外汇K线图蜡烛图三种基本形态介绍

外汇种K线图蜡烛图三种基本形态介绍

在HMA皇玛外汇老师讲解具体的蜡烛图形态之前，先回答几个问题：

很多人有个疑问，蜡烛图是什么，和K线图又有什么关系？

其实可以这样认为，蜡烛图就是我们常说的K线图。

K线图最早是蜡烛图演化而来的，只是蜡烛图的称呼更加源远流长，蕴含一些古老的东方韵味。就比如说，你看到一个帅哥，古人会叫啥，“翩翩公子”，对不？

第二个疑问，为什么叫做日本蜡烛图？

因为蜡烛图技术最早起源于日本，却是由美国人史蒂夫.尼森发现并总结后流传于世的，国内经典的版本是翻译大神丁圣元版，也是我接下来学习和引用的。

第三个疑问，关于蜡烛图的黑白颜色？

表达方式上，黑色相当于K线图上的绿色，白色相当于红色。颜色的表达含义，只是不同时期不同地域的使用习惯而已。

重要反转形态

蜡烛图技术我认为最有用的形态是反转形态，如锤子线、上吊线，看涨吞没，看跌吞没，启明星，黄昏星，乌云盖顶和刺透形态等等，以上我们在市面上耳熟能详的术语，均出自日本蜡烛图技术。

之前我讲过，这里的反转信号出现意味着市场趋势可能发生变化，但是市场形态不一定就此逆转到相反的形态，可能逆转，也可能横盘震荡，我们把此类形态理解成趋势变化形态。

就比如说，行驶中的汽车刹车灯突然亮了，车停下来，刹车灯就相当于趋势反转信号。汽车停下来不动，接下来是前行还是掉头，要是没有别的信号，我们无从得知。

还有一条重要原则，仅当趋势反转信号所指的方向与市场的主要方向一致的时候，我们才可以依据这个反转信号来开立头寸。

1-锤子线和上吊线

评判标准：

实体位于蜡烛线的上方，实体本身的颜色无所谓。

下影线的高度至少达到实体高度的两倍，下影线越长越好。

没有上影线，哪怕有，长度也要求很短。

虽然叫两个名字，其实是同一种形态，因出现的位置不同而不同命名：

出现在一段行情的底部，叫作锤子线，看涨。

出现在一段行情的顶部，叫作上吊线，看跌。

技术增强信号：

锤子线底部出现长长的下影线，说明市场向上的冲劲比较足。

上吊线的实体与上吊线次日的开市价之间的缺口越大，那么上吊线就越可能构成市场顶部。

上吊线之后，如果市场构成一条绿色的实体，并且收市价低于上吊线的收市价，那么视为上吊线成立的一种佐证。

锤子线出现在市场底部有重要意义，若是出现在行情中间反而意义不大。

个人使用感受：

在市场上分析了很多K线图后发现，锤子线真正的位于行情的最顶部或者最底部的情况其实比较少，一般情况下都会同时出现其它更重要的反转信号，共同判断。就它本身而言，只能算是警示。若出现在一段明显的上涨或下跌趋势过程中间，无其他信号佐证，指导意义不大。

2-吞没形态

吞没形态是市场主要的反转形态，由两根颜色相反的蜡烛图构成。

分为底部的看涨吞没形态和顶部的看跌吞没形态两种。

评判标准：

在吞没形态出现之前，市场必须处于清晰可见的上涨或者下跌趋势。

吞没形态必须由两根蜡烛图构成，其中第二根蜡烛图的实体必须覆盖第一根蜡烛图的实体（但是不一定要求吞没上下影线）

吞没形态的第二个实体须与第一个实体颜色相反。但是也有例外，比如第一个实体是个小十字星。

技术增强信号：

第一天的实体非常小，而第二天的实体非常大，这充分说明原有的驱动力正在消退，而新的潜在力量正在暴发。

吞没形态出现在超长期或者急剧的市场运动之后。

第二个实体具有超额成交量。

吞没形态中，第二个实体向前吞没的实体可以不止一个。

个人使用感受：

吞没形态，顾名思义，新的形势将原来的形势完全吞没了，出现较为频繁，如在顶部，就相当于空方一下子夺走了控制权一样。结合缺口及成交量的变化，增强版的吞没形态提示信号较为明显，个人认为比锤子线及上吊线应更引起重视才对。

3-乌云盖顶形态与刺透形态

乌云盖顶形态属于典型的顶部反转形态，形如其名，一听就不是什么好寓意。

评判标准：

由两根蜡烛图组成，第一天是一根坚挺的红色实体，第二天绿色实体的开市价超过第一天的最高价，收市在当日接近最低价水平，并且绿色实体明显插入到第一天红色的实体内部，最好超过50%。

技术增强信号：

第二天收市价穿越第一天的实体量越多，效果越好。

第一天是一根秃头秃尾的红色实体，第二天是一根秃头秃尾的绿色实体。

乌云盖顶形态的时候，第二天的绿色实体，开市突破了某个重要的阻挡水平，但是却未能成功的坚守住，说明多方已经无力控制市场。

第二根实体交易量大增，也可能发生见顶现象。