高护士长综合素质, 充分发挥护士长的表率作用从管理学角度讲, 作为一名管理者或领导者必须学习和具备“技术、人文、观念”三种技能, 才能实施有效管理。护士长竞聘上岗, 在公正、公平、公开的原则下, 此外还给予护士长送外进修或赴大医院参观学习、定期举行院内培训等特殊

存在问题原因分析存在问题原因分析和建议

存在问题原因分析存在问题原因分析和建议存在问题原因分析和建议 原因：1. 整体受限于经济水平（经济因素）。贵州经济在全国处于倒数第三，安顺又是贵州最落后的一个地区，经济实力极差，基础薄弱； 2. 地理位置限制（自然因素）。万绿城位置相对较偏，位于城市边缘地带，交通不便，而且人口密度低，客源是巨大问题； 3. 品牌知名度低（先天不足）。万绿城作为新引进开发建设的项目，其发展时间太短，名气小，认可度低，客源不足； 4. 集聚效应差（基础设施不完善）。万绿城由于种种原因，发展缓慢，主要依靠大润发超市和KTV 来吸引顾客，没有完整的消费娱乐体系； 5. 定位不准（自我认识不足）。万绿城在地处偏僻，交通不方便，基础不完善，体系不健全，客源不足等等限制条件下走时尚潮流路线，对市场及自我认识不足。

建议：1. 准确定位。万绿城应该认识到安顺经济实力，对消费水平与承受能力有一定了解，以便于打开市场； 2. 完善自己。万绿城在应该加强基础建设，以形成集聚，构建体系； 3. 广告宣传。万绿城只有加大宣传力度，才能更好地为广大市民所熟知，才能吸引到更多的顾客； 4. 产业标准化。走时尚潮流路线必然要提高市场准入门槛，提高服务水平，吸引顾客，培养自己的“粉丝”。 5. 改善交通。只有交通方便了，才有更多的人愿意去、方便去消费。 环境区域中扮演的功能万绿城作为一个城市综合体，既有大型超市，又有城市广场，万绿城引进的大润发超市给附近的居民提供了家居生活的方便，同时也满足了众多消费者的购物需求。 万绿城的广场给广大群众提供一种娱乐休闲的公用场所，同时一个美观大方的广场也有助于提升一个城市的整体形象，它同时也可以作为一个城市文化特色以及城市经济发展水平的对外体现

产品分析报告

同方知网产品分析报告 前记：由于之前真的不甚了解咱公司的这三个产品，因此无从对该产品进行分析，只能在网上广泛搜寻关于产品的各种信息，加以整理而得了这篇分析报告。篇幅较长，文字也很粗糙，但边整理边学习的过程还是让我收益匪浅。总之，有众多不完善之处，还请张总见谅！下面是我整理的分析报告： 本报告将首先介绍我个人对同方知网信息网络服务平台的认识，其次将重点分析其下面的三个产品：农业的三农书屋产品、党政党建党群库以及石油、电力平台。 首先，清华同方知网（cnki）主要从事知识文化信息资源的互联网出版与相关技术服务，是我国规模最大、内容最权威的文献出版、服务网站,是国家批准的第一批互联网出版网站，面向全世界的各行业、各级机构和个人提供知识和信息服务。 同方知网的产业定位是：基于互联网出版与知识管理的知识服务产业。 主营方向主要是：从事各类知识文化信息资源的整合传播、互联网出版、知识管理和知识信息化服务。 它的产品特点是：知识种类丰富、知识容量大；自主研发、技术先进；具有实时性、动态性；知识结构合理；管理先进、全方位服务等等。 它的知识服务模式由“知识服务平台”+“知识仓库”构成，它的知识服务平台包含资源整合平台、科技查新平台、科研评价平台、数字化学习平台以及知识管理平台。并且提供专业化服务模式、个性化服务模式、全程一体化服务模式、定制化服务模式、自动推送服务模式以及参考咨询服务模式。 它的服务对象主要是工业企业、科研院所和政府机构。 1、为工业企业提供的知识 同方知网将为企业提供：企业宏观战略决策需要的知识；企业进行科学管理需要具备的管理知识、企业文化知识、人力资源知识、商务知识；企业产品研发和设计需要的知识；企业技术生产所需要的生产流程知识、工艺改进知识；企业市场营销策划所需要的知识、客户知识、市场知识、竞争对手知识。 2、为科研院所提供知识 同方知网将为科研院所提供：在科研创新方面所需要的知识；在科研立项时需要的知识，以及在科研选题、科技查新、科研成果转化、科研评价、专利成果评估时需要的知识。

余额宝swot分析

三、余额宝SWOT分析 “余额宝”业务就是支付宝用户将资金转入余额宝内,就等于购买合作基金公司的相应基金产品,待基金公司确认即开始计算收益,同时,又能像支付宝余额一样随时用于消费、转账等。它涉及三个角色:支付宝、支付宝用户与基金公司。 (一)外部环境分析 1、潜在外部威胁(T) 首先,外部竞争压力大。余额宝一战成名后,很多电商企业巨头与基金公司都纷纷用实际行动响应。腾讯联合华夏基金推出微信微理财服务,百度与华夏基金合作的”百发“上线,新浪与基金公司合作的“微财富”于2013年年底推出。同时,来自银行的竞争压力不容小觑。业界一般认为余额宝就是传统活期存款的强大替代品,而银行也在此背景下积极寻求应对策略:广发银行与易方达联合作的“智能金账户”以及银联推出的依托230万POS用户的“天天富”。这无一不就是对余额宝在短短几个月建立起来的互联网金融的老大地位的挑战。再次,互联网安全风险与货币基金市场风险有被低估嫌疑。阿里巴巴对余额宝的宣传偏重高收益、灵活便捷,对其风险则如此回答:“货币基金作为基金产品的一种,理论上存在亏损可能,但从历史数据来瞧收益稳定风险极小。”余额宝实际就是货币基金投资,其收益情况受货币基金市场影响有波动性。如果市场形势不好,收益变差甚至亏损,就可能造成法律纠纷,尤其支付宝用户数量庞大,纠纷反作用于支付宝,对支付宝的声誉与发展会造成重大伤害。 2、潜在外部机会(O) 第一,微理财市场潜力巨大。余额宝在最初形成主要就是为了更有效的管理支付宝余额,加强客户黏度,而支付宝的注册用户就有八亿,潜力可见一斑。另外,近几年在通货膨胀压力下银行存款,尤其就是活期存款的收益几乎可以忽略不计。而随着人们对余额宝的认识与接受程度的提高,其相比传统活期存款的高收益率与定期存款的灵活方便的优势会进一步体现,余额宝作为活、定期储蓄的替代品的潜力就会逐渐释放。 第二,未来余额宝能供用户选择的基金产品会更丰富多元化。现阶段,天弘基金公司为支付宝的唯一合作基金公司,其推出的”增利宝“基金就就是用户用余额宝购买的基金。据悉,已有二十余家基金公司在与支付宝洽谈合作事宜,支付宝目前处于谈判优势地位,有话语权,可选择比较优秀的基金公司进行合作,这也意味着余额宝的对应基金产品的质量与数量将会得到提高。 (二)余额宝内部优劣势分析 1、潜在内部优势(S) 首先,有全国最大的第三方支付平台支付宝最为强大依托。余额宝的目标客户首先就是支付宝的使用者,这意味着有庞大的客户来源、资金储备及较高的客户忠。支付宝已有超过8亿注册用户,日均交易额超过200亿元。假如有一般用户花十元购买基金,那就可以创造40亿

存在问题原因分析 存在问题原因分析和建议

存在问题原因分析和建议 原因整体受限于经济水平（经济因素）。贵州经济在全国处于倒数第三，安顺又是贵州最落后的一个地区，经济实力极差，基础薄弱； 地理位置限制（自然因素）。万绿城位置相对较偏，位于城市边缘地带，交通不便，而且人口密度低，客源是巨大问题； 品牌知名度低（先天不足）。万绿城作为新引进开发建设的项目，其发展时间太短，名气小，认可度低，客源不足； 集聚效应差（基础设施不完善）。万绿城由于种种原因，发展缓慢，主要依靠大润发超市和KTV 来吸引顾客，没有完整的消费娱乐体系； 定位不准（自我认识不足）。万绿城在地处偏僻，交通不方便，基础不完善，体系不健全，客源不足等等限制条件下走时尚潮流路线，对市场及自我认识不足。 建议准确定位。万绿城应该认识到安顺经济实力，对消费水平与承受能力有一定了解，以便于打开市场； 完善自己。万绿城在应该加强基础建设，以形成集聚，构建体系；

广告宣传。万绿城只有加大宣传力度，才能更好地为广大市民所熟知，才能吸引到更多的顾客； 产业标准化。走时尚潮流路线必然要提高市场准入门槛，提高服务水平，吸引顾客，培养自己的“粉丝”。 改善交通。只有交通方便了，才有更多的人愿意去、方便去消费。 环境区域中扮演的功能万绿城作为一个城市综合体，既有大型超市，又有城市广场，万绿城引进的大润发超市给附近的居民提供了家居生活的方便，同时也满足了众多消费者的购物需求。 万绿城的广场给广大群众提供一种娱乐休闲的公用场所，同时一个美观大方的广场也有助于提升一个城市的整体形象，它同时也可以作为一个城市文化特色以及城市经济发展水平的对外体现 万绿城广场的功能 ①组织交通作用广场作为道路的一部分，是人、车通行和驻留的场所，起交汇、缓冲和组织交通作用。 ②改善和美化环境广场内配置绿化、小品等，有利于在广场内开展多种活动，

经济效益分析

（三）经济效益分析 1、产品成本分析 表5 项目产品的单套成本估算表单位：元序号项目数量单位单价金额 1 原材料5796.00 机架用钢材180 Kg 5.00 900.00 工作台 1 副150.00 150.00 龙门架 1 副380.00 380.00 前后运动部件 1 副590.00 590.00 上下运动部件 1 副420.00 420.00 移动架 1 副600.00 600.00 数控装置 1 组1250.00 1250.00 电机（0.75KW） 2 台400.00 800.00 机体外罩 1 副81.00 81.00 轴承 1 套12.00 180.00 其它辅助材料15 445.00 2 燃料和动力370.00 3 工资和福利615.60 4 制造费用580.05 5 管理费用960.00 6 销售费用480.00 7 财务费用0.00

合计生产成本8801.65 注：因固定资产的折旧使得制造费用在达产和不达产时有所变动，表中制造费用是按达产时估算的。 产品成本分析 项目完成时间2年，产业化生产期5年。 （1）固定资产折旧按原值的5%提取残值，用平均年限法按10年估算； （2）福利费按工资总额的14%计提； （3）管理费用按收入的8%计提； （4）销售费用按销售收入的4%计提；修理费按固定资产4%计提； （5）其他制造费用在达产时按收入的3%计提，没有达产时在此产量比上测算。 表6 总成本费用估算表单位：万元 序号 项目 年份 2013 2014 2015 2016 2017 生产负荷（%）30 60 100 100 100 1 原材料347.76 695.5 2 1159.20 1159.20 1159.20 2 燃料及动力22.20 44.40 74.00 74.00 74.00 3 工资及福利费36.9 4 73.87 123.12 123.12 123.12 4 制造费用56.48 81.99 116.01 116.01 116.01 其中：折旧费30.97 30.97 30.97 30.97 30.97 5 管理费用57.60 115.20 192.00 192.00 192.00 6 销售费用28.80 57.60 96.00 96.00 96.00 7 财务费用0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 8 总成本费用549.78 1068.58 1760.33 1760.33 1760.33 8.1 固定成本369.96 739.92 1233.20 1233.20 1233.20

企业的产品市场战略分析

二、产品——市场战略分析 ? 战略活动领域的分析 那个地点，咨询者的任务是指出企业各种活动成功的外部关键因素。为此，必须对各个战略活动领域的最重要的机会，限制条件和威胁进行尽可能全面系统的分析和研究。这项工作可分两个层次进行。 第一个层次，需求的分析：市场对企业吸引力的评价； 第二个层次，供给的分析：企业面对要紧竞争对手竞争地位的评价。下面对此进行分述。 (一)市场对企业吸引力的评价 许多因素能够反映出某类市场是否具有吸引力。在战略分析中，通常采纳以下五个因素作为衡量和评价市场对企业吸引力的标准。如市场规模；市场的增长；市场活动在产品生命周期中的位置；依照标准所进行的主观估价；环境的稳定性。

1.市场规模的评价 小型企业能够在小规模的细分市场中获得增长机会，这并不构成对大企业的威胁，因为大企业只对大规模的市场感兴趣。 2.市场的增长状况评价 波士顿咨询公司(BCG)所制造的分析模式是将市场增长率视为市场吸引力的重要参数。在那个分析模式中，采纳的是售价值增长率。增长率大于10%，则认为市场增长微小，故然对企业的吸引力也小。 3.确定市场活动在产品生命周期中的位置 一切产品及其在市场上的活动均存在着由诞生到进展，成熟直至衰亡的若干连续时期，这些时期构成了产品生命周期曲线。一个产品或一种活动能够有短暂的生命，如尖端技术领域，也能够有十分漫长的生命，如稳定性技术领域，在此领域产品演变过程十分缓慢。 在特定的生命期之内，一种产品或活动可能处于整个生命周

期四个时期中的某一个时期。显而易见，当产品或活动处于衰亡时期时，吸引力因此是专门小的。 不可否认，要确定市场活动处于生命周期的哪一个时期将是十分困难的。销售增长率能够作为一个标准，立即本节所提到的产品生命周期曲线时期划分与上面提到的波士顿咨询公司制造的分析模式结合使用。假如销售增长率大于10%，市场活动则被认为处于生长时期；假如销售增长率在0～10%之间，市场活动则被认为处于成熟时期；假如销售增长率是负数，市场活动则被认为处于衰亡时期。 然而上面的这种分析方法也有其局限性。由于某些产品的市场在饱和情况下会意外地出现一些不规则的增长，或由于产品的革新，给市场带来新的活力，则都可能对曲线状态产生阻碍。 (二)企业面对要紧竞争对手竞争地位的评价 企业基于进展和获利增长的需要，即使不能比要紧竞争对手更强大，至少也应该与竞争对手平分秋色。因此必须对竞争环

余额宝风险分析及防范研究

各抒己见 MARKETING RESEARCH 10.13999/https://www.wendangku.net/doc/d5490910.html,ki.scyj.2017.07.034 佘额宝风险分析及防范研究 ?计扶廷 摘要：本文就是以余额宝为例，分别从消费者、生产者角 度分析余额宝的风险问题，并对所提出的多项风险提出可行 性的监管方法。 关键词：互联网金融；余额宝；风险分析；风险防范 一、从消费者视角看余额宝的风险 1. 业务未经相关银行备案 余额宝在问世初期，证监会曾有称“支付宝余额宝”业务 中有一些部分没有对有关监瞀部门实施备案包括一些基金的 转售以及支付和结算等，没有遵守相关规定。而根据《证券投 资基金销售管理办法》第30条“基金销售结算专用账户的启 用、变更和撤销应当按照规定向中国证监会及账户幵立人所 在地中国证监会派出机构备案。”卩基金的销售组织、基金销 售支付结算的组织机构必须应该向有关证监会或者当地的中 国证监会派驻机构备案，而余额宝一幵始只是对中国建行农 行和光大银行这三大银行进行了专业要求的备案行为，然而 事实上肯定是不止这三大银行的，甚至是包括了所有的银行 都铺幵了月报的业务,但却没有备案的前提。当然余额宝的大 势依然还会持续，只是让我们担心的是这种没有备案的不完 整的现象。 2. 只提收益，未提醒风险 曾在支付宝的官网帮助中心个人问题的相关总结中发现 了对于收益和风险的余额宝官方的表述，余额宝是为个人用 户进行有关余额管理而退出支付宝其中的一顶服务，作为一 顶理财产品，余额宝也可将资金转入后向背后公司机构进行 有关金融业务行为。余额宝最初合作支持的就是货币基金增 利宝，其主要业务大概是银行存款与国债。这种类彳以业务都有 着相同的特性，那就是收益平稳风险不高。纵观时间轴，货币 基金也是有一定的亏损性，但是据提供的有关信息数据来分 析,其收益还是有较高的稳定性，其风险也较之小。在用户想 要幵通余额宝这顶业务功能时是需要预读“余额宝服务协议”这顶协议提示，而幵通简单手续简洁的余额宝在这顶协议中 并没有对投资风险提出有关分析。不仅如此，在这顶协议中还 表示对于基金亏损的有关责任问题支付宝一概不承担。大部 分用户都更多地关注余额宝的高收益、高保障,因此它与存放在银行存款的比例相当，其实这恰恰没有看懂余额宝的真正 本质所在。 3.以基金支付服务之名行第三方代销之实 余额宝虽是由支付宝发展而需要的，然而事实上只是购 买天弘基金的货币基金是通过支付宝账户的账户进行购买 的。即使宣称余额宝所为天弘基金直销产品，而实际上整个流 通过程支付宝中是不会对资金拥有实质性的所有权的。而事 实上，支付宝的用户数据和有效平台正是资金流转过程中所 必须要依赖的。支付宝公司只是拥有基金销售的支付权利，不 能拥有基金的销售权利，但是支付宝所占比重依然很大，它所 产生的作用已经不仅仅是基金的支付平台那么简单了。 二、从生产者视角看余额宝的风险 作为互联网金融具有一定代表性的理财业务产品，余额 宝可以算作一种新型的金融业务，融合了新型信息技术以及 传统的金融方式，也存在一定风险。 1. 信用风险 在大部分的余额宝用户看来，以货币基金为基础的资产 管理产品余额宝，在各类基金产品中它的风险等级可以说是 最低的。可是这样的短融产品余额宝的品种却是信用行业业 务中风险较大、收益较高的，投资短融货币基金事实上对它自 身的风险收益的结构做了一定的改变，最简单的道理就是为 了更多更远的利益，承担更大更必然的风险。此时客观存在的 就有信用风险。余额宝在互联网金融中以一种基金收益率经 常性的比市场平均利率高出一些的形式出现，因此我们必须 要对余额宝所存在的信用风险有意识并且要提高警惕。在投 资的活动中,如果借款者不能按时还款等出现违约行为，投资 者和银行必然会得到赔偿和收益，与此同时，借款者无论何种 原因都要承担应该要承担的责任。因此利率风险也是一种不 可忽视的风险来源,随着信息技术的发展，信用风险必然要成 为我们认真考虑的一个问题。 2. 流动性风险 余额宝最初是由支付宝和天弘基金合作建立，它是一个 网络的理财平台。支付宝的支付功能与余额宝联系十分密切, 因此对于流动性的问题对天弘增利宝有很高的要求，然而对 购买的增利宝数量上和时间上的赎回问题余额宝用户还是有 72