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4度设区市农田灌溉水有效利用系数测算分析成果报告编制提纲.docx

2017年度设区市农田灌溉水有效利用系

数测算分析成果报告

编制提纲

xxxx研究院

二○一七年四月

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编制说明

一、为了统一规范市级年度成果报告内容，提高成果质量，特编制本提纲。

二、样点灌区、渠首计量点及典型田块的名称应前后保持一致。样点灌区名称原则上与水利普查灌区名录保持一致，并在报告中各表格内保持统一，不应进行缩写简写、添加地名或增加“水库”字。

三、提纲中各表格应填写完整，不应留有空白或减少表格数量，表格中各内容表述应规范一致，格式统一。

四、加强数据复核。如设计灌溉面积、有效灌溉面积、实际灌溉面积、作物面积、水量、系数等前后应一致，且保留相同有效位数。

五、报告成果应当完整。包括报告正文、附表、附图、审查意见、专家名单及其他必要材料。

六、提纲中注释说明是供报告编写时参考的，最终报告请删去这些注释说明。

七、各市应于每年11月30日将年度成果报告（盖章纸质版本一式两份，电子版一份）报送浙江省水利河口研究院处。

八、编制报告中遇到疑惑或问题请及时联系浙江省水利河口研究院。

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2017年度**市农田灌溉水有效利用系数

测算分析成果报告

**市水利局（盖章）

**技术单位（盖章）

二○一年月

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摘要 (161)

1 工作组织与工作过程 (162)

1.1组织领导 (162)

1.2工作经费 (162)

1.3工作过程 (163)

1.4保障措施 (164)

2 全市农田灌溉基本情况 (165)

2.1全市农田灌溉总体情况 (165)

2.2农作生产状况 (168)

2.3全市灌溉用水情况 (168)

2.4全市工程建设情况 (168)

3 样点灌区的选择和代表性分析 (170)

3.1样点灌区选择 (170)

3.2样点灌区基本情况 (171)

3.3样点灌区选择分析 (171)

3.4灌溉用水代表年分析 (173)

4 样点灌区系数测算分析及成果检验 (175)

4.1样点灌区系数测算分析方法 (175)

4.2样点灌区净灌溉用水量测算 (176)

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4.3样点灌区毛灌溉用水量测算 (179)

4.4样点灌区灌溉水有效利用系数 (181)

4.5样点灌区测算分析成果合理性、可靠性分析 (181)

5 不同规模灌区与市级区域系数测算分析成果 (183)

5.1不同规模与类型灌区灌溉用水量 (183)

5.2不同规模灌区灌溉水有效利用系数 (184)

5.3市级灌溉水有效利用系数 (184)

5.4全市灌溉水有效利用系数合理性分析 (185)

6 结论与建议 (186)

6.1结论 (186)

6.2建议 (186)

附件 (187)

伊泰股份贝塔系数的测算

估计伊泰股份公司的贝塔系数一、理论基础自 C A P M 模型诞生以来 , 投资组合的贝塔系数估计在金融领域逐渐占有了重要的地位。 C A P M 阐述了在投资者都采用马科维茨的理论下进行投资管理的条件下市场均衡状态的形成, 把资产的预期收益与预期风险之间的理论关系用一个简在线性关系。从而, 贝塔系数称为衡量资产风险的标准。传统上 , 最小二乘法是最常用的估计贝塔系数的方法。这种方法暗含了贝塔系数在一段时间内不发生变化的假设。尽管这一假设并不合理, 最小二乘法仍广泛应用于贝塔系数的测算。贝塔系数是衡量单一资产或资产组合系统性风险的重要参考，被广泛应用于投资风险评估通过测算和预测贝塔系数，可以预测证券未来风险以做出正确的投资决策估测贝塔系数的方法众多，其中应用最广泛的是最小二乘法，基于一段时间内贝塔系数不发生变化的假设上的布鲁纳和施密特、斐波司和弗朗西斯分别于1977年、1978年和1979年验证了贝塔系数遵循均值回归过程，甘杰米、罗伯特则从国际投资者的视角出发，基于摩根斯坦利全球市场指数和英、美等国家的股票市场指数进行检验分析,最终得出贝塔系数也是遵循均值回归过程的。资产的预期报酬率由于受风险因子的影响，导致实现的报酬并不稳定，这些因子主要分为系统风险和个别风险。系统风险是指资产受宏观经济、市场波动等整体性因素影响而发生的价格波动。这种风险是无法在组合投资中被分散掉的那部分风险，是所有投资于证券市场的投资者均要承担的由市场共同因素所影响的风险。换句话说，就是股票与大盘之间的连动性，系统风险比例越高，连动性越强。与系统风险相对的就是个别风险，即由公司因素所导致的价格波动。而β则体现了特定资产的价格对整体经济波动的敏感性。既然一项资产的期望报酬率取决于它的系统风险，那么如何测算系统风险就成了关键。通常使用贝塔系数作为度量一项资产系统风险的指标。β值所反映的是某一投资对象相对于大盘的表现情况。其绝对值越大，显示其收益变化幅度相对于大盘的变化幅度越大；绝对值越小，显示其变化幅度相对于大盘越小。如果是负值，则显示其变化的方向与大盘的变化方向相反；大盘涨的时候它跌，大盘

【精品】灌溉用水有效利用系数分析指南

《全国灌溉用水有效利用系数测算分析技术指南》及调查表全国灌溉用水有效利用系数测算分析技术指南 1目的及意义我国水资源不足，供需矛盾突出,已成为经济社会可持续发展的关键制约因素.加快建设资源节约型、环境友好型社会，实现经济发展与人口、资源、环境相协调，是今后一项长期而紧迫的任务.目前，全国灌溉用水量约占总用水量的60%以上，灌溉面积的98%为地面灌溉，灌溉方式粗放，灌溉水的利用率和利用效益较低，因此，灌溉节水是建设节水型社会的首要内容。《中华人民共和国国民经济和社会发展第十一个五年规划纲要》明确要求，到“十一五"末全国农业灌溉用水有效利用系数提高到0。5（预期性指标)。《全国水利发展“十一五”规划》确定,到2010年全国农业灌溉用水有效利用系数提高到0.50左右。灌溉用水有效利用系数指灌入田间可被作物利用的水量与灌溉系统取用的灌溉总水量的比值，其与灌区自然条件、工程状况、用水管理、灌水技术等因素有关，是评价灌溉用水效率的重要指标。跟踪分析灌溉用水有效利用系数变化情况，合理评价节水潜力与节水灌溉发展成效，对于促进灌溉节水健康发展具有重要意义。根据水利部关于开展“十一五”期间全国灌溉用水有效利用系数测算分析的有关要求和部署(水农[2006］617号），为了统一和规范全国灌溉用水有效利用系数测算分析方法和步骤，促进该项工作有序开展，特制定本技术指南。

2技术路线全国灌溉用水有效利用系数采用点与面相结合、调查统计与观测分析相结合、微观研究与宏观分析评价相结合的方法进行测算分析。各省（区、市）在对灌区综合调研的基础上，选择代表不同规模与类型（大、中、小型灌区和纯井灌区,下同）的典型灌区作为样点灌区,搜集整理样点灌区有关资料,并开展必要的田间观测，通过综合分析，得出样点灌区灌溉用水有效利用系数；以此为基础，得到不同规模与类型灌区的灌溉用水有效利用系数平均值；分析计算出各省（区、市)平均值;最后，由省（区、市）数据推算全国的

单项资产-自己动手计算β系数

自己动手计算β系数作者：袁煌来源：《中国资产评估》2007年第7期发布时间：2007年07月01日 [摘要]由于从外界及时获得β系数目前还受到限制，影响了我们采用β系数确定折现率。为解决这个问题，本文提供了一种替代方法，即选择可参照的上市公司的β系数来间接确定所评估企业的β系数。这种方法可以帮助评估人员达到比较客观地确定折现率的目的。本文以实例说明了具体的计算过程。同时，对这种方法使用时所受的限制和有关注意事项作了说明。收益法的折现率中包含的风险报酬率，如果采用β系数确定，相对要客观一些。由于条件的限制，目前及时获取需要的β系数还比较困难。根据实际使用情况，本文介绍一种较简单的间接计算β系数的方法，供大家参考。一、β系数的实质及其确定方法 β系数反映的是某一只股票相对于市场波动的敏感程度。资产评估中以β系数体现评估对象风险报酬率和市场平均风险报酬率之间的关系。按说β系数所反映的评估对象未来预期收益期内的风险报酬率相对于市场风险报酬率的比值是波动的。但在实际使用β系数时，我们一般假设评估对象未来相对波动率是稳定的，并往往是以历史数据来计算该β值。在被评估企业是上市公司时，可以根据其各期历史收益数据和相应的股票市场综合指数来确定其β系数。当被评估企业不是上市公司时，我们可以寻找相似的上市公司，先得出该上市公司的β系数，然后通过比较和调整来间接计算被评估企业的β系数。下面我们通过实例来统计算非上市公司β系数的方法和步骤。二、某非上市公司β系数的计算方法和步骤 (一)计算参照上市公司β系数如果将市场上全部所有股票作为一个资产组合，其市场整体风险收益以市场整体资产组合M收益的方差Var(Rm)表示，任一只股票对系统风险收益的贡献，由这一股票与市场资产组合M收益的协方差COV(Rm，Ri)表示，则β系数可表示为：此外，由于市场整体收益率Y=α+β×(X-参照上市公司的收益率)，通过进行一元线性回归分析，也可以用这一公式计算出β系数。这两种计算方法实质上是一致的。在本范例中，采用前者计算β值，步骤如下： 1、计算股票市场整体收益率和参照上市公司股票的收益率 (1)股票市场整体收益率式中：R mt—第t期的股票市场整体收益率 INDEX t—第t期期末的股票市场综合指数 INDEX t-1—第t-1期期末的股票市场综合指数由于所选取上市公司是于2001年6月上市的，因此，本案例采用2001年6月末至2005年12月底(评估基准日)每个月月末共55个沪市综合指数作为市场整体收益率指标的计算根据。为使市场整体收益率(R mt)

灌溉水利用系数的计算方法

灌溉水利用系数的计算方法灌溉水利用系数在水土平衡与渠道设计流量分析中使用。一、用模式分析法计算渠道灌的灌溉水利用系数 1计算公式（1）灌溉水利用系数:η= 式中:——渠系水利用系数,可用各级渠道水利用系数连乘求得。 ——田间水利用系数。（2）渠道水利用系数在无实测资料时按下式计算: =1－土渠: = 衬砌渠:= 式中:——渠道单位长度水量损失率(%、km) L——渠道长度(km) K——土壤透水性系数,可从表3、1、9-1查得 m——土壤透水性指数,可从表3、1、9-1查得 ——衬砌渠道渗水修正系数,可从表3、1、9-3查得2 参数选择 (1)设计净流量: 1)干渠:Q净=q s A干=0、3682、46=0、972m3/s

2)支渠:Q净==m3/s 3)斗渠:Q净=n Q农净=20、091=0、182 m3/s 4)农渠:Q净= ==0、091 m3/s (2)渠道长度: 1)干渠:1条,长12、6km砼板防渗结构,灌溉面积2、64万亩。标准条田规格:长宽=700250=262、5亩拆合标准条田100块 2)支渠:4条,总长7、6km,平均长1、9km,平均灌溉面积0、66万亩,拆与标准条田25块 3)斗渠:14条,总长21km,平均长1、5km,平均灌溉面积0、1886亩,拆与标准条田7块 4)农渠:100条,总长0、65km,平均长度0、65km (3)m、k、的选择查表3、1、9-1沙壤土:K=3、4,m=0、5 查表3、1、9-3干渠砼板衬砌:=0、15-0、05,取=0、10 支渠浆砌石衬砌:=0、20-0、10取=0、15 3、渠道水利用系数计算利用渠道净流量、渠道长度及选择的参数计算各渠道水利用系数,考虑到蒸发损失,管理损失及衬砌渠道在使用期防渗性能降低等因素,并结合现场调查,对计算值作适当调整作为采用值。渠道水利用系数渠道Q L

β系数详解

β系数也称为贝塔系数（Beta coefficient），是一种风险指数，用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性，在股票、基金等投资术语中常见。在评估股市波动风险与投资机会的方法中，贝塔系数是衡量结构性与系统性风险的重要参考指标之一，其真实含义就是个别资产及其组合（个股波动），相对于整体资产（大盘波动）的偏离程度。其绝对值越大，显示其收益变化幅度相对于大盘的变化幅度越大；绝对值越小，显示其变化幅度相对于大盘越小。如果是负值，则显示其变化的方向与大盘的变化方向相反；大盘涨的时候它跌，大盘跌的时候它涨。由于我们投资于投资基金是为了取得专家理财的服务,以取得优于被动投资于大盘的表现情况，这一指标可以作为考察基金经理降低投资波动性风险的能力。在计算贝塔系数时,除了基金的表现数据外,还需要有作为反映大盘表现的指标。 β系数 β系数根据投资理论，全体市场本身的β系数为1，若基金投资组合净值的波动大于全体市场的波动幅度，则β系数大于1。反之，若基金投资组合净值的波动小于全体市场的波动幅度，则β系数就小于1。β系数越大之证券，通常是投机性较强的证券。以美国为例，通常以标准普尔五百企业指数(S&P 500)代表股市，贝塔系数为1。一个共同基金的贝塔系数如果是1.10，表示其波动是股市的1.10 倍，亦即上涨时比市场表现优10%，而下跌时则更差10%;若贝他系数为0．5，则波动情况只及一半。β= 0.5 为低风险股票，β= l. 0 表示为平均风险股票，而β= 2. 0 →高风险股票，大多数股票的β系数介于0.5到l.5间。[1] 贝塔系数衡量股票收益相对于业绩评价基准收益的总体波动性，是一个相对指标。β 越高，意味着股票相对于业绩评价基准的波动性越大。β大于1 ，则股票的波动性大于业绩评价基准的波动性。反之亦然。如果β为1 ，则市场上涨10 %，股票上涨10 %；市场下滑10 %，股票相应下滑10 %。如果β为1.1, 市场上涨10 %时，股票上涨11%, ；市场下滑10 %时，股票下滑11% 。如果β为0.9, 市场上涨10 %时，股票上涨9% ；市场下滑10 %时，股票下滑9% 。 Beta系数起源于资本资产定价模型（CAPM模型），它的真实含义就是特定资产（或资产组合）的系统风险度量。 β系数的取法 β系数的取法所谓系统风险，是指资产受宏观经济、市场情绪等整体性因素影响而发生的价格波动，换句话说，就是股票与大盘之间的连动性，系统风险比例越高，连动性越强。与系统风险相对的就是个别风险，即由公司自身因素所导致的价格波动。总风险=系统风险+个别风险而Beta则体现了特定资产的价格对整体经济波动的敏感性，即，市场组合价值变动1个百分点，该资产的价值变动了几个百分点——或者用更通俗的说法：大盘上涨1个百分点，该股票的价格变动了几个百分点。用公式表示就是：实际中，一般用单个股票资产的历史收益率对同期指数（大盘）收益率进行回归，回归系数就是Beta系数。 ◆β=1，表示该单项资产的风险收益率与市场组合平均风险收益率呈同比例变化，其风险情况与市场投资组合的风险情况一致； ◆β>1，说明该单项资产的风险收益率高于市场组合平均风险收益率，则该单项资产的风险大于整个市场投资组合的风险；

渠系水利用系数、灌溉水利用系数计算方法

渠系水利用系数、灌溉水利用系数近十几年来，随着水文业务范围的不断拓宽，区域水资源评价和水资源论证工作已成为水文部门的主要业务工作之一。而在水资源评价和论证工作中，往往要用到渠道、渠系和灌溉水利用系数，为使有关技术人员正确理解和掌握这一知识，现根据有关书籍及有关水资源评价细则中的规定，对渠道、渠系和灌溉水利用系数简介如下： 1、渠系的组成完整的输配水灌溉渠道包括干渠、支渠、斗渠、农渠和毛渠。其中，农渠以上输配水量称为渠系水，农渠以下输配水量称为田间水。 2、渠道水利用系数某渠道的出口流量（净流量）与入口流量（毛流量）的比值，称为渠道水利用系数。换言之，某渠道下断面的流量与上断面流量的比值，称为该段渠道的渠道水利用系数。也就是说，渠道水利用系数反映的是单一的某级渠道的输水损失，公式表示如下： η渠道＝Q净/Q毛＝Q下/Q上

3、渠系水利用系数渠系水利用系数反映了从渠道到农渠的各级输配水渠道的输水损失，表示了整个渠系的水的利用率，其值等于同时工作的各级渠道的渠道水利用系数的乘积，公式表示如下： η渠系＝η干渠×η支渠×η斗渠×η农渠 4、田间水利用系数是指农渠以下（包括临时毛渠直至田间）的水的利用系数η田间。若在田间工程配套齐全，质量良好，灌水技术合理的情况下，田间水利用系数可达到0.90，而水田可达到0.90～0.95。 5、灌溉水利用系数全灌区的灌溉水利用系数（η灌溉水）为田间所需的净水量与渠首引入水量之比，或等于渠系水利用系数与田间水利用系数的乘积。公式表示如下： η灌溉水＝Q田间净/Q渠首引＝η渠系水×η田间水

灌溉水有效利用系数（effective coefficient of irrigative water utilization）灌溉期内,灌溉面积上不包括深层渗漏与田间流失的实际有效利用水量与渠道头进水总量之比,以η水表示。它由渠系水利用系数与田间水利用系数两部分组成。从末级固定渠道(一般为农渠)的渠尾进入毛渠的水量总和与渠首同期进入总量的比值,通常以η渠系表示,具有下列关系：η渠系=η干·η支·η斗·η农式中：η干、η支...分别表示干渠、支渠...的渠道水利用系数。计划湿润层内实际灌入的水量与进入毛渠的水量的比值称为田间水利用系数,通常以η田表示。灌溉水有效利用系数应等于渠系利用系数与田间水利用系数的乘积,即η水=η渠系·η田。灌溉水利用系数（又称灌溉水利用率），是指灌入田间的有效水量与灌溉水源引进的总水量的比值。渠系水利用系数是指各级固定渠道水利用系数的乘积或末级固定渠道放出的总水量与渠首引进的总水量的比值。“十五”时期灌溉水利用系数从0.43提高到0.45。灌溉水利用系数

β系数的计算方法

β系数得计算方法一、公式法运用公式法计算行业β系数得具体步骤如: １。计算市场整体收益率。计算公式为: 式中：R 为第t期得市场整体收益率；为沪深30０指数第溯期末得收盘数；为沪深３oo指数第t—1期期末得收盘数。。 2.计算各参照上市公司收益率.计算公式为：式中：为参照上市公司第t期得收益率；为参照上市公司第溯期末得股票收盘价；为参照上市公司第t—Ｉ期期末得股票收盘价。 3．计算市场整体收益率与各参照上市公司收益率得协方差。我们可以利用ＥＸCEL中得协方差函数“COVＡR”来计算。４。计算市场整体收益率得方差。我们可利用EXCEL中得方差函数“VＡＫP"来计算。 5.计算各参照上市公司受资本结构影响得β系数。式中：BＬ为参照上市公司受资本结构影响得ｐ系数. ６．计算各参照上市公司消除资本结构影响得β系数。计算公式为: 式中:Bu为参照上市公司消除资本结构影响得β系数；T为参照上市公司得所得税税率；D为参照上市公司债务得市场价值；E为参照上市公司股权得市场价值。７。计算被评估企业所在行业受资本结构影响得B系数,即被评估企业所在行业得β系数。计算公式为: 式中：为被评估企业所在行业受资本结构影响得β系数；为被评估企业所在行业消除资本结构影响得β系数，为被评估企业所在行业得所得税税率，一般取２5％；e(D÷E)为被评估企业所在行业得债务股本比。二、线性回归法利用线性回归法计算行业β系数得具体步骤如下：１。计算市场整体收益率。同公式法 2.计算无风险报酬率.取各年度得一年定期存款利率作为无风险年报酬率,再将其转换为月报酬率。 3.计算市场风险溢价。市场风险溢价为“” . 4。计算各参照上市公司得收益率。同公式法。５.计算市场风险溢价与各参照上市公司收益率得协方差。参照公式法下市场整体收益率与各参照上市公司收益率得协方差得计算６．计算市场风险溢价得方差。参照公式法下市场整体收益率得方差计算。7.计算各参照上市公司受资本结构影响得β系数。同公式法. ８．计算各参照上市公司消除资本结构影响得β数。同公式法。９．计算被评估企业所在行业受资本结构影响得β系数，即被评估企业所在行业得β系数.同公式法。方法一、二摘自《财会月刊·全国优秀经济期刊》(长安大学经济与管理学院徐

经济学中β系数的计算说课讲解

经济学中β系数的计算

计算β系数一、β系数的概念及计算原理 1、概念：β系数也称为贝他系数（Beta coefficient），是一种风险指数，用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性。投资股市中一个公司，如果其β值为1.1，则意味着股票风险比整个股市场平均风险高10%；相反，如果公司β为0.9，则表示其股票风险比股市场平均风险低10%。 2、理论体系：β系数的计算分为上市公司β系数计算和非上市公司β系数计算两种情况：在被评估企业是上市公司时，可以根据其各期历史收益数据和相应的股票市场综合指数来确定其β系数；当被评估企业不是上市公司时，我们可以寻找相似的上市公司，先得出该上市公司的β系数，然后通过比较和调整来间接计算被评估企业的β系数。下面的实例讲解了非上市公司β系数的计算方法。（注：这里所说的“调整”是调整参照公司与被评估对象由于财务杠杆的不同而进行的调整，类似市场比较法中比较因素的修正） 3、β系数计算的原理：如果将市场上全部所有股票作为一个资产组合，其市场整体风险收益以市场整体资产组合M收益的方差Var(Rm)表示，任一只股票对系统风险收益的贡献，由这一股票与市场资产组合M收益的协方差Cov(Rm，Ri)表示，则β系数可表示为：β=Cov(Rm，Ri)/ Var(Rm) 【知识链接】①方差的概念：样本中各数据与样本平均数的差的平方和的平均数叫做样本方差。②协方差的概念：在概率论和统计学中，协方差用于衡量两个变量的总体误差。协方差cov(X,Y)的度量单位是X的协方差乘以Y的协方差。而取决于协方差的相关性，是一个衡量线性独立的无量纲的数。方差是协方差的一种特殊情况，即当两个变量是相同的情况。精品资料

灌溉水利用系数

灌溉水利用系数（ water efficiency of irrigation ）一、定义灌溉水利用系数是指在一次灌水期间被农作物利用的净水量与水源渠首处总引进水量的比值。它是衡量灌区从水源引水到田间作用吸收利用水的过程中水利用程度的一个重要指标，也是集中反映灌溉工程质量、灌溉技术水平和灌溉用水管理的一项综合指标，是评价农业水资源利用、指导节水灌溉和大中型灌区续建配套及节水改造健康发展的重要参考。二、影响因素灌区灌溉用水除一部分被农作物吸收利用外，其余部分在输水、配水和灌水过程中损失掉。主要有：1. 渗水损失，包括各级输水渠道通过渠底、边坡土壤空隙渗漏的水量，以及田间深层渗漏的水量；2.漏水损失，含由于地质条件、生物作用或施工不良而导致裂缝所漏出灌区的水量；3.蒸发损失。三者分别占总输水损失的81%、17%、2%。三、利用现状据有关部门统计分析，我国目前灌区平均水利用系数仅为0.45，节水仍有较大空间。另外，灌溉水利用系数的测定方法还有待进一步研究。四、测定方法1、首尾测定法首尾测定法指不必测定灌溉水、配水和灌水过程中的损失，而直接测定灌区渠首引进的水量和最终储存到作物计划湿润层的水量（即净灌水定额），从而求得灌溉水利用系数。这样，可绕开测定渠系水利用系数这个难点，减少了许多测定工作量。首尾测定法,是建立在灌区进行灌溉试验的基础上，因此，也可称灌溉试验法或净灌水定额法。该方法克服了传统测定方法工作量大等缺点，适用于各种布置形式的渠系，但只是单纯为了确定灌区的灌溉水利用系数,不能分别反映渠系输水损失和田间水利用的情况。如在任何一级渠道上防渗，降低渠道透水性，提高渠道水利用系数，都会收到同样的效果。2、典型渠段测量法典型渠段测量法，首先选择具有代表性的典型渠道及测流断面，测流段应基本具有稳定规则的断面；其次选择测量方法，测定时尽量采用流速仪表、量水建筑物测流，采用其他方法时，要用流速仪来率定。 3、综合测定方法综合测定法就是将首尾测定法、典型渠道测量法及对灌溉水利用系数的修正等综合考虑的一种方法，它克服了传统测量方法中工作量大，需要大量人力、物力才能完成的缺点，又弥补了只测量典型渠段而引起较大误差的不足。五、中央文件提到的灌溉水利用系数的目标 1、2010年，我国灌溉水有效利用系数为0.5左右；（十一五规划纲要） 2、2015年我国农业灌溉用水有效利用系数达到0.53，累计增加0.03；（十二五规划纲要） 3、到2020年，农田灌溉水有效利用系数提高到0.55以上。（2011年中央一号文件） 4、到2030年，农田灌溉水有效利用系数提高到0.6以上。《全国水资源综合规划》

用EXCEL计算股票的贝塔值

用EXCEL计算股票的贝塔值一、贝塔系数确定的关键点贝塔系数有两种计算方法，定义法及回归法。其中，回归法使用证券投资回报率与市场指数回报率，回归估计得到资产的贝塔系数值，模型非常直观易懂，而借助于统计软件的帮助，计算过程也非常简洁方便。因而，回归法备受学者及实务界投资者的推崇，成为最为普遍的贝塔系数计算方法。同时需要注意的是，贝塔估计过程中，在市场指数、无风险资产，回归的期限长度、时间间隔等问题上，并没有统一的选择方式。因而，不同学者、不同企业、不同数据库，对于同一时期同一上市公司的贝塔系数都可能会计算得到不同的结果。下文针对这些贝塔估计当中涉及的关键问题一一做出具体的说明。 1.市场指数选取回归法采用证券资产回报率与市场指数回报率回归，而市场指数就存在着不同的选择方式。按照资本资产市场定价模型，市场投资组合应包含资本市场上全部可供投资者选择的风险资产。而在美国的证券市场中，纽约证券交易所与纳斯达克证券交易所的上市公司均超过三千家，每年新上市的公司又很多，市场投资组合的更新十分频繁，收益率统计比较麻烦。因而，在实际计算中，通常选用市场指数收益率作为替代。常用的指数有S&P500 指数，即500 家规模最大、行业上具有代表性的上市公司，按市值加权所得到的投资组合，作为市场投资组合的近似。实践表明，采用全部风险资产或选用标准普尔500 指数资产，估计得到的贝塔系数是相近的。而在中国证券资本市场中，就市场指数资产的选择问题，还没有达成一致。目前主要有三种选择方式。第一，采用上海证券交易所与深圳证券交易所的所有上市公司，按市值加权组合市场投资组合。这一方式是符合CAPM 资本资产定价模型的基本定义的。当大部分投资者仅选择投资于本国证券市场时，沪深两市所有流通股票即为全部可供选择的风险资产组合。第二，对于上海证券交易所的上市公司，计算其贝塔系数时，市场回报率选为上证指数收益率，对于深圳证券交易所的上市公司，计算其贝塔系数时，市场

经济学中β系数的计算

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计算β系数一、β系数的概念及计算原理 1、概念：β系数也称为贝他系数(Betａcoeｆfiｃiｅnt)，是一种风险指数,用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具,用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性。投资股市中一个公司,如果其β值为１.1，则意味着股票风险比整个股市场平均风险高10%；相反,如果公司β为0.9,则表示其股票风险比股市场平均风险低１0%。２、理论体系:β系数的计算分为上市公司β系数计算和非上市公司β系数计算两种情况：在被评估企业是上市公司时，可以根据其各期历史收益数据和相应的股票市场综合指数来确定其β系数;当被评估企业不是上市公司时，我们可以寻找相似的上市公司,先得出该上市公司的β系数,然后通过比较和调整来间接计算被评估企业的β系数。下面的实例讲解了非上市公司β系数的计算方法。(注:这里所说的“调整”是调整参照公司与被评估对象由于财务杠杆的不同而进行的调整,类似市场比较法中比较因素的修正） 3、β系数计算的原理:如果将市场上全部所有股票作为一个资产组合,其市场整体风险收益以市场整体资产组合Ｍ收益的方差Ｖａr(Rm）表示,任一只股票对系统风险收益的贡献,由这一股票与市场资产组合M收益的协方差Cov(Rm,Ri)表示，则β系数可表示为：β=Cov(Rm，Ri)／Var(Rm) 【知识链接】①方差的概念:样本中各数据与样本平均数的差的平方和的平均数叫做样本方差。②协方差的概念:在概率论和统计学中，协方差用于衡量两个变量的总体误差。协方差cov(X，Y）的度量单位是Ｘ的协方差乘以Y的协方差。而取决于协方差的相关性,是一个衡量线性独立的无量纲的数。方差是协方差的一种特殊情况，即当两个变量是相同的情况。

2010年四川省农业灌溉用水有效利用系数测算分析

2010年四川省农业灌溉用水有效利用系数测算分析调查表表1：2010年四川省（市、州）灌区统计信息调查表表2：2010年灌区（样点）基本信息调查表表3：2010年灌区（样点）作物与田间灌溉情况调查表表4：2010年灌区（样点）净灌溉用水量分析汇总表

附表1： 2010年四川省（市、州）灌区统计信息调查表填表人：联系电话：注：本表由地市州统计填写上报。 2

附表2： 2010 年灌区（样点）基本信息调查表填表人：联系电话：

填表说明： 1、经纬度填写大致范围，如东经A°B′—C°D′，北纬E°F′—G°H′。也可以填写样点灌区大致中心处或灌区管理单位所在地（必须在灌区范围内）的经纬度。 2、地下水埋深范围填写灌溉期间灌区平均最高、最低地下水埋深。 3、完成节水工程投资包括当年灌区骨干工程改造、田间工程建设等已完成工程投资。 4、灌区主要土质类型，根据分布面积大小按其所占百分比依次填写1-3种，格式如：粘土30%，沙壤土30%，粉壤土20%。 5、由于灌区情况差别较大，渠系级别多样，各地根据典型样点灌区情况可以对样表进行补充，如干渠级可以分为总干、分干等，以灌区实际情况分别填写； 6、当年实灌面积是与有效灌溉面积对应的实灌面积，不考虑复种指数； 7、如果灌区综合净灌溉定额有观测或统计结果则填写，如无可不填写此项； 8、防渗率是指某一级渠道设计超高水位下的已防渗断面面积与土渠断面总面积之比，该值根据灌区渠系资料计算分析后直接填入。 9、毛灌溉用水量根据各自的实际情况分项进行填写。其中渠首取水量和塘堰坝取水量等均应为考虑弃水、退水和工业与城市、农村生活等非灌溉用水后的水量数值；其它水源取水量包括当地降雨产生的地表径流进入渠道的用于农业灌溉的水量等。具体计算参见指南4.2。 10、如样点灌区的塘堰坝灌溉供水量有统计资料，则直接填写统计值，有关参数均不用填写；如无统计资料，可在径流系数法参数和复蓄次数法参数中选择其一填写相关信息。 11、末级渠道灌溉供水总量是指在具有量水设施的末级固定渠道计量得到的实际灌溉供水量，末级固定渠道量水点可以是斗口、农口或其它级别渠道量水点等。如果灌区只在支渠有量水设施，可以填支渠口测量值。在括号中应注明量水口级别。 12、洗碱净定额可根据灌区试验资料和生产经验科学合理确定。

用EXCEL计算股票的贝塔值(技术部)

用计算股票的贝塔值一、贝塔系数确定的关键点贝塔系数有两种计算方法，定义法及回归法。其中，回归法使用证券投资回报率与市场指数回报率，回归估计得到资产的贝塔系数值，模型非常直观易懂，而借助于统计软件的帮助，计算过程也非常简洁方便。因而，回归法备受学者及实务界投资者的推崇，成为最为普遍的贝塔系数计算方法。同时需要注意的是，贝塔估计过程中，在市场指数、无风险资产，回归的期限长度、时间间隔等问题上，并没有统一的选择方式。因而，不同学者、不同企业、不同数据库，对于同一时期同一上市公司的贝塔系数都可能会计算得到不同的结果。下文针对这些贝塔估计当中涉及的关键问题一一做出具体的说明。 .市场指数选取回归法采用证券资产回报率与市场指数回报率回归，而市场指数就存在着不同的选择方式。按照资本资产市场定价模型，市场投资组合应包含资本市场上全部可供投资者选择的风险资产。而在美国的证券市场中，纽约证券交易所与纳斯达克证券交易所的上市公司均超过三千家，每年新上市的公司又很多，市场投资组合的更新十分频繁，收益率统计比较麻烦。因而，在实际计算中，通常选用市场指数收益率作为替代。常用的指数有指数，即家规模最大、行业上具有代表性的上市公司，按市值加权所得到的投资组合，作为市场投资组合的近似。实践表明，采用全部风险资产或选用标准普尔指数资产，估计得到的贝塔系数是相近的。而在中国证券资本市场中，就市场指数资产的选择问题，还没有达成一致。目前主要有三种选择方式。第一，采用上海证券交易所与深圳证券交易所的所有上市公司，按市值加权组合市场投资组合。这一方式是符合资本资产定价模型的基本定义的。当大部分投资者仅选择投资于本国证券市场时，沪深两市所有流通股票即为全部可供选择的风险资产组合。第二，对于上海证券交易所的上市公司，计算其贝塔系数时，市场回报率选为上证指数收益率，对于深圳证券交易所的上市公司，计算其贝塔系数时，市场回报率选择深证成指收益率。这一方式主要考虑到上海证券交易所与深圳证券交

β系数说明

β系数百科名片 β系数也称为贝他系数（Beta coefficient），是一种风险指数，用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性，在股票、基金等投资术语中常见。目录编辑本段

β系数根据投资理论，全体市场本身的β系数为1，若基金投资组合净值的波动大于全体市场的波动幅度，则β系数大于1。反之，若基金投资组合净值的波动小于全体市场的波动幅度，则β系数就小于1。β系数越大之证券，通常是投机性较强的证券。以美国为例，通常以史坦普五百企业指数(S&P 500)代表股市，贝他系数为1。一个共同基金的贝他系数如果是1.10，表示其波动是股市的1.10 倍，亦即上涨时比市场表现优10%，而下跌时则更差10%;若贝他系数为0．5，则波动情况只及一半。β= 0.5 为低风险股票，β= l. 0 表示为平均风险股票，而β= 2. 0 → 高风险股票，大多数股票的β系数介于0.5到l.5间。[1] 贝塔系数衡量股票收益相对于业绩评价基准收益的总体波动性，是一个相对指标。β 越高，意味着股票相对于业绩评价基准的波动性越大。β 大于 1 ，则股票的波动性大于业绩评价基准的波动性。反之亦然。如果β 为 1 ，则市场上涨10 ％，股票上涨10 ％；市场下滑10 ％，股票相应下滑10 ％。如果β 为 1.1, 市场上涨10 ％时，股票上涨11%, ；市场下滑10 ％时，股票下滑11% 。如果β 为0.9, 市场上涨10 ％时，股票上涨9% ；市场下滑10 ％时，股票下滑9% 。编辑本段计算方式 β系数

全国农田灌溉水有效利用系数测算分析技术指导细则

全国农田灌溉水有效利用系数测算分析技术指导细则全国农田灌溉水有效利用系数测算分析专题组 2013年12月

前言发展节水灌溉的目的就是要不断提高灌溉用水效率和效益。一直以来，国内外有许多表征灌溉用水效率的指标，说法也不统一。鉴于目前国内有关资料已广泛使用“灌溉水有效利用系数”表征灌溉用水效率，为与实际管理工作相衔接，本细则采用“灌溉水有效利用系数”作为灌溉用水效率的表征指标。灌溉水有效利用系数是在某次或某一时间内被农作物利用的净灌溉水量与水源渠首处总灌溉引水量的比值，它与灌区自然条件、工程状况、用水管理水平、灌水技术等因素有关。为跟踪测算分析灌溉水有效利用系数变化情况，科学评价节水灌溉发展成效与节水潜力，根据水利部的要求，自2006年起，在各省（区、市）和新疆生产建设兵团的大力支持下，连续多年在全国范围内开展了灌溉水有效利用系数测算分析工作，取得的成果为有关部门研究制定相关政策和规划提供了依据。为统一测算分析方法，水利部农村水利司于2007年8月下发了《全国现状灌溉水有效利用系数测算技术方案》，2008年1月下发了《全国灌溉水有效利用系数测算分析技术指南》，规范了各地灌溉水有效利用系数测算分析工作。为进一步做好灌溉水有效利用系数测算分析工作，适应节水灌溉发展新形势与国家有关部门新要求，专题组在总结各地测算分析工作实践经验的基础上，对《全国灌溉水有效利用系数测算分析技术指南》进行了修订，重点细化完善了典型田块选取、样点灌区选择及净灌溉用水量测算等内容，同时对附表数量和内容也作了调整和补充，形成《全国农田灌溉水有效利用系数测算分析技术指导细则》。本《全国农田灌溉水有效利用系数测算分析技术指导细则》的内容包括：前言、测算分析工作总体框架与流程、灌溉水有效利用系数测算分析方法、样点灌区选择、样点灌区灌溉水有效利用系数测算、省级区域灌溉水有效利用系数计算分析、全国灌溉水有效利用系数计算和附录等8部分。

如何使用EXCEL计算股票的贝塔值

引用如何使用EXCEL计算股票的贝塔值一.数据的对齐沪深300是从2005年1月4日开始的，中间不间断，但是有的股票开始日期比上证指数开始的早，并且由于股票停牌，造成价格不连续，在计算与沪深300的相关系数时，可以使用EXCEL的“高级筛选”功能解决这个问题。例，计算股票关铝股份（000831）与沪深300指数之间的相关关系，即贝塔值。 1.首先利用大智慧软件导出关铝股份以及沪深300指数的所有数据，粘贴到EXCEL表格中。 2.将关铝股份的日期以及相应的收盘价放到一张新表中，对沪深300指数也进行相同的操作。如图

3.将关铝股份中的2005年1月4日以前的数据全部删除，并且将两张表的所有汉字删除！如下图：

4.点击数据-筛选-高级筛选，然后不管弹出什么对话框，点确定。

. 5.如图，列表区域为上证指数的所有日期与价格，条件区域为关铝股份的日期，同时选择“将筛选结果复制到其他区域”，任意选中两列。然后点确定。复制到：

6.将K行的数据复制到D行即可，数据即为一一对应数据。二.贝塔值的计算 1.收益率的计算收益率=（当日价格-前一日价格）/前一日价格，如图所示，将关铝股份中插入公式，然后点击编辑-填充-向下填充，计算出所有的收益率。对沪深300也进行相应的操作

2.制作散点图，求出表达式。点击插入——图标——XY散点图，以沪深300的收益率作为X，关铝股份的收益率作为Y，做出散点图。然后再散点图上点击右键，点击添加趋势线，如图。在趋势线上点击右键，找到趋势线格式，找到选项，选中显示公式。显示出股票收益率与市场收益率的关系，X前的系数即为贝塔值。

贝塔系数的含义贝塔系数的计算公式

贝塔系数的含义贝塔系数的计算公式 SANY标准化小组 #QS8QHH-HHGX8Q8-GNHHJ8-HHMHGN#

贝塔系数的含义贝塔系数的计算公式什么是贝塔系数 β系数也称为贝塔系数(Betacoefficient)，是一种风险指数，用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性，在股票、基金等投资术语中常见。贝塔系数的计算公式单项资产 β系数(注：杠杆主要用于计量非系统性风险) 单项资产系统风险用β系数来计量，通过以整个市场作为参照物，用单项资产的风险收益率与整个市场的平均风险收益率作比较，即： β计算公式其中Cov(ra,rm)是证券a的收益与市场收益的协方差; 是市场收益的方差。因为：Cov(ra,rm)=ρamσaσm 所以公式也可以写成： β计算公式其中ρam为证券a与市场的相关系数;σa为证券a的标准差;σm为市场的标准差。据此公式，贝塔系数并不代表证券价格波动与总体市场波动的直接联系。不能绝对地说，β越大，证券价格波动(σa)相对于总体市场波动(σm)越大;同样，β越小，也不完全代表σa相对于σm越小。甚至即使β=0也不能代表证券无风险，而有可能是证券价格波动与市场价格波动无关(ρam=0)，但是可以确定，如果证券无风险(σa)，β一定为零。注意：掌握β值的含义 ◆β=1，表示该单项资产的风险收益率与市场组合平均风险收益率呈同比例变化，其风险情况与市场投资组合的风险情况一致; ◆β>1，说明该单项资产的风险收益率高于市场组合平均风险收益率，则该单项资产的风险大于整个市场投资组合的风险; ◆β<1，说明该单项资产的风险收益率小于市场组合平均风险收益率，则该单项资产的风险程度小于整个市场投资组合的风险。小结：1)β值是衡量系统性风险，2)β系数计算的两种方式。贝塔系数

贝塔系数的确定方法

中级财务管理大作业 ——贝塔系数的确定方法一、作业要求 1．关注和收集一家上市公司一段时间内的交易价格等数据， 2．收集沪深300指数的交易数据。 3．要求： ⑴、以月度为周期计算公司四月底的贝塔系数。 ⑵、以周为周期计算公司四月底的贝塔系数，观察按照不同周期计算的贝塔系数是否有不同？ ⑶、计算公司的股价变动的标准差。二、计算过程说明 (一) 计算贝塔系数我选取了2008年12月至2013年12月，5年间上海证券交易所上市的上汽集团（代码600104）的月度收益率、周度收益率以及沪深300指数的月度收益率、周度收益率；2013年10月至2013年12月，3月间上汽集团（代码600104）每天的收益率以及沪深300指数每天的收益率，分别利用贝塔系数的计算定义公式和最小二乘法的回归方法来计算上汽集团的贝塔系数。以月度为周期计算上汽集团的贝他系数为例说明两种计算方法的计算过程如下： 1、贝塔系数的定义公式沪深300指数的月度收益率的计算，用当月末沪深300的收盘指数减去上月末的收盘指数，再除以上月末的收盘指数获得。股票月度收益率的计算用本月末的收盘价减去上月末的收盘价除以上月末的收盘价获得，不考虑除权除息的影响。贝塔系数的定义公式：2 ) ,cov(M j M j σβ= ，其中cov(j,M)是上汽集团的月度收益率与沪深300指数收益率之间的协方差，σM 2 是沪深300指数收益率的方差，计算得出上汽集团的贝塔系数为1.47。

调整后的贝塔系数=0.33×历史贝塔系数+0.67×1.0，计算得出调整后的贝塔系数为1.15。 2、最小二乘法回归贝塔系数市场期望收益率与个别资产期望收益率之间的计量经济模型为： t Mt jt r b a r ξ+?+= 式中：a 为回归的截距，b 为回归的斜率，及回归的贝塔系数。经最小二乘法回归得到的贝塔系数为1.47，与通过贝塔系数的定义公式计算得出的结果一致。 (二) 计算公司股价变动的标准差公司股价变动的标准差的计算公式为： () ∑=-= N i i x N 1 2 1 μσ 式中：N 为收集的股价数据的个数，x i 为各个股价数据，μ为股价平均值。三、计算结果 (一) 计算贝塔系数以月度为周期以周度为周期以天为周期贝塔系数 1.47 1.48 1.54 调整后的贝塔系数 1.15 1.16 1.18 计算结果表明，使用相同历史时期的数据，采用不同时间长度为单位计算的收益率所得到的的贝塔系数基本一致；但是使用不同历史时期的数据时，采用不同时间长度为单位计算的收益率所得到的的贝塔系数明显不同，历史时期的不同通常会显著改变公司的贝塔系数。 (二) 计算公司股价变动的标准差以月度为周期以周度为周期以天为周期股价变动的标准差 3.53 3.07 0.71

贝塔系数的含义贝塔系数的计算公式

贝塔系数的含义贝塔系数的计算公式集团文件发布号：（9816-UATWW-MWUB-WUNN-INNUL-DQQTY-

什么是贝塔系数 β系数也称为贝塔系数(Betacoefficient)，是一种风险指数，用来衡量个别股票或股票基金相对于整个股市的价格波动情况。β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性，在股票、基金等投资术语中常见。贝塔系数的计算公式单项资产 β系数(注：杠杆主要用于计量非系统性风险) 单项资产系统风险用β系数来计量，通过以整个市场作为参照物，用单项资产的风险收益率与整个市场的平均风险收益率作比较，即： β计算公式?其中Cov(ra,rm)是证券a的收益与市场收益的协方差; ?是市场收益的方差。因为：Cov(ra,rm)=ρamσaσm 所以公式也可以写成： ? β计算公式其中ρam为证券a与市场的相关系数;σa为证券a的标准差;σm为市场的标准差。据此公式，贝塔系数并不代表证券价格波动与总体市场波动的直接联系。不能绝对地说，β越大，证券价格波动(σa)相对于总体市场波动(σm)越大;同样，β越小，也不完全代表σa相对于σm越小。

甚至即使β=0也不能代表证券无风险，而有可能是证券价格波动与市场价格波动无关(ρam=0)，但是可以确定，如果证券无风险(σa)，β一定为零。注意：掌握β值的含义 ◆β=1，表示该单项资产的风险收益率与市场组合平均风险收益率呈同比例变化，其风险情况与市场投资组合的风险情况一致; ◆β>1，说明该单项资产的风险收益率高于市场组合平均风险收益率，则该单项资产的风险大于整个市场投资组合的风险; ◆β<1，说明该单项资产的风险收益率小于市场组合平均风险收益率，则该单项资产的风险程度小于整个市场投资组合的风险。小结：1)β值是衡量系统性风险，2)β系数计算的两种方式。贝塔系数公式为：其中Cov(ra,rm)是证券a的收益与市场收益的协方差;是市场收益的方差。因为： Cov(ra,rm)=ρamσaσm 所以公式也可以写成：其中ρam为证券a与市场的相关系数;σa为证券a的标准差;σm为市场的标准差。贝塔系数利用回归的方法计算:贝塔系数等于1即证券的价格与市场一同变动。贝塔系数高于1即证券价格比总体市场更波动。贝塔系数低于1即证券价格的波动性比市场为低。如果β=0表示没有风险，β=0.5表示其风险仅为市场的一半，β=1表示风险与市场风险相同，β=2表示其风险是市场的2倍。