天风证券综合试题加答案【证券 券商 招聘招聘精品资源】

天风证券营销人员岗前培训综合试卷

营业部名称：员工姓名：得分：

一、单选题：（以下各小题所给出选项中，有一项符合题目的要求，本大题共60小题，每小题0.5分，共30分）

1、公司设在南京的唯一证券营业部叫（ C ）营业部

A 天河路营业部

B 什邡营业部

C 建邺路营业部

D 走马街营业部

2、《培训管理制度》中对在岗员工进行岗位职责、操作规程和专业技能的培训称为（ B ）

A、知识培训

B、技能培训

C、素质培训

D、自我培训

3.证券必须同时具备的两个最基本特征是（ A ）。

A 法律特征与经济特征

B 法律特征与书面特征

C 经济特征与书面特征

D 经济特征与权益特征

4.客户的交易结算资金必须全额存入指定的（ A ），单独立户管理。

A 商业银行

B 金融机构

C 证券公司

D 工商银行

5.根据我国《公司法》的规定，股份有限公司的法定代表人是（ C ）。

A 总经理

B 监事长

C 董事长

D 副董事长

6.封闭式基金基金单位的交易方式是（ B ）。

A 赎回

B 证交所上市

C 既可赎回，又可上市

D 柜台交易

1

7.开放式基金的交易价格取决于（ B ）。

A 基金总资产值

B 基金单位净资产值

C 供求关系

D 其他

8、公司设在成都市区的营业部有哪二家（ D ）

A 资阳营业部中山路营业部

B 什邡营业部江油营业部

C 新津营业部资阳营业部

D 武候祠营业部走马街营业部

9、《考勤和休假管理制度》第十五条婚假规定中结婚登记日后（ C ）月内一次性休完，未休完的不补休。

A 1个月

B 3个月

C 6个月

D 12个月

10.证券承销商的主要职能是（ A ）。

A 代理证券发行

B 证券经纪

C 自营交易 D.投资咨询

11.以下哪一因素是引起股市周期变动的根本原因？（C ）

A 经济政策变动

B 投资周期波动

C 经济周期变动

D 对外贸易波动

12.股票未来收益的现值是股票的（D ）

A 票面价值

B 帐面价值

C 清算价值

D 内在价值

13.以下哪一项不是证券交易所的职能？（ C）

A 提供证券交易的场所和设施

B 制定证券交易所的业务规则

C 决定每日开盘价

D 管理和公布市场信息

14．证券经纪业务营销人员能同时在（ D ）家证券公司从事客户招揽和客户服务等活动。

A 3

B 2

C 4

D 1

2

15. 证券业自律性组织是指（ B ）。

A.证券交易所

B.证券业协会

C.证监会

D.证券登记结算公司

16．在合规管理建设中，证券公司建立的用以鼓励员工举报违法、违反职业操守或可疑行为，并充分保护举报人的制度是（ C ）。

A 合规绩效的考核

B 合规问责制度

C 诚信举报制度

D 独立管理制度

17．客户经理应对客户提供的资料以及所收集信息的合法性、真实性进行核实，核实的过程和结果应予以记载。核实应以（ B ）为主。

A 电话访谈

B 实地调查

C 间接调查

D 外部调查

18．甲证券公司面向社会招聘从业人员，张、王、李、赵四人约来应聘，其中张某原来是律师，六年前因违约行为被撤销资格，王某以前在证券交易所工作，6年前因违纪被开除，李某在国家机关工作想来甲证券公司兼职，赵某是乙证券公司的监事，欲辞职到甲证券公司发展，请问甲证券公司不能聘任的人员为（C ）

A 张某

B 王某

C 李某

D 赵某

19．证券公司与客户之间的法律关系是（ B ）

A 直接代理关系

B 经纪关系

C 买卖关系

D 间接代理关系

20．以下关于《证券法》规定的证券交易内幕信息知情人的类型中,哪项是错误的? ( D )

A证券交易所的有关人员 B证券监督管理机构工作人员

C发行人控股公司的监事 D持有公司百分之三以上股份的自然人

21、工资采取按月发放制，每月的标准工作日为（）天，员工的日工资按其月工资÷（）的标准核算。( D )

3

天风证券：2019年年度利润分配方案公告

证券代码：601162 证券简称：天风证券公告编号：2020-046号 天风证券股份有限公司 2019年年度利润分配方案公告 重要内容提示： ● 每股分配比例：拟每股派发现金红利0.006元（含税）。 ● 本次利润分配方案以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。 ● 在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动，维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。 ● 本年度现金分红比例低于30%的简要原因说明：公司目前各项业务仍处于成长发展阶段，仍需加大业务投入、加快业务布局，以提升市场竞争力和抗风险能力。根据公司发展战略，留存未分配利润将用于支持公司在研究业务、大投行业务、证券经纪业务、固定收益等自营业务、信息系统建设与合规风控投入等方面的战略布局，提升经营效率和服务水平，增强公司综合竞争实力，更好地回馈股东。 一、利润分配方案内容 经大信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2019年12月31日，公司期末可供分配利润为人民币1,952,243,949.94元。经董事会决议，综合考虑公司长远发展和投资者利益，2019年度公司利润分配方案为： 以实施本次权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向实施权益分派股权登记日登记在册的全体股东每10股派发现金红利0.06元（含税）。截至配股发行完成日，公司总股本为6,665,967,280股，以此计算合计拟派发现金红利39,995,803.68元，占当年合并报表中归属于母公司股东的净利润比例为13.00%。

如在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动，维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。 本次分配后，公司结余未分配利润转入下一年度。本次利润分配方案尚需提交股东大会审议。 二、本年度现金分红比例低于30%的情况说明 公司2019年度合并报表中归属于母公司所有者的净利润为307,767,555.05元，母公司累计未分配利润为1,952,243,949.94元，2019年度拟分配的现金红利总额39,995,803.68元，占本年度归属于母公司股东的净利润比例低于30%，具体原因分项说明如下： （一）公司所处行业情况及特点 我国证券行业正处在产业升级、转型调整、创新发展的关键时期。伴随资本市场发展，证券行业在我国金融体系中的地位和作用必将得到进一步提高。从资本市场改革顶层设计看，2019年9月新一轮全面深化资本市场改革“12条任务”系统性地指明了资本市场改革未来发展方向，为证券行业打开了业务增量空间，新《证券法》修订实施则进一步完善了证券市场基础制度，为证券市场推进全面深化改革增加了法律保障。从行业内部看，机构之间的竞争日趋激烈，随着国内证券行业开放力度加大，本土券商将与更多外资机构展开正面竞争。在愈加充分的竞争环境中，行业分化将日趋明显，证券公司经营模式将逐步由通道服务向专业服务转型，行业变革不断提速。 （二）公司发展阶段和自身经营模式 在证券行业头部券商优势集中的发展及竞争格局下，结合公司资产规模及盈利水平，公司当前各项业务仍处于成长发展阶段，还需要积累资本加大业务投入，进一步提高各项业务规模。未来，公司将坚持综合金融发展方向，建设全能型大投行，从以产品为中心转向以客户为中心的综合金融服务转型，依托行业顶尖研究所着力打造金融生态圈。同时，积极发展大类资产配置及投顾业务，打造以全天候资产管理能力、全方位大投行服务能力双轮驱动、两翼齐飞的证券公司。 （三）公司盈利水平及资金需求 公司2019年归属于上市公司股东净利润为307,767,555.05元，同比增长1.62%。目前公司正抓住资本市场改革机遇期，打造以全天候资产管理能力、全方位大投行服务能力双轮驱动、两翼齐飞的证券公司。公司将建立可持续的、市

天风证券极速开户(手机版)操作手册

天风证券极速开户（手机版） 操作说明书 V1.4

文档修改记录 说明 本文档中所包含的信息属于商业机密信息，如无天风证券股份有限公司的书面许可， 任何人都无权复制或利用。

目录 1文档介绍 (4) 1.1文档目的 (4) 1.2文档范围 (4) 1.3读者对象 (4) 2环境要求和下载方式 (4) 3手机开户系统 (7) 3.1开户首页 (9) 3.2新开户/转户 (10) 3.2.1基本信息 (10) 3.2.2身份验证 (20) 3.2.3完成申请 (32) 3.3继续开户 (31)

第一章文档介绍 1.1文档目的 本文档主要描述天风证券极速开户（手机版）的使用方法。1.2文档范围 本文介绍 1.3读者对象 天风证券极速开户使用客户。 第二章环境要求和下载方式2.1 环境要求 网络环境：3G、4G网络或者wifi 系统要求：Andriod 系统4.0或以上系统 ios系统5.0或以上系统

2.2 下载方式 2.2.1 二维码下载 二维码入口： 1）打开https://www.wendangku.net/doc/e78034313.html,/kh/bd/ 极客金融家首页上有下载手机开户软件的二维码 2）打开https://www.wendangku.net/doc/e78034313.html,/market/mobile/bd.html 手机开户主页上也有二维码等开户软件下载方式。

2.2.2 手机网页下载 打开手机浏览器，输入网址：https://www.wendangku.net/doc/e78034313.html,/market/mobile/bd.html ，打开网页下载手机开户软件。 2.2.3 应用市场下载 苹果App Store 、360手机助手、91助手、应用宝、豌豆荚、百度手机助手、

天风证券调研报告(20150825)

天风证券、长江众筹金融交易中心 调研报告 2015年8月24日

目录 目录 (2) 1.调研背景 (3) 2.调研项目及具体情况 (3) 2.1长江众筹金融交易中心 (3) 2.1.1 长江众筹金融交易中心简介 (3) 2.1.2长江众筹金融交易中心业务简介 (4) 2.2 天风证券互联网金融业务 (7) 2.2.1 “甜菜金融”P2P平台 (7) 2.2.2 “极客金融家” (8) 2.2.3 “贝壳数据” (8) 3.本次调研的对象分析 (9) 3.1 长江众筹交易中心SWOT分析 (9) 3.2 长江众筹金融交易中心建设的互哺意义 (11) 4.借鉴天风证券的经验 (11) 4.1 天风证券的互联网金融之道 (11) 4.2 天风证券的大IT战略 (12) 4.3天风证券的发展之道 (12) 5.反思 (14) 5.1学习创新发展的思路 (14) 5.2建立长效人才培养机制 (15) 5.3 发展众筹业务的可行性分析 (15) 5.4 研究发展众筹业务的路径 (17) 5.5 研究众筹业务的开展方式 (19)

1.调研背景 1.由天风证券联合多平台设立的长江众筹金融交易中心（以下简称“长江众筹”）近日在武汉正式揭牌。 2.近年来，天风证券不断布局互联网金融，成立了“甜菜金融”、“贝壳数据”、“极客金融家”等网络平台。 2.调研项目及具体情况 本次调研由长城国瑞证券有限公司与厦门市金融办联合开展，湖北证监局和天风证券给予了高度重视和大力支持。调研团队一行赴天风证券总部，重点了解长江众筹金融交易中心、天风证券的互联网金融业务，包括长江众筹金融交易中心现状、互联网金融建设模式及其业务规划。 2.1长江众筹金融交易中心 2.1.1 长江众筹金融交易中心简介 据负责人介绍，参加贵阳国际大数据产业博览会暨全球大数据时代贵阳峰会之后，湖北省、武汉市政府产生了建设众筹交易中心的强烈意愿。同时，天风证券立足发展互联网金融，当地其他金融企业手握多个优质项目，也希望通过众筹业务的开展协助其完成投融资。因此，长江众筹金融交易中心（以下简称“交易中心”）的设立是政府

天风证券研究所 【天风医药】安图生物重磅深度：高端医疗器械,铸造优秀民族品牌 作者：天风证券研究所医药

天风证券研究所【天风医药】安图生物重磅深度：高端医疗器械，铸造优秀民族品牌作者：天风证券研究所医药郑薇杨烨辉团队证券研究报告《天风证券 作者：天风证券研究所医药郑薇/杨烨辉团队证券研究报告《天风证券-安图生物：高端医疗器械，铸造优秀民族品牌》对外发布时间2018年4月25日化学发光行业景气度高，进口替代正当时根据各公司年报测算，2017年中国化学发光市场240亿，占整个IVD行业30%以上的份额，排首位，预计未来3-5年还将保持20-25%高增长，行业景气度高。当前化学发光进口占比较高，占据约90%的市场份额，国产品牌凭借性能提升、技术突破、性价比高等特点正快速蚕食进口品牌市场份额，行业高增长叠加进口替代，化学发光近年来有望实现快速增长，优秀国产公司将充分受益。安图生物作为一家老牌国产化学发光厂家，在市场发展早期公司是微孔板领域的龙头之一，随后竞争加剧，公司加快研发磁微粒相关仪器和试剂，目前磁微粒已经成为公司的主要收入来源之一，充分享受技术带来的红利。公司A2000和 A2000 Plus为200速仪器，定位县级以上医院，满足大样本量的检测需求，根据2017年报，A1000plus和A6（2017年新立项）等系列仪器正在逐步开发，这系列仪器为100速仪器，适合基层医院小样本量使用，有望在2018年底或2019

年初上市销售。流水线加速渗透医院，生化免疫级联是核心流水线起步于20世纪50年代，到目前已经发展了半个多世纪。Kalorama预测2016年全球市场约为70亿美金， 2009-2017年增速为5%，其中金砖四国增长最快。流水线 大约2009年开始进入中国，进入中国的前几年，由于市场 需求还未完全释放，接受程度也在培育和酝酿，在2012年 开始，流水线开始迅速铺开。生化免疫级联，要求生化设备和免疫设备性能都要达到临床需求，级联面对的客户群都以中高端医院为主，样本通量的需求相对较高，因此高速生化仪必不可少。安图生物通过收购盛世君晖，获得东芝生化仪中国区独家代理权，收购百奥泰康75%股权，取得生化检测产品线，闭合生化产业链，为流水线做铺垫。根据2017年报，全自动联检系统中的Autowomo及配套试剂已完成注册并上市，其余仪器及配套试剂均正在逐步开发。一季度业绩高增长，全年可期公司发布2018年一季报，Q1实现营收4.16亿元，同比增长71.87%，归母净利润为0.96亿元，同比增长42.43%，扣非后归母净利润为0.91亿元，同比增长52.88%，业绩的快速增长主要系一方面公司并购致收入增加；另一方面公司磁微粒化学发光检测试剂收入持续增长，同时我们认为一季度流感行情带动微生物检测及代理产品vircell 九项呼吸道感染病原体检测的快速增长。我们预计18-20年EPS为1.39、1.78、2.20元，维持“买入”评级。风险提示：

2020年券商人员变动大数据：增员近4万

2020年券商人员变动大数据:增员近4万 2016年券商人员变动大数据:增员近4万 全行业营收减半，增员却近4万 中证协最新数据显示，全行业可以统计到从业人数的120家证券公司从业总人数为324026人，较2016年年初净增长了38638人。 按具体的从业人员类别看，增加的证券从业者主要集中在一般从业人员和证券经纪人两类上。其中，一般从业人员净增了21625人，总人数达到了194236人;其次是证券经纪人，净增加了13220人， 行业证券经纪人总人数达到了85132人。 中证协同时公布了这一项数据：证券业总体从业人数增长的同时，也有两类人员出现下降，一类为证券经纪业务营销人员，总人数从2456人减少到了1832人，净减少了624人;另一类为证券投资咨询 业务(分析师)，总人数从年初的2281人减少到了2204人，净减少 了77人。 单家公司从业人员排名看，2016年年底，单一券商从业人数最 多的达12125人，最少的才58人，相差非常巨大。其中，从业人数 在1万以上的券商有7家(含经纪人)，分别为海通证券12125人、 中信建投证券11103人、广发证券10833人、国泰君安证券10760人、申万宏源10551人、银河证券10010人和中信证券10003人。 单一券商从业人员低于100人的公司4家，分别为兴证证券资产管理有限公司、渤海汇金证券资产管理有限公司、高盛高华证券和 华菁证券，从业人员数量分别为81人、71人、71人和58人。需要 说明的是，上述4家公司中，兴证证券资产管理有限公司和渤海汇 金证券资产管理有限公司分别为兴业证券资管子公司和渤海证券资 管子公司，后者2016年下半年刚成立。而华菁证券则为去年刚刚获 批组建并成立的新证券公司。

国内证券公司最新排名-证券公司排名

国内证券公司排名 1 国信证券股份有限公司 2 中国银河证券股份有限公司 3 招商证券股份有限公司 4 国泰君安证券股份有限公司 5 广发证券股份有限公司 6 海通证券股份有限公司 7 华泰证券股份有限公司 8 中信建投证券有限责任公司 9 申银万国证券股份有限公司 10 光大证券股份有限公司 11 中信证券股份有限公司 12 中国建银投资证券有限责任公司 13 齐鲁证券有限公司 14 安信证券股份有限公司 15 联合证券有限责任公司 16 方正证券有限责任公司 17 中信金通证券有限责任公司 18 长江证券股份有限公司 19 兴业证券股份有限公司 20 宏源证券股份有限公司 21 华西证券有限责任公司 22 东方证券股份有限公司

23 中银国际证券有限责任公司 24 中国国际金融有限公司 25 平安证券有限责任公司 26 浙商证券有限责任公司 27 长城证券有限责任公司 28 财通证券有限责任公司 29 国元证券股份有限公司 30 中信万通证券有限责任公司 31 湘财证券有限责任公司 32 信达证券股份有限公司 33 东兴证券股份有限公司 34 河北财达证券经纪有限责任公司 35 东吴证券有限责任公司 36 国金证券股份有限公司 37 国海证券有限责任公司 38 东海证券有限责任公司 39 上海证券有限责任公司 40 广发华福证券有限责任公司 41 西部证券股份有限公司 42 中原证券股份有限公司 43 南京证券有限责任公司 44 东北证券股份有限公司 45 渤海证券股份有限公司

48 西南证券股份有限公司 49 山西证券股份有限公司 50 国联证券股份有限公司 51 民生证券有限责任公司 52 华安证券有限责任公司 53 新时代证券有限责任公司 54 华林证券有限责任公司 55 财富证券有限责任公司 56 江南证券有限责任公司 57 英大证券有限责任公司 58 国盛证券有限责任公司 59 万联证券有限责任公司 60 国都证券有限责任公司 61 广州证券有限责任公司 62 江海证券有限公司 63 金元证券股份有限公司 64 信泰证券有限责任公司 65 恒泰证券股份有限公司 66 大通证券股份有限公司 67 华龙证券有限责任公司 68 太平洋证券股份有限公司 69 华创证券经纪有限责任公司

借资协议书(天风证券)

投资管理协议书 甲方：(出资方) 乙方：(借资方) 甲乙双方根据《中华人民共和国合同法》等相关法律、法规的有关规定，在平等自愿、协商一致的基础上，为维护各方利益、明确责任、恪守信用，签订本协议。 （以上具体细节可协商决定，务必双方都满意） 第一条合作事项。 甲方拥有资金与综合管理经验，愿意与乙方合作进行投资并希望获得稳定的帐户综合管理费用，并不低于甲方出资额的（年度），甲方不承担投资交易风险。乙方拥有投资经验和技能，愿意与甲方合作，并自行承担投资风险和分享投资收益。每月号（待定）前乙方付给甲方出资额的综合管理费，即人民币元整（人民币大写叁拾伍万元整）。第一个月付两个月的综合管理费，即元整（人民币大写柒拾万万元整），最后一个月不付综合管理费。 第二条合作账户及金额 、甲、乙双方共同协商一致，甲方出资人民币元整（人民币大写叁仟万元整），乙方出资自有资金人民币元整（人民币大写陆佰万元整），与甲方所出资金共同进行投资交易。 、本协议签署的之日起的日，甲方先行将出资人民币元整（人民币大写叁仟万元整）进入甲方开立的银行资金账号与交易账号内，并及时通知乙方；乙方确认后应及时将人民币元整（人民币大写陆佰万元整）注入甲方指定的银行资金账号内，由甲方负责转入指定的交易账号内，同时，通知乙方并告之交易密码。 、甲方帐户要素: 交易账户名： 交易账号: 开户公司及营业网点: 银行资金账号： 银行资金账号开户行： 、乙方帐户要素 银行资金账户名 银行资金账号: 银行资金账号开户行及营业网点: 第三条合作期限

本协议期限为个月，自年月日起至年月日止。若合作顺利，双方本次合作完之后，可以协商继续合作。（合同签订时间待定） 第四条操作规则 、甲方应当向乙方提供上述投资交易帐号及密码，由乙方实际操作该帐号上的买卖交易。在交易过程中，乙方未取得甲方的书面同意，不得以任何理由修改交易密码，如乙方擅自修改密码但在修改后未进行违约操作的，须在接到甲方通知后分钟内将密码复原为本合同约定密码。如按合同联系方式无法与乙方取得联系或在取得联系后拒绝将密码复原的，则甲方有权随时将账户全部持仓平仓。 、为保证双方资金安全，当资金帐户内总资产（以下涉及总资产均指市值可用资金）低于或等于人民币元，即亏损本金达到乙方出资的时，作为本次合作的风控预警线，乙方必须把投资仓位控制在以下；当该帐户内总资产低于或等于人民币元, 即亏损本金达到乙方出资的时，作为本次合作的风控平仓线，乙方必须在下一个交易日时分前追加保证金，保证该帐户内总资产高于人民币元，否则甲方有权更改交易密码、随时按市价进行交易或强制平仓，无需征得乙方同意。甲方强制平仓后，有权锁定帐户，停止交易，并可以将投资交易帐户上的资金转入银行帐户。甲方取得原始资金人民币元整（￥人民币叁仟万元整），剩余资金归乙方所有。 、当账户总的资产大于元人民币时，乙方可以持有投资品种金额达到整个账户的，当账户总的资产小于元人民币时，乙方不得持有投资品种金额不得超过整个账户的 、因乙方违约造成强制平仓等情况，原乙方所购买的投资品种市值增减，均不由甲方承担责任，造成甲方的损失由乙方全部承担。 、在操作期间以甲乙双方出资总额为锁定限度，盈利部分资金乙方可以以整数随意提取，乙方要提前一个工作日通知甲方，甲方不得以任何理由拒绝乙方提取盈利部分资金。甲方存入乙方账户资金，以银行存款收据为依据。 、协议期间，为避免乙方买卖的单只品种出现连续急跌的情况，乙方单只投资品种市值不能超过账户总资产的，创业板单只投资品种市值不能超过账户总资产的；乙方不得进行股票权证、符合证券交易所符合退市标准的股票、股票、*股票、*股票、首日上市新股、停盘复盘当天等涨跌幅不受限制方面的证券买卖交易；乙方不得买入跌停、连续跌停后首次打开跌停板的股票（打开跌停的全日，无论反弹幅度大小，均不可买入）。该投资交易帐户不提供、不开通证券公司的融资融券等创新金融工具功能。若乙方从事上述交易则一切后果由乙方承担，并且甲方有权立即强制自行交割、平仓，由此造成的损失后果全部由乙方承担后终止协议。 、协议期间，如发生有已买投资品种出现重大事项停牌超过个交易日，账户资产总值距离风险平仓线不足时，乙方自愿补入该停牌股票市值的保证金，方可延续本协议，否则甲方有权更改交易密码、随时按市价进行交易或强制平仓（包括未停牌股票），无需征得乙方同意。甲方强制平仓后，有权锁定帐户，停

天风证券综合试题加答案【证券 券商 招聘招聘精品资源】

天风证券营销人员岗前培训综合试卷 营业部名称：员工姓名：得分： 一、单选题：（以下各小题所给出选项中，有一项符合题目的要求，本大题共60小题，每小题0.5分，共30分） 1、公司设在南京的唯一证券营业部叫（ C ）营业部 A 天河路营业部 B 什邡营业部 C 建邺路营业部 D 走马街营业部 2、《培训管理制度》中对在岗员工进行岗位职责、操作规程和专业技能的培训称为（ B ） A、知识培训 B、技能培训 C、素质培训 D、自我培训 3.证券必须同时具备的两个最基本特征是（ A ）。 A 法律特征与经济特征 B 法律特征与书面特征 C 经济特征与书面特征 D 经济特征与权益特征 4.客户的交易结算资金必须全额存入指定的（ A ），单独立户管理。 A 商业银行 B 金融机构 C 证券公司 D 工商银行 5.根据我国《公司法》的规定，股份有限公司的法定代表人是（ C ）。 A 总经理 B 监事长 C 董事长 D 副董事长 6.封闭式基金基金单位的交易方式是（ B ）。 A 赎回 B 证交所上市 C 既可赎回，又可上市 D 柜台交易 1

7.开放式基金的交易价格取决于（ B ）。 A 基金总资产值 B 基金单位净资产值 C 供求关系 D 其他 8、公司设在成都市区的营业部有哪二家（ D ） A 资阳营业部中山路营业部 B 什邡营业部江油营业部 C 新津营业部资阳营业部 D 武候祠营业部走马街营业部 9、《考勤和休假管理制度》第十五条婚假规定中结婚登记日后（ C ）月内一次性休完，未休完的不补休。 A 1个月 B 3个月 C 6个月 D 12个月 10.证券承销商的主要职能是（ A ）。 A 代理证券发行 B 证券经纪 C 自营交易 D.投资咨询 11.以下哪一因素是引起股市周期变动的根本原因？（C ） A 经济政策变动 B 投资周期波动 C 经济周期变动 D 对外贸易波动 12.股票未来收益的现值是股票的（D ） A 票面价值 B 帐面价值 C 清算价值 D 内在价值 13.以下哪一项不是证券交易所的职能？（ C） A 提供证券交易的场所和设施 B 制定证券交易所的业务规则 C 决定每日开盘价 D 管理和公布市场信息 14．证券经纪业务营销人员能同时在（ D ）家证券公司从事客户招揽和客户服务等活动。 A 3 B 2 C 4 D 1 2

天风证券2020年三季度财务状况报告

天风证券2020年三季度财务状况报告 一、资产构成 1、资产构成基本情况 资产构成表(万元) 项目名称 2019年三季度2020年三季度 数值百分比(%) 数值百分比(%) 总资产0 - 5,888,305.24 100.00 流动资产0 - 0 - 交易性金融资产0 - 2,188,783.73 37.17 货币资金0 - 860,406.1 14.61 非流动资产0 - 0 - 长期股权投资0 - 65,345.49 1.11 无形资产0 - 58,763.96 1.00 在建工程0 - 36,743.74 0.62 2、流动资产构成特点 流动资产构成表(万元) 项目名称 2019年三季度2020年三季度 数值百分比(%) 数值百分比(%) 流动资产0 - 0 - 交易性金融资产0 - 2,188,783.73 -

3、资产的增减变化 2020年三季度总资产为7,519,560.69万元，与2019年三季度的 5,888,305.24万元相比有较大增长，增长27.7%。 4、资产的增减变化原因 以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加503,422.79万元，长期股权投资增加410,233.56万元，货币资金增加295,824.12万元，在建工程增加15,253.2万元，商誉增加1,778.02万元，递延所得税资产增加462.28万元，固定资产增加223.43万元，共计增加1,227,197.4万元；以下项目的变动使资产总额减少：投资性房地产减少628.45万元，无形资产减少1,698.07万元，共计减少2,326.53万元。各项科目变化引起资产总额增加1,631,255.45万元。 二、负债及权益构成 1、负债及权益构成基本情况 天风证券2020年三季度负债总额为5,212,489.97万元，实收资本为666,596.73万元，所有者权益为2,307,070.72万元，资产负债率为69.32%。在负债总额中，流动负债为0万元，占负债和权益总额的0%；非流动负债为0万元，占负债和权益总额的0%。

20191210-天风证券-证券行业：股权融资大年,头部券商进入新一轮成长期

证券研究报告 作者： 行业评级：行业报告| 强于大市 维持2019年12月10日 （评级）分析师夏昌盛SAC 执业证书编号：S1110518110003分析师罗钻辉SAC 执业证书编号：S1110518060005联系人舒思勤 行业投资策略

2019年9月，证监会提出全面深化资本市场改革的12个方面重点任务。 改革的重点方向：1）“大力推动上市公司提高质量”，优化重组上市和再融资等制度，支持分拆上市试点等；2）“充分发挥科创板的试验田作用”+ “补齐多层次资本市场体系的短板”，将科创板的制度向创业板等推广，深化新三板改革等；3）“狠抓中介机构能力建设”，对券商加强差异化监管，龙头券商对于创新业务将有先发优势；4）“加快推进资本市场高水平开放”，开放往往会伴随着创新业务的推出，开放难以改变市场竞争格局；5）“推动更多中长期资金入市”。 2019年11月，证监会列举六项打造航母级证券公司的政策措施。 1）券商资本金有望进一步提升，先做大再做强做优；2）创业板（推行注册制）和新三板改革（进一步 分层）、主板转融通制度改革、信用衍生品、场外期权、跨境衍生品及结售汇等将是下一阶段创新的方向。3）“依法盘活客户资产”相对超预期，未来在现有法律框架下，针对客户资产盘活的具体政策值得期待。截至2019年三季度客户存量资产占行业总资产的比例约18%，若能使用客户保证金，预计头部券商的负债成本（目前平均4-4.5%）将大幅下降。

金融对外开放将倒逼监管转变思路，优化证券公司现有业务模式。 1）外资券商进入中国后将倒逼监管转变思路，未来监管机制将逐步与国际接轨。瑞士银行、摩根士丹利、高盛、瑞士信贷申请提升合资公司持股比例至51%，摩根大通、野村证券和大和证券申请设立持股51%的合资券商。2）中资券商国际化进程预计将提速，未来业务发展将基于研究的中介业务，包括中资企业海外融资、跨境财富管理等，主要中资券商海外业务收入占比约14%，未来收入占比提升空间大。 股权融资大时代，中长期资金入市，多空交易机制需要逐步完善。 1）转融通机制是完善多空交易机制的核心。对比海外市场两融业务发展情况，融券业务在融资融券业务中占比约20%-30%之间，主板、创业板、中小板的融券业务占比长期处于1%的低位。2）假设未来融券余 额提升至2000-3000亿元的水平，息差假设稳定在3%，则贡献业绩增量是60-90亿元，占2020年净利润的比重约4.7%-7%。 风险提示：资本市场改革进度低于预期，市场大幅波动造成业绩及估值双重下滑，证券公司信用业务风险。

天风证券股份有限公司收益凭证业务客户协议书

天风证券股份有限公司 收益凭证业务客户协议书 甲方（投资者）：___________________ 身份证件类型：____________________ 身份证件号码：____________________ 法定代表人（仅限机构投资者）：________________________ 联系地址：________ ____________________ 联系电话（固定）: ___________________________________ 移动电话（必填）：____________________________________ 乙方：天风证券股份有限公司 法定代表人：余磊 联系地址：号保利大厦A座37楼 依据《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国合同法》、《中华人民共和国电子签名法》和其他有关法律、法规、规章、以及中国证券业协会颁布的《机构间私募产品报价与服务系统管理办法》（试行）相关规定，甲乙双方就参与收益凭证业务相关事宜，自愿达成如下协议，供双方共同遵守。

根据《中华人民共和国合同法》、《中华人民共和国电子签名法》、关于民事合同使用数据电文、电子签名的相关规定，采用电子签名签订的电子签名合同、风险揭示书具有与纸质合同、纸质风险揭示书同等的法律效力。本着提高合同签署效率的目的，甲、乙双方就《天风证券股份有限公司收益凭证业务客户协议书》（以下简称《协议书》）和《天风证券股份有限公司收益凭证业务风险揭示书》（以下简称《风险揭示书》）签署事项，经协商达成如下一致意见： 甲、乙双方同意，甲方通过身份验证登录乙方指定的系统，通过电子签名确认同意接受电子签名协议书、风险揭示书的，视为已签署《协议书》、《风险揭示书》，与在纸质《协议书》、纸质《风险揭示书》文书上手写签名或者盖章具有同等的法律效力，无须另行签署《协议书》、《风险揭示书》。 第一章总则 第一条在本协议中，除上下文另有规定外，下列用语具有如下含义： （一）天风证券：是指天风证券股份有限公司 （二）天风证券收益凭证产品：是指天风证券发行的，约定到期时按协议约定支付固定收益和本金的有价证券。 （三）交易日：上海证券交易所和深圳证券交易所交易日。交易时间为9:00 -15:30。